加强学术交流 提高研究能力——省金融学会举办金融研究案例研究培训班安徽农行两篇研究论文获奖

9月21日-22日，安徽省金融学会在阜阳举办了金融研究案例研究培训班。各团体会员单位副秘书长、研究骨干，2005年度安徽省金融学会优秀论文和调研报告获奖作者、财经院校有关研究人员及人民银行各市中心支行有关人员近90人参加会议。     

金融体制改革研讨会纪要

由中国金融学院组织的金融体制改革研讨会1990年12月15日至18日在上海召开。中国人民银行周正庆副行长、中国人民建设银行周道炯行长、中国银行雷祖华副行长、交通银行戴相龙总经理、中信实业银行洪允成行长、各总行的其他部分领导同志、上海市人民银行龚浩成行长和各专业银行的领导同志等,学术界黄达教授、杨培新研究员、赵海宽研究员等四十名专家学者参加了会议。会议由国家体制改革委员会副主任兼中国金融学院院长刘鸿儒同志主持,中国金融学院常务副院长徐文通教授。     

我国增值税转型的影响阐述

2009年1月1日,我国在全国范围内实施增值税转型改革,全面施行消费型增值税。此次改革对于完善税制和应对金融危机具有重大意义。结合增值税转型以及增值税的扩围改革,国内学者分别从宏观、微观层面研究了税制改革造成的影响。由于研究的角度不同,得出的研究结论也不完全一致。在现有的研究基础之上,对现有研究结论进行整理,对未来的可能的研究发展方向进行展望。     

全国公共交通行业审计研究会二00六年年会会议纪要

全国公交行业审计研究会二00六年年会于八月十七日至二十三日在昆明隆重举行。     

武汉分行举办重点研究课题中期报告会暨金融研究培训班

<正>为了提高研究人员综合素质,确保重点课题研究质量,武汉分行于2006年10月22日至26日在鄂州举办了2006年度重点研究课题中期报告会暨金融研究培训班。武汉分行马天禄副行长、陈炳才副行长和广东金融学院陆磊教授分别对武汉分行2006年度重点     

南京分行召开统计研究与征信工作会议

4月11日至13日,人民银行南京分行召开统计研究与征信工作会议。分行营业管理部和江苏省各市中心支行分管调查统计、金融研究和征信工作的领导及部门负责人参加了会议。     

迟海滨、王朝才在新疆考察珠协工作时强调珠心算课题研究要采取科学态度,要多元化、规范化

2004年7月16日至17日,中国珠算协会会长迟海滨、副会长王朝才在新疆考察.迟会长强调珠心算课题研究,要采取科学态度,要多元化,要在少数民族儿童中实验,王朝才副会长强调,实验一定要规范化.     

高送转公告对股票收益率影响的实证研究

2009年,创业板推出之后,高送转股票的数量急剧增加。本文以2011年至2012年沪深两市推出10送转10及以上的高送转方案上市公司为样本。选取公告日前15天和公告日后15天为事件窗口,采用事件研究法,研究高送转预案公布日事件前后股票收益率的异常波动。结果表明:高送转股票在预案公布日之前存在显著的正超额收益率。布局高送转股票的最佳时机为预案公布日前7个交易日,风险最小,收益最大;而预案公布日之后,投资风险明显加大。     

内部控制研究及大中型企业建立内部控制体系思考

2008年6月28日,财政部、证监会、审计署、银监会和保监会联合发布了我国首部《企业内部控制基本规范》,规定将于2009年7月1日起首先在上市公司范围内施行,并鼓励非上市的其他大中型企业执行。基本规范的发布施行标志着我国企业内部控制规范化工作跨入了新的发展阶段。笔者对大中型企业建立内部控制体系进行了深入思考,认为,在大中型企业建立科学完善的内部控制体系,必须对一些问题进行深入探讨。     

股权分置改革中的内幕交易研究

本文采用我国全面股权分置改革的第一批上市公司为样本,利用事件研究方法,对事件日之前的累积超常收益CAR进行分析,结果表明：股改预期带来的股价提前反应是累积超常收益显著异于零的原因;没有足够的证据支持股改中存在内幕交易。     

中国国际税收研究会通报2009年全国国际税收调研课题开展情况

2009年11月16日,中国国际税收研究会发出《关于2009年全国国际税收调研课题开展情况的通报》(中税研发[2009]08号),通报了2009年全国国际税收调研课题开展情况,现摘要如下:     

中国股票市场流动性与回报率研究——基于AM模型的上证领先指数实证分析

流动性是进行金融资产定价的核心所在,缺乏流动性的金融资产,其价值必将贬值甚至失去存在的价值.文章借鉴国外学者对股票市场的流动性与回报率的研究成果,运用Amihud&Mcndelson模型原理,选取上海证券交易所1997年1月1日至2009年12月31日的交易资料,使用以价格冲击为主的流动性指标,实证检验了中国证券市场流动性风险与股票回报率的相关关系,并找出中国股票市场中流动性对股票定价的影响.     

安盛集团设立1亿欧元研究基金

10月10日，法国安盛集团宣布设立1亿欧元安盛全球研究基金，该基金将于2008年初正式启动。[第一段]     

上市公司定向增发投资收益实证分析

本文以2006年5月8日-2007年12月31日在我国沪深交易所实施定向增发的上市公司为样本,用事件研究方法中的市场调节模型计算不同投资者36个月的购入持有超额收益率。参与定向增发的控股股东和战略投资者、参与定向增发的普通投资者和以及未参与定向增发投资者的购入持有超额收益率分别为107.5%、105.52%和26.23%,投资者购买定向增发过的股票是一个不错的选择。     

基于上证180指数股票的羊群行为实证研究

证券市场的羊群行为现象一直是证券市场研究的一个重要课题,在用LSV法、PCM法、CH法和CSAD法等对羊群行为的实证研究的基础上,运用CSAD法对上证180指数的样本股票进行的实证检验表明,在样本期间(2002年7月1日至2003年12月31日)内,上证180指数股票呈现明显的羊群行为特征.     

“中银研究30人”研究能力提升研讨班暨首次圆桌会议在杭州举办

3月31日至4月1日,"中银研究30人"研究能力提升研讨班暨首次圆桌会议在杭州举办。本次研讨班紧紧围绕"提升研究能力,促进研究转型"这个主题,邀请战略发展部黄志强总经理做了题为"研究也需转型升级"的主旨演讲,并就研究生态系统建设、     

年轻·开放·发展——“中国青年会计学者学术研讨会”会议综述

为切实提高我国青年会计学者的学术研究水平,促进我国会计研究的持续发展,2008年5月24日至25日,由北京大学光华管理学院会计系发起和组织的中国青年会计学者学术研讨会,在北京友谊宾馆举行。     

我国IPO股票长期弱势中研究方法的差异性与实证研究

本文以 1992年 5月 21日到 2001年 12月 31日在上交所上市的 579家 IPO公司为样本,考察了长期弱势研究中最常用的两个计量模型(BHAR与 CAR)之间的差异性,结果显示两者之间的差异性是统计显著的.但在判断 IPO公司是否存在长期弱势时,选择模型造成的差异不会影响结论的判断,而基准收益率的选择对于弱势还是强势的结论有着直接影响.     

模型测市

(2011年9月1日)对证券市场进行量化研究正成为趋势。各研究机构和我们自己开发了不同模型,试图以计量手段揭示市场的波动规律。今日投资研究部经过对比测试,选取了三个测市模型供大家参考。     

学术动态

2012年6月28日,中国工商银行城市金融研究所副所长樊志刚率本所国内与规划研究团队和东盟与中日韩(10+3)宏观经济研究办公室(AMRO)主任根本洋一等一行6人进行会谈,并分别就中国经济和工商银行的热点问题展开深入探讨。本刊整理了会谈中一些具有代表性的观点。