美国金融监管改革法案的启示

美国这次＂金融监管改革法案修正案＂的出台,被视为美国金融监管体系改革的重大成果,也是自上世纪30年代大萧条以来改革幅度最大、最彻底的金融监管改革法案。美国金融危机的爆发表明了美国金融监管体系的脆弱性。美国长期以来实行的是金融分业监管和分层次监管的监管体系。     

政策

美国会通过大萧条以来最严厉金融监管改革法案 美国国会参议院7月15日通过最终版本金融监管改革法案。鉴于众议院此前已批准该法案,参议院表决结果为该法案最终成为法律清除了最后障碍。新法案被认为是“大萧条”以来最严厉的金融改革法案,将成为与“格拉斯-斯蒂格尔法案”（《1933年银行法案》）比肩的又一块金融监管基石,并为全球金融监管改革树立新的标尺。     

美加强金融监管的影响初探

本文对美国新近颁布的金融监管改革法案的主要内容进行了简单介绍，一对新的监管法案将产生的国际国内影响加以探讨，包括对欧洲等经济体的影响，与巴塞尔协议Ⅲ的关系，对监管机构的权力、监管成本、杠杆及流动性、监管对象等的影响和作用，以及对全球经济复苏的影响和对中国监管体制改革的启示等。     

美国《金融服务现代化法案》对我国金融监管的启示

美国1999年颁布实施的《金融服务现代化法案》,标志着美国金融业分业经营全面进入混业阶段。该法案对其全部金融法律进行了突破性修改和整合,在此基础上提出了金融控股公司的经营模式,从法律上解决了分散风险与提高效率的关系问题。本文在探讨《金融服务现代化法案》立法特点的基础上,分析了我国金融业和金融监管的现状与不足,并对我国在金融一体化和自由化过程中创建独具特色的金融监管制度提出了一些建议。     

后危机时代的金融监管改革及其对我国的启示

金融监管的缺失是本轮全球性金融危机的重要原因之一,在全球反思金融监管的后危机时代,欧美主要经济体纷纷推出了各自的金融监管改革法案和措施。文章在分析本轮监管改革背景的基础上,通过对美国、英国、欧盟金融监管改革方案的主要内容进行比较分析,探求未来全球金融监管的改革趋势,这对完善我国金融监管体系具有重要的借鉴。     

刍论信用市场的法律规制——对《萨班斯法案》的借鉴

2008年美国的次贷危机引发的全球金融危机,其实可以借鉴《萨班斯法案》的精神进行控制和监管。萨班斯法案的目的在于加强金融监管。本文从谨慎义务、利益冲突、忠实义务三个方面论述了信用市场的法律规则。     

奥巴马金融改革法案难治次贷危机创伤

<正>2007年美国次贷危机带来的金融风暴迅速席卷全球。时隔两年奥巴马于2010年7月21日签署金融监管改革法案,使之成为法律,标志着历时近两年的美国金融监管改革立法完成,华尔街正式掀开新金融时代序幕。     

欧债危机中的金融监管问题及对我国的启示

自2008年国际金融危机爆发以来,无论是美国的次贷危机还是欧洲债务危机,从中都可以看到金融监管缺失的问题。我国的金融产业和金融监管还处于摸索和发展的阶段,正视和深入了解此次欧债务危机中金融监管的问题,有助于我国金融监管制度的进一步完善和发展。欧债危机中暴露出的金融监管问题(一)监管主体不明确,权责不明,多头重复监管很多国家的金融监管体制中都存在一个普遍的问题——多个     

和中国一样，美国也在改革

美国的改革路径与中国的不一样。中国的改革是一种政策的变化，建立在决策人的基础之上：美国的改革是一种法律的变化，建立在法案的基础之上。     

萨班斯法案对加强我国上市公司会计监管的思考

2001年12月，美国最大的能源公司——安然公司突然申请破产保护，此后，公司丑闻不断，规模也“屡创新高”，特别是2002年6月的世界通信公司会计丑闻事件，彻底打击了美国投资者对资本市场的信心。为了改变这一局面，美国国会和政府迅速通过了《萨班斯法案》，该法案的另一个名称是“公众公司会计改革与投资者保护法案”。     

限制会计师事务所提供非审计服务的必要性

一、众说纷纭,孰是孰非 安然、世通等公司财务舞弊及与此相关的审计失败改写了美国证券市场监管的历史.美国于2002年通过的<萨宾纳斯-奥克斯莱法案>明确禁止注册会计师为同一客户同时提供审计业务和法案中列举的九项非审计业务,在全世界引起广泛的反响.     

萨班斯法案下上市公司如何降低内控成本

2002年7月25日，美国国会通过了《2002年萨班斯-奥克斯利法案》。该法案对1933年证券法和1934年证券交易法进行了大幅修订．被认为是美国自20世纪30年代经济大萧条以来涉及范围最广、处罚措施最严厉、影响力最大的上市公司法案。     

资本弱化立法的国际比较

一、美国。美国是采用安全港规则和正常交易原则相结合来调整资本弱化的。美国在1976年就制定了资本弱化税制，1989年美国通过了《收入调和法案》，如果美国公司的债务／资本比例超过1．5：1，且支付给非居民关联方的利息不属于美国税收管辖，该利息就属于不符合扣除条件的利息。因此，不符合扣除条件的利息需要同时满足下列两个条件：首先要超过安全港范围。     

国外如何依法打假

早在1984年，美国就制定了《美国假冒商标法案》。1994通过的《对违法罪犯的制裁和执法法律法案》，加大了对制造假冒伪劣商品者的惩罚。依照现行的美国法律规定，生产、批发、销售假冒商品者都将判有罪，最高可处以罚款200万美元，或者判监禁10年，这两种处罚还可以并用。     

美国会计改革和投资者保护法案对我国上市公司治理的借鉴

继美国安然公司倒闭案之后，美国世界通信公司、施乐公司又暴财务丑闻，严重打击了美国投资者的信心。国内的上市公司“红光”、“银广厦”等财务造假同样令人发指。对产生上述问题的原因，新闻媒体和广大投资者纷纷指责三个方面：公司治理、政府监督和审计事务所监督。美国证监会主席皮特和总统布什都承诺政府将采取严厉手段杜绝公司虚报账目、掩盖真相和违法违规的行为。２００２年７月美国国会通过了“会计改革和投资者保护法案”，该法案事实上是对美国１９３３年通过的证券法的一个修订。该法案涉及成立审计师监督委员会、审计师独立性…     

民意基础很关键——美国医改观察之一

2010年3月21日,美国国会众议院以219票对212票的微弱优势通过了最终版本的医疗改革法案。毋庸置疑,美国医改法案通过是一次历史进步,奥巴马实现了近100年间几届政府几次尝试都未能实现的梦想。但是,票数相当尴尬是一个不容小觑的事实。微小的差     

美国联邦政府内部控制准则：比较与借鉴

1982年美国《联邦管理者财务诚信法案》要求总审计长制定内部控制标准以指导联邦政府机构建设内部控制制度。1983年美国审计总署根据法案要求制定了《联邦政府内部控制准则》，后经1999年和2014年修订。文章通过比较美国审计总署在不同时期发布的三个版本的《联邦政府内部控制准则》，对我国政府内部控制准则制定提出若干建议。     

IT遵从SOX法案的策略

1997年的金融危机以及2002年美国安然、世通等公司的会计丑闻事件,彻底打击了美国投资者对美国资本市场的信心。为了改变这一局面,美国国会和政府在2002年6月通过了萨班斯-奥克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act．简称SOX法案),SOX法案的另一个名称是《上市公司会计改革与投资者保护法案》,法案旨在通过提高公司信息披露的准确性和可靠性来保护投资者的利益。 SOX法案共分11章,主要内容包括：建立“上市公司会计监管委员会(PCAOB)”,对上市公司     

美国政府采购制度的特点与启示

一、美国的政府采购制度的特点。1．政府采购制度建立在完善的法制基础上。美国在实施政府采购制度的同时，通过法律、法规来约束自己的采购行为。从早年颁布《联邦采购法》开始，美国先后颁布了《合同竞争法案》、《购买美国产品法》《服务合同法案》《贸易协定法案》《联邦采购政策办公室法案》《小额采购业务法案》《总监法案》《合同纠纷法案》等一系列规范联邦政府采购行为的法律、法规。     

再回首

回首这十几年,香港本土的老企业、大企业能有大进步的不多。历史虽然重复,可重复的内容不一样, 有人在重复中得到的是反省的机会和进步,有人在重复中得到的是不断地吃惊和挫折