商业银行与私募股权基金合作研究

随着中国经济进入新发展阶段,商业银行普遍面临净利差收窄、营收增速放缓的挑战,亟须进一步转型并寻找新的业务增长点,而在新的转型过程中股权投资市场成为重要的探索领域。本文通过文献研究和策略分析,认为在现有监管体系下,商业银行借助与私募股权基金开展合作可以在股权投资领域产生多元化且较为可观的综合回报;而且基于“轻资本”的业务特征,能够帮助银行摆脱对资本规模驱动增长这一传统发展模式的依赖,有效提升银行内生增长动力和净资产收益率。进一步地,本文对商业银行开展私募股权基金合作业务过程中的营销要点进行了研究阐释,并对未来业务提升的重要方向提出了相关建议。     

商业银行的明日之花——PE业务

私募股权投资(Private Equity,PE)对于激活中小企业、完善资源有效配置、增强财富创造能力具有重要的作用,在国内的发展空间巨大.在国外私募股权投资机构进军国内市场的同时,国内证券公司和保险公司的试点工作已经开始,一些商业银行也在积极拓展尝试的方式和路径,力图强化其金融中介的作用,充分发挥商业银行客户资源优势和规模优势,进一步提高商业银行的综合竞争力.     

关于商业银行股权投资支持科创企业模式的思考北大核心

商业银行是支持科创企业创新发展的主要金融力量，本文在分析了美国、英国等主要创新型国家商业银行支持科创企业的经验做法和中国商业银行股权投资模式与问题的基础上，对商业银行股权投资的“生态圈”模式进行了设计，并从商业银行在股权投资的募、投、管、退以及产品创新与数字化融入等环节对“生态圈”的运行逻辑进行了详细阐释。商业银行在股权投资“生态圈”中亦可获得内外资源整合、投资能力提升、风控能力巩固、业务规模扩大等收益。本文通过对商业银行股权投资“生态圈”的设计构建，以期为商业银行在股权投资支持科创企业创新发展上提供经验借鉴与创新思路。     

私募股权投资在银行业务中的法律风险防范

私募股权投资市场的发展为机构和个人投资者提供了更多的投资选择,在某种意义上填补了银行信贷与证券市场的真空,推动了资本市场"脱媒化"的进程.在面临挑战的同时,商业银行也迎来了业务拓展的新机遇.目前,商业银行参与私募股权融资活动一般以投资银行作为基础业务,拓展上下游产品价值链条,从而实现以商业银行为核心的私募股权融资产业链整合,提升金融服务的增值空间.     

我国私募股权投资基金的发展现状与建议

私募股权投资目前已经成为企业继银行贷款和公开上市之后又一重要的融资手段。从私募股权投资行业现状来看,我国私募股权投资行业在最近十年无论是在募集规模还是投资规模都得到飞速的发展,这与我国经济高度增长以及市场深化改革的成绩密不可分。同时我国私募股权投资基金也存在受市场和政策影响较大、投资集中度较高、缺乏多层次的退出渠道等问题,这些问题如果得不到解决,势必会影响到我国私募股权投资行业的进一步发展。本文首先从私募股权投资基金的募集、投资和退出三个方向介绍了私募股权投资在我国的发展现状,然后通过对现状的分析对我国私募股权投资基金的发展提出了一些建议。     

浅谈私募股权的现状和在中国经济发展中的作用

随着中国经济转型进入深水区和资本市场改革的深入发展,我国的金融市场对于实体经济的有效转型以及优胜劣汰,以及提高政府投资和金融投资的效率,发挥着越来越大的作用。我国的私募股权起步较晚。近年来随着经济的快速发展,我国的私募股权发展有着不均衡和过热等发展特征。私募股权的深入发展对于我国的企业发展转型、中小企业发展、政府和事业单位发展甚至于我国的金融、资本市场的发展都发挥着重要的作用。本文通过对于私募股权对于我国企业转型和事业单位发展的促进作用的阐述,浅析私募股权对于我国经济深入发展所起到的重要作用和面临的重大问题。     

银行参与私募基金融资的国际经验

<正>近年来,国内商业银行逐步涉足另类资产管理市场,通过设立资产管理子公司和股权直投子公司、控股证券公司、发起产业基金等方式,融入直接融资体系和另类投资市场之中,对杠杆率降低和经济结构调整作出积极贡献。国内商业银行参与私募股权投资基金（以下简称私募基金）业务主要有以下三个途径：一是通过资金募集与投资项目推荐,向私募基金管理人等合作机构提供咨询服务获取相关收入;二是开展投贷联动,     

我国私募股权投资发展的现状、问题及建议

私募股权投资对于促进中国经济发展、提升中国经济的全球影响力将起到非常重要的推动作用。特别是我国当前融资格局不够优化、资本市场层次不丰富、中小企业融资困难等情况下,大力发展私募股权投资具有重要的观实意义。本文对我国私募股权投资的发展现状及存在的问题进行了分析,提出了相应的建议。     

基于财务视角的股权投资风险管理问题探究及对策

股权投资作为一种重要的资本运作方式,在全球经济中发挥着不可或缺的作用。随着资本市场的不断发展和成熟,股权投资的规模和影响力日益扩大。但是,股权投资所伴随的风险也日益凸显,成为投资者、管理者乃至监管者不得不面对的重要问题。尤其是从财务视角来看,股权投资的风险管理显得尤为复杂和多元,关系到资本结构、资产配置、财务稳定性等多个方面。股市的波动性增加、全球经济形势的不确定性以及金融监管政策的变化等因素,使得股权投资风险管理的重要性愈发突出。探讨如何有效管理和优化股权投资风险,是提高企业投资效益的关键,也是确保金融市场稳定的必要条件。本文探讨了基于财务视角的股权投资风险管理问题,并提出相应的管理对策。     

后危机时代中国私募股权投资的机遇与挑战

私募股权投资作为金融创新和产业创新的结果,近年来在全球金融市场中扮演着十分重要的角色。在全球私募股权投资快速发展的背景下,随着中国经济的快速发展和资本市场的逐步完善,私募股权投资作为一个年轻的朝阳行业,在中国迎来千载难逢的发展良机。但受金融危机的影响以及国内政策法规不完善、退出渠道狭窄、人才缺乏等因素的制约,私募股权投资在显示出强劲活力的同时也面临较大的挑战。     

PE投资策略趋向走势

纵观2007年中国的私募股权市场,依然风云变幻,投资策略呈现多元化格局和趋势,PE的投资阶段正在覆盖面更广的基础上往后偏移。据大中华区著名创业投资与私募股权研究、顾问及投资机构清科集团近日发布的《2007年中国私募股权年度研究报告》数据显示,中国私募股权市场日趋活跃。     

股权投资会计计量的探讨

股权投资是企业经济活动中十分重要的组成部分,尤其在资本市场得到发展以后,股权投资成为一些企业利润的主要来源,因此财务会计十分重视长期股权投资的计量.2006年发布的((企业会计准则>(以下简称"<准则>")中涉及股权投资的有长期股权投资和金融工具两个准则,足见股权投资在财务会计中的重要性.但是通过分析可以发现,新准则中的股权投资核算规则存在值得改进之处.     

天津自来水在国企股权转让方面的做法

国有企业改革是整个经济体制改革的中心环节，我国自改革开放以来，国有企业的管理体制和经营机制发生了深刻的变化，市场竞争力明显增强。国企经济效益的大幅增长，为我国的经济发展和社会进步做出了重要的贡献。天津自来水集团也在股权转让方面迈出了可喜的一步，对自来水集团海河以北地区49％股权进行了转让，实现了投资主体和产权的多元化，形成了适应市场经济发展的管理模式，一定程度上解决了供水事业发展的资金问题。     

我国私募股权投资发展的机遇分析

近年来,我国成为亚洲最为活跃的私募股权投资市场,未来十年将是中国私募股权投资飞速发展的黄金十年。目前,我国中小企业的融资"缺口"、社会变迁、第二轮西部大开发、资本市场的持续健康发展与国际经济调整复苏给私募股权投资发展带来了千载难逢的机遇。     

深度合作，加速股权投资发展

各大银行先后推出各自为股权投资基金提供的综合服务方案,商业银行股权投资基金业务开始迈向多元化发展,股份制商业银行开展的股权投资相关业务已覆盖到整个VC／PE基金周期。     

私募股权投资企业财务风险分析及管控研究

随着市场经济发展进程的不断加快,我国金融市场获得了进一步的发展和深化.为了满足不同经济主体融资和投资的需要,金融市场中的投资工具种类不断增多,其中最重要的一种投资方式就是私募股权投资.私募股权投资方式是顺应市场经济发展要求的产物,其在我国得到了迅速的发展并日渐趋于成熟,是企业财务管理工作中的重要内容.投资管理是一项复杂的系统性工程,面对市场环境较为复杂的中国市场,企业有必要对私募股权投资财务风险管控内容进行分析研究,并创新企业财务风险管控方式,提高私募股权投资企业财务风险管理工作的质量.     

新形势下私募股权投资发展趋势及未来展望

随着金融发展的多层次化以及经济的发展,在我国金融体系中私募股权投资也扮演着日益重要的地位,私募股权是一种重要的融资方式,其重要性仅次于公开上市发行和银行贷款。本文介绍了我国私募股权投资的现状、发展及趋势,对其效果进行了阐述,分析了我国私募股权投资对未来经济发展情况的影响。     

中国商业银行私募股权投资业务分析

后危机时代,中国的私募股权投资已成为各界关注的焦点,其极速的市场扩张、巨额的资本运作、持续的造富传奇、铺天盖地的媒体宣传……中国私募股权投资如今已占据各大媒体报端。商业银行作为我国金融市场中毋庸置疑的老大,无论是出于分羹的需要,还是出于圈地的考虑,争相试水私募股权投资相关业务看似合情合理。     

中小型商业银行投资价值分析

本文分四部分对银行业进行了分析,首先银行业具有垄断地位;其次商业银行股票的优于其它很多行业;再次,现阶段上市商业银行具有极好的投资机会;最后得出：对商业银行的股权投资是铁路企业尤其是铁路多经企业应该研究的课题。本文作者深刻阐述了铁路多经企业对商业银行的股权进行投资,并在能力所及的情况下适量投资参股商业银行,享受中国经济发展的成果,不失为是一条稳妥的发展道路。     

商业银行投资业务风险分析

近几年来,随着我国银行业投资业务所占比例的加大,以股权投资、购买债券等形式的投资风险正逐渐暴露,一定程度上制约着商业银行的健康发展。本文从商业银行投资风险现状入手,分析商业银行风险产生的原因,并提出控制投资风险的相关对策。