Skills and changing comparative advantage: The case of Japan

Is the skill gap of net exports widening? This question is nontrivial for many industrial countries because, with the rapid growth of emerging countries, human capital is considered one of the most important sources of comparative advantage. Theoretically, however, the answer is not necessarily obvious because of changing comparative advantage. This paper attempts to answer this question by extending the analysis of Wolff (2003) and by focusing on one of the largest OECD countries, Japan, for the period 1980–2005. The results indicate that the answer to the above question may well be “no.” Although Japan is still a net exporter of skill-intensive goods, the skill gap of net exports has been narrowing since the mid-1990s, mainly as a result of the changes in the composition of trade. This implies that some OECD countries, including Japan, may have been losing their comparative advantage in skill-intensive goods in recent years.     

我国家电产业出口发展战略浅析:比较优势还是竞争优势

近年来,我国家电产品出口发展态势良好,但是也存在一定的问题,而问题的解决则依赖于其出口发展战略的合理选择。通过分析比较优势和竞争优势两种发展战略对当前我国家电产业的适用性,笔者认为:一方面,要继续发挥我国的比较优势,更好实现我国家电产业的升级;另一方面,要以竞争优势为发展方向,把我国家电产业做大做强。     

深圳高新技术产业从比较优势走向竞争优势的思考

高新技术产业凭借其成长力及可持续性,已成为全球产业中增长速度最快的产业之一,受到各国各城市重点扶持培养的产业。深圳作为南中国对外贸易的窗口,为保持长年高效的经济增长,深圳政府在20世纪90年代初开始培育高新技术产业,现在已成为全市的支柱产业之一。本文通过比较优势原理的分析方法,旨在找出深圳高新技术产业潜在的竞争优势,并分析探讨如何克服各种不利因素,最终形成该地区高新技术产业的竞争优势。     

An input approach to European comparative advantage in advanced products: A study with special emphasis on The Netherlands

Zusammenfassung Eine Input-orientierte Untersuchung der komparativen Vorteile Europas bei fortgeschrittenen Erzeugnissen unter besonderer Berücksichtigung der Niederlande.- Die Autoren zeigen, da\ die EG-L?nder - und besonders die Niederlande - im Laufe der siebziger Jahre den Vorsprung verringerten, den die Vereinigten Staaten ihnen gegenüber in der Verfügbarkeit von Humankapital hatten, das mittelfristig ein wichtiger Produktionsfaktor für eine solide Wettbewerbsposition der fortgeschrittenen Sektoren ist. Dagegen wurde auf dem Gebiet der Forschung und Entwicklung, das für die langfristige Wettbewerbsposition entscheidend ist, der Vorsprung Japans vor den USA und den EG-L?ndern (und besonders vor den Niederlanden) in den siebziger Jahren sogar noch gr?\er. Das sollte bedacht werden, wenn in der EG und vor allem in den Niederlanden z. B. eine Industriepolitik entworfen wird.

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Résumé Une approche d’input des avantages comparatifs européens en biens avancés: Une étude particulièrement sur les Pays Bas. - Les auteurs démontrent que pendant les années soixante-dix les pays CE - et particulièrement les Pays Bas - mitigaient l’avantage des E.U. concernant la disponibilité du capital humain comme facteur essentiel de production pour une solide position compétitive à moyen terme. Regardant recherche et développement comme facteurs essentiels pour la position compétitive à long terme, cependant, l’avance de Japon vis-à-vis les E.U. et les pays CE - et particulièrement les Pays Bas - même s’accr?t dans les années soixante-dix. Ce développement doit être considéré si l’on formule par example des politiques industrielles dans la CE et particulièrement aux Pays Bas.

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Resumen Los insumos en las ventajas comparativas de Europa en productos sofisticados: Un estudio con el énfasis en los Países Bajos. - Los autores demuestran que en los aftos 70 los paises de la CEE, particularmente los Países Bajos, lograron reducir la ventaja que les Uevan los EEUU en cuanto a la dotación con capital humano, que es un factor de producción esencial para llegar an una posición de competencia sólida en el mercado de productos avanzados. En investigación y desarrollo, que constituye un factor crucial para la posición competitiva de largo plazo en este campo, empero, la ventaja que le lleva el Japón a los EEUU y a la CEE y, particularmente, a los Países Bajos llegó a aumentar en los a?os 70. Esto debería ser tomado en cuenta cuando se formulen, por ejemplo, políticas industriales en la CEE y en los Países Bajos en particular.

     

Monotonicity of indices of “Revealed“ comparative advantage: Empirical evidence on Hillman’s condition

Conclusions The necessary and sufficient condition suggested by Hillman [1980] for the index of RCA, when used in cross-country comparisons, to provide a one-to-one relationship between pre-trade comparative advantage and revealed comparative advantage is fulfilled for the great majority of the “commodities” traded in 1985 by 118 developing economies. Given the low level of data aggregation (the lowest for which statistical information is currently available), the large sample of countries and the high percentage of developing economies’ total exports captured in this research, we can conclude that Balassa’s export-performance index, for cross-country comparisons, is a good indicator of comparative advantage as reflected by pre-trade prices. In other words, Hillman’s condition is a useful indicator of the presence of monotonicity in indices of RCA: we have observed that at a 5-digit level of commodity aggregation, increases in Balassa’s export performance index of RCA are likely to correspond to increases in export levels. Aggregation of commodities at a 3-digit and at a 1-digit level suggests that Hillman’s condition is unlikely to be violated if the cause for values of the Hillman’s Index less than one is due to export specialization; on the contrary, the number of cases of a Hillman Index smaller than one due to a large share of world markets is expected to be negatively related to the level of aggregation. Our results suggest that Hillman’s index should be calculated in any empirical investigation trying to assess the long-term implications of trade liberalization negotiations using an export-performance index of RCA. There is evidence that, if used at a disaggregated level, the HI is a tool that may help flag cases in which the RCA index can be a misleading indicator of countries’ comparative advantage, even in cross-country comparisons. It may also help reduce disagreements regarding the most appropriate coefficient of RCA. Further research should be directed toward enlarging the sample of countries to include the entire world and to incorporate at least three years of trade so as to be able to eliminate the possible influence of cycles.     

从比较优势理论到竞争优势理论谈我国制造业发展的应对策略

一、从比较优势理论到国家竞争优势理论 1.比较优势理论与国际分工 传统的比较优势理论是国际分工的基本理论,也是解释当前国际贸易的主导理论,它的发展经历了绝对优势理论、比较优势理论和要素禀赋论.亚当·斯密的绝对优势理论认为各国都应分工生产自己具有绝对优势的产品并以此参与国际贸易;大卫·李嘉图发展了这一理论,形成了 "两利相对取其重,两弊相权取其轻 "的比较优势理论,使每个国参与国际、分工与贸易成为可能;赫克歇尔-俄林的要素禀赋论则是对比较优势理论的完善,该理论认为一国应根据本国要素的丰裕度参与国际分工与贸易.以这一理论为基础,当前的国际分工与贸易的格局是:发展中国家主要生产并出口劳动和资源密集型产品,进口资本和技术密集型产品;发达国家则主要生产并出口资本和技术密集型产品,进口劳动和资源密集型产品.     

A Heckscherohlin approach to changing comparative advantage in singapore’s manufacturing sector

Zusammenfassung Ein Heckscher-Ohlin-Ansatz zur Erkl?rung der Ver?nderungen in den komparativen Vorteilen des gewerblichen Sektors von Singapur. — Der Verfasser analysiert die dynamischen komparativen Vorteile des gewerblichen Sektors Singapurs von 1970 bis 1983, indem er die Güterversion der Heckscher-Ohlin-Theorie einschlie?lich aller drei wichtigen Elemente wie Handel, Faktorintensit?t und Faktorausstattung spezifiziert. Die Theorien der Skalenertr?ge und der Technologielücke werden der Heckscher-Ohlin-Theorie gegenübergestellt. Das Ergebnis bekr?ftigt den Heckscher-Ohlin-Erkl?rungsansatz, wobei sich der Gesamtkapitaleinsatz pro Arbeiter als entscheidende Variable erweist, gefolgt vom Humankapital pro Arbeiter. Der Wandel in der Struktur der komparativen Vorteile hin zu Exporten, die sowohl sachkapitalals auch humankapitalintensiv sind, kann der Umstrukturierungspolitik der Regierung zugeschrieben werden. Die Theorien der Skalenertr?ge und der Technologielücke haben dagegen einen unbedeutenden Erkl?rungswert.

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Résumé La théorie à la Heckscher-Ohlin et l’avantage comparatif dynamique du secteur de production à Singapour.—Dans cette étude l’auteur analyse l’avantage comparatif dynamique du secteur de production à Singapour entre les années 1970 et 1983 en spécifiant la version de produits de la théorie à la Heckscher-Ohlin qui contient tous les trois éléments essentiels, c’est-à-dire l’échange, l’intensité de facteurs et la dotation en facteurs de production. Les résultats soulignent bien l’explication par Heckscher-Ohlin, le capital total par ouvrier étant le déterminant le plus important suivi par le capital humain par ouvrier. Le changement dans l’avantage comparatif qui favorise les exportations des biens intensifs en capital physique et capital humain par ouvrier peut être attribué aux politiques gouvernementaux de la reconstruction économique. Des théories alternatives qui mettent en évidence les économies d’échelle ou la lacune technologique n’ont pas de succès en expliquant l’avantage comparatif dynamique.

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Resumen Ventajas comparativas dinámicas en el sector manufacturera de Singapur bajo un enfoque Heckscher-Ohlin. — En este trabajo se analizan las ventajas comparativas dinámicas del sector manufacturero de Singapur durante el período 1970—83 especificando la version en términos de bienes de la teoría de Heckscher-Ohlin, incorporando los tres elementos del comercio: la composición del comercio, la intensidad de factores y la dotación de factores. Las teorías de economías de escala y de la brecha tecnológica son analizadas en yuxtaposición a la de Heckscher-Ohlin. Los resultados se adhieren fuertemente a la explicación del modelo Heckscher-Ohlin, siendo el capital total por trabajador la determinante más importante, seguida por el capital humano por trabajador. El cambio de las ventajas comparativas en dirección a exportaciones intensivas en ambas formas de capital, fisico y humano, por trabajador, puede ser atribuído a politicas pùblicas de reestructuración económica. Las teorias de economías de escala y de la brecha tecnológica resultan insignifiantes como factores explicativos.

     

The nature and causes of intra-industry trade: Back to the comparative advantage explanation? The case of Spain

The Nature and Causes of Intra-Industry Trade: Back to the Comparative Advantage Explanations? The Case of Spain. — The aim of this paper is to contribute empirically to the knowledge of the nature and causes of intra-industry trade (IIT), distinguishing between vertical and horizontal IIT. To this end, we estimate a more general empirical model than those used in previous studies, by introducing simultaneously both national and industry-specific variables which include measures for human and technological capital endowments. The results show that vertical IIT is positively related to industry technological intensity and differences in human and technological capital endowments between countries. On the other hand, horizontal IIT is explained by the traditional monopolistic competition model.     

从地区比较优势看江西旅游产业的发展

旅游产业是朝阳产业,也是新世纪中国经济的支柱产业。江西拥有较为丰富的旅游资源和发展旅游业的良好机会,但由于地理位置、旅游基础设施、服务理念、市场机制等方面的原因,许多资源尚未被充分利用。江西旅游产业的发展需要进一步改善环境、扩大宣传、树立品牌和坚持可持续原     

The gang system and comparative advantage

In the antebellum Cotton South the slave labor force consisted of a heterogeneous mix of strong and weak workers. The gang system utilized this mix by specializing workers to tasks that suited their physical capability. It was the allocation of slaves to assignments based on their comparative advantage that was the dominant cause of the productivity gain as farms moved from the task to the gang system.     

The Swedish model and manufacturing industry:

Abstract

During the post-war period profound changes have occurred in the cluster of institutions and organisations called “The Swedish Model”. This article deals with those changes and with their interplay with other social changes. More specific, changes in the system for industrial vocational training, an early and cherished domain for the Swedish model-type of co-operation, are related to transforming industrial structure and to changes in industrial work organisation. The article results in an economichistorical explanation of how the very centrally managed model of the 1960s was transformed to a more local one.     

Exploring the limits of comparative advantage

Exploring the Limits of Comparative Advantage. - The paper examines extensions of the Law of Comparative Advantage to several situations that have not been adequately covered before. The basic result is the positive one that a country’s pattern of trade will be negatively correlated with its relative autarky prices. The first extension is to situations of unbalanced trade. The second extension is to an economy with domestic distortions. Finally, the third extension is to a lumpy country model, in which regions of a country may differ in various ways, including differences in factor prices.     

Investment reaction patterns — The case of American and West German manufacturing industry

Zusammenfassung Investitionsreaktionsmodelle — der Fall der amerikanischen und westdeutschen verarbeitenden Industrie. — Theoretische Ausgangsbasis der Studie ist eine Akzeleratorvariante mit ?nderungen des Verh?ltnisses zwischen Auftragseingang und verfügbarer Kapazit?t als erkl?rende Variable. Sowohl für die westdeutsche als auch für die amerikanische verarbeitende Industrie gaben Korrelationstests Anla\ zu vermuten, da\ der zeitliche Ablauf der Investitionsreaktion ein — gipflig ist und abweicht von einer einfachen geometrischen Degression. Deshalb wurden verschiedene ?konometrische Modelle, die entsprechende Verteilungen der zeitlich verz?gerten Investitionsreaktion implizieren, auf ihre Anwendbarkeit überprüft. Das erste der schlie\lich ausgew?hlten Modelle beinhaltet eine Gewichtung der zeitlichen Verz?gerungen der erkl?renden Variablen, die mit Verteilungen vom Pascal Typ beschrieben werden kann. Das zweite Modell basiert auf der Gamma-Verteilung, die der Pascal-Verteilung gleicht, aber unter anderem ein spezielles (nicht-lineares) Sch?tzverfahren erfordert. Punktsch?tzungen des ersten Modells führten für beide L?nder zu wenig überzeugenden Reaktionsverl?ufen. Deshalb wurden bedingte Sch?tzungen vorgenommen, die die verfügbaren a priori Informationen über die Voraussetzungen nutzen, welchen die kritischen Parameter entsprechen müssen, um plausible Reaktionsverl?ufe zu gew?hrleisten. Die so modifizierten Sch?tzergebnisse wurden mit denen verglichen, die eine Gamma-Verteilung implizieren. Es kann festgehalten werden, da\ sogar unter den vorherrschenden, nicht-idealen ?konometrischen Bedingungen (insbesondere Multikollinearit?t und autokorrelierte Residuen) ein ausreichendes Ma\ an übereinstimmung beim Vergleich der beiden Modelle zu registrieren war und da\ der Zweil?ndervergleich signifikante Unterschiede in der Reaktion der Investitionen auf die Akzeleratorvariable nahelegt.

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Résumé Modèles de la réaction de l’investissement — le cas des industries secondaires des Etats-Unis et de la République Fédérale Allemande. — Dans cette étude l’explication théorique est basée sur un accélérateur variable qui résulte d’une relation variable entre commandes re?ues et capacité disponible. Pour l’industrie secondaire allemande, aussi bien que pour celle des Etats-Unis, les tests de corrélation ont donné lieu à supposer que la réaction de l’investissement ne forme, dans son mouvement, qu’un seul sommet, et qu’elle diffère d’une simple degression géométrique. On a donc examiné l’applicabilité de différents modèles économétriques qui impliquent diverses distributions de la réaction retardée de l’investissement. Le premier des modèles qu’on a finalement choisis contient une pondération des retardements des variables explicatrices, pondération qu’on peut décrire par des distributions du type Pascal. Le second modèle est basé sur la distribution gamma, qui ressemble à la distribution Pascal tout en exigeant, entre autres, un genre spécial (non-linéaire) d’estimation. Les estimations simples du premier modèle ayant donné, pour les deux pays, des mouvements de réaction peu convaincants, on a introduit des estimations conditionnelles qui utilisent les informations a priori disponibles en ce qui concerne les conditions auxquelles doivent correspondre les paramètres critiques afin de garantir des mouvements de réaction plausibles. Les résultats de ces estimations modifiées furent comparés avec ceux qui impliquent une distribution gamma. On peut dire que, même sous les conditions économétriques actuelles, qui ne sont pas idéales, on a pu constater une mesure suffisante de conformité entre les deux modèles, et que la comparaison des deux pays fait ressortir des différences significatives en ce qui concerne la réaction de l’investissement à l’accélérateur variable.

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Resumen Modelos de reactión de inversiones. El caso de la industria manufacturera estadounidense y alemana. — La base teórica del présente trabajo es una variante del proceso de aceleración en la que entra como variable explicativa el cambio de la relatión entre la corriente de pedidos y la capacidad productiva disponible. Diversos análisis de regresión efectuados con datos de la industria manufacturera de la Alemania Occidental y los Estados Unidos hacen suponer, que la reacción en cadena de las inversiones es unimodal y diferente a una simple degresión geométrica. Por eso, el autor ensayó varios modelos econométricos con diferentes distribuciones de los desfases en las reacciones de inversion. El primero de los dos modelos finalmente elejidos presenta una ponderación de los desfases de las variables explicativas que se ajusta a una distribución del tipo Pascal. En el segundo modelo la estructura de desplazamiento de las variables se acomoda a una distribución del tipo gama, que se parece a la de Pascal, pero que requiere un método de estimación especial (no-lineal). Las estimaciones incondicionados por medio del primer modelo no llegaron a arrojar resultados satisfactorios para ninguno de los dos palses. Debido a ello se llevaron a cabo estimaciones condicionadas, habida cuenta de las informaciones disponibles a priori que deben de corresponder con los parámetros crfticos si se quieren garantizar módulos de reacción plausibles. Los resultados así modificados fueron comparados con los que se obtienen por medio del segundo modelo. Se puede constatar que a pesar de reinar condiciones econométricas poco ideales (sobre todo debido a multicolinearidades y autocorrelaciones en los residuos) los resultados encontrados a través de los dos modelos muestran una semejanza satisfactoria, y que los módulos de reacción de las inversiones ante variaciones del acelerador difieren significativamente de un país a otro.

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Riassunto Modelli di reazione d’investimento — il caso dell’industria di trasformazione americana e tedesco occidentale. — Base di partenza teorica dello studio è una variante di acceleratore con mutamenti della relazione tra afflusso di ordinazioni e capacità disponibile come variabile esplicativa. Tanto per l’industria di trasformazione tedesco occidentale quanto per quella americana, test di correlazione diedero motivo di supporre che il decorso temporale della reazione d’investimento ha un vertice e si allontana da una seplice digressione geometrica. Per questo furono verificati nella loro applicabilité diversi modelli econometrici che implicano relative ripartizioni della reazione d’investimento temporalmente ritardata. Il primo dei modelli alla fine scelti contiene una ponderazione dei ritardi temporali della variabile esplicativa ehe puó essere descritta con ripartizioni del tipo Pascal. II secondo modello si basa sulla ripartizione gamma ehe è simile alla ripartizione Pascal, ma ehe richiede tra l’altro uno spéciale (non lineare) procedimento di stima. Valutazioni di punti del primo modello condussero per ambedue i Paesi a decorsi di reazione poco convincenti. Perciò furono intraprese valutazioni condizionate che utilizzano le informazioni disponibili a priori sui presupposti, a cui devono corrispondere i parametri critici per garantire plausibili decorsi di reazione. I risultati di stima così modificati furono confrontati con quelli che implicano una ripartizione gamma. Può essere tenuto come punto fermo che perfino tra le non ideali condizioni econometriche predominanti (specialmente multicollinearità e residui autocorrelativi) si registrò una misura sufficiente di concordanze nel confronto dei due modelli e che il confronto tra due Paesi propone differenze significanti nella reazione degli investimenti sulla variabile di acceleratore.

     

On the appropriate interpretation of the revealed comparative advantage index: Implications of a methodology based on industry sector analysis

Zusammenfassung Zur richtigen Interpretation des RCA-Index: Folgerungen aus der Analyse von Industriesektoren. - In Studien, die sich mit Handel und struktureller Anpassung befassen, haben ?konomen das Konzept des “revealed comparative advantage” (RCA) benutzt. Obwohl es in empirischen Untersuchungen h?ufig verwendet wurde, sind wichtige Eigenschaften dieses Index aber noch nicht gründlich analysiert worden. In diesem Aufsatz wird ein Rahmen zur Untersuchung dieser Eigenschaften aufgestellt sowie die sich daraus ergebenden empirischen Tests durchgeführt. Die Ergebnisse zeigen, daΒ der Index, wenn er in der üblichen Weise benutzt wird, weder als kardinales noch als ordinales MaΒ für komparative Vorteile geeignet ist. Daher wird eine Methode vorgeschlagen, die diese M?ngel vermeidet und auΒerdem neue Einsichten in die komparativen Vorteile auf der Ebene von Industriesektoren vermittelt. SchlieΒlich wird dieser neue Ansatz in einem Konsistenztest angewandt, in dem die empirischen Ergebnisse des RCA-Modells mit denen verglichen werden, die mit Hilfe der traditionellen Faktorproportionentheorie vorhergesagt werden.

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Résumé A l’interprétation appropriée de l’indice de l’avantage comparatif révélé: Implications d’une méthodologie basée sur une analyse du secteur industriel. - Dans les études qui s’occupent des aspects du commerce extérieur et d’ajustement structurel les économistes ont utilisé le concept de l’avantage comparatif révélé (ACR). Malgré des applications extensives empiriques on n’a pas analysé profondément les propriétés principales de l’indice ACR. Cet article introduit une méthode pour examiner ces propriétés et puis conduit les tests empiriques spécifiques. Les résultats démontrent que l’indice, si utilisé de maniére traditionelle, ne peut pas être une mesure cardinale ou ordinale de l’avantage comparatif. A cause de cela l’auteur propose une méthodologie qui évite ces défauts et aussi rend possible des nouvelles connaissances sur l’avantage comparatif á l’échelle du secteur industriel. Finalement, ce nouvel approche est appliqué dans une analyse avec laquelle l’auteur teste la consistance entre des résultats empiriques générés par le concept ACR et ceux qui sont prédits par la théorie traditionelle de la dotation en facteurs de production.

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Resumen Sobre la interpretation apropiada del indice de ventajas comparativas reveladas: implicaciones de una metodologfa basada en el análisis sectorial. - En estudios sobre problemas de comercio exterior y de ajuste estructural se ha utilizado el concepto de ventajas comparativas reveladas (VCR). Pero, a pesar de su frecuente uso en aplicaciones empiricas, las propiedades fundamentales de este fndice no han sido aün objeto de estudio. En el présente trabajo se dériva un marco de análisis para poder examinar esas propiedades y se llevan a cabo tests empiricos. Los resultados demuestran que el fndice fracasa como medida cardinal u ordinal de ventajas comparativas, si se lo emplea de manera tradicional. Teniendo en cuenta este hecho se propone un método que supera dichas desventajas a la vez que permite descubrir nuevos aspectos de las ventajas comparativas a nivel sectorial. Finalmente, este nuevo método es empleado para estudiar la consistencia de los resultados empiricos generados por el modelo VCR con aquellos generados por el modelo tradicional de proporción de factores.

     

比较优势与我国利用外资

本文主要从我国改革开放二十多年来，对外贸易总量与结构的变动出发，同时从贸易竞争指数分析我国对外贸易比较优势的产生与变化，并在此基础上进一步分析我国近几年来制造业中行业利用外资的变化及其意义。     

中国制造业的新格局

本期《上海经济》介绍了近期发生在江苏苏州工业园的两件事:一是国际体育用品巨头阿迪达斯将关闭其在苏州工业园的最后一家在华直属工厂;第二件事是世界500强企业百得集团关闭了墨西哥的一家工厂,缩小了其捷克工厂的规模,将产能和部分研发中心迁入苏州工业园,并扩建了百得苏州工厂,使百得苏州成为企业集团在亚太地区最大的制造基地和研发中心。同是国际制造业巨头,一家出一家进,出的是典型的劳动密集型产业,进的是具有更高技术含量和附加值的电器产品。这一进一出,折射出制造业在中国的生存环境发生的变化,反映出政府部门提高服务意识和工作效率在产业转型时期的重要意义,同时也为本土制造业的未来发展方向提供了参考依据。     

走出比较优势的误区

比较优势理论和国家竞争优势理论是一国据以发展经济和对外贸易的两种理论,各有其优缺点.绝对否定或肯定两者中的任意一个,在实践中都是有害的.正确的办法是把两者辩证结合起来,共同促进经济的发展.中国是个发展中的大国,经济实力还不强,产业结构还不合理,应根据中国的国情和国力,把两种理论结合起来考虑,促进我国产业升级,提高我国国际经济地位.     

The technological system of Chinese manufacturing industry: A sectorial approach

The purpose of this paper is to analyze the technological system of Chinese manufacturing. The input–output method and network analysis are applied to investigate the structure and performance at the system level and the role of each sector at the individual level in 1997 and 2002. Firstly, the R&D-flow matrices for per unit output are constructed to examine the technology intensity and constitution of each sector. And then they are combined with the economic size and R&D investment structure in order to have a more comprehensive understanding of the system at the gross level, and reveal the main technology diffusion providers, acquirers and techno-economic flows between sectors. Results of both years show that the R&D performance and technology providing for diffusion are more concentrated than technology acquiring, and this difference becomes even greater in 2002. There are fewer sectors which act as main technology diffusion sources while more sectors participate as acquirers of technology diffusion. The techno-economic flows have high dependence on a few traditional sectors and the contribution of high-tech sectors such as ICT is quite limited.