三种天然气利用路线竞争力分析

美国页岩气和卡塔尔天然气开发利用路线的选择,将对中国的LNG进口、润滑油基础油及甲醇等相关业务产生影响。按年消耗50亿立方米天然气的规模,分析比较天然气合成油(GTL)、液化天然气(LNG)、天然气合成甲醇三种天然气主要利用路线的项目竞争力,以项目可承受气价与油价的比值表示利用路线的竞争力大小。结果表明,在油价为80美元/桶的情况下,润滑油方案GTL项目与LNG项目的竞争力处在同等水平,竞争力较强,柴油方案的GTL项目和甲醇项目竞争力明显较低。GTL使天然气价格与原油价格实现硬关联,LNG价格将伴随高油价高位运行;GTL所产高档润滑油基础油将对传统润滑油基础油业务造成冲击,中国公司应及早采取应对措施;长远看甲醇价格将逐步上涨,应谨慎发展甲醇制烯烃(MTO)项目。     

我国天然气价格市场化渐行渐近

<正>2月28日,国家发改委宣布自4月1日起将天然气存量气与增量气价格并轨,同时试点放开直供用户用气价格。推出存量气和增量气价格并轨的政策,就是要通过价格杠杆来引导资源合理配置。我国进口天然气价格存在倒挂问题,进口天然气越多销售企业亏损越严重。实现存量天然气与增量天然气价格并轨的目标,也为最终实现天然气价格完全市场化进一步打好基础。在新常态经济环境下,我国天然气消费总体趋势发生了很大的变化。2014年我国天然气表观消费     

2009年中国天然气行业发展动向及2010年展望

2009年,中国天然气工业依然保持了平稳快速发展的良好势头。天然气储产量继续保持较快增长;天然气消费区域不断扩大,消费结构持续优化。中国首条跨国天然气管道——中亚天然气管道投产,其他的国家级天然气管道建设如火如荼;江苏LNG和大连LNG项目进展顺利,浙江LNG项目获国家核准,进口LNG资源不断落实,形成了天然气资源供应的新格局。随着进口中亚天然气“高买低卖”的出现,2010年将成为调整和理顺天然气定价机制的关键年份。预计2010年全国天然气表观消费量可达到950亿～1000亿立方米。建议国家明确天然气在国内一次能源中的战略地位;加快建设储气调峰设施;适时调整天然气利用政策,促进天然气发电;同时,继续理顺天然气定价机制,寻找买卖双方的价格平衡点。     

中国天然气行业2014年发展与2015年展望

2014年,中国天然气新增探明地质储量达到11107.15亿立方米,较上年增长73.6％;天然气产量1283.1亿立方米,同比增长8％;全年共进口天然气607.5亿立方米,同比增加71.7亿立方米;天然气表观消费量(不含煤制气)1830亿立方米,同比增长8.2％;新增天然气长输管道里程约4500千米,重点区域管网和储气库建设稳步推进.2014年,中俄东线天然气购销合同签订打通了东北进口通道;中国LNG进口及进口终端正式向民企开放;天然气价格机制改革存量气和增量气并轨再迈进一步;LNG水运行业政策陆续发布;煤制天然气项目运行不稳定.2015年,中国天然气消费延续低速增长,预计表观消费量接近1900亿立方米,供应量超过2000亿立方米,市场将出现供大于求的局面;天然气长输管线和LNG接收站建设继续发展,油气管网设施进一步开放;天然气价格机制进一步完善,上海石油天然气交易中心正式运行.     

俄罗斯天然气出口欧洲的动向分析

俄罗斯是欧洲天然气最主要的来源国.俄罗斯出口欧洲的天然气有90%要经过乌克兰,存在一定的供气安全风险.近年来,俄罗斯修建了几条绕过乌克兰的管道.俄罗斯天然气的销售主要分为三种价格水平.最低的是国内天然气销售价格;独联体和波罗的海三国的天然气销售价格因俄罗斯以折扣价供应也处于较低的水平;出口欧洲的天然气与国际石油市场挂钩,价格较高.近年来,俄罗斯开始逐渐调整其天然气出口欧洲的政策,试图优化管输成本,扩大出口收入,进入欧洲的天然气零售市场,巩固其在欧洲天然气市场中的地位,并提高出口到独联体和波罗的海国家的天然气价格.欧洲对俄罗斯天然气过分依赖,管道走向过于单一,存在一定的进口天然气的政治风险.对俄欧天然气贸易的分析启示我们:天然气进口来源应多元化,应综分分析中国市场对进口天然气价格的承受能力,评估进口天然气的政治风险.     

俄罗斯天然气价格及管理体制

俄罗斯是世界上最大的天然气出口国,目前主要是向独联体国家和欧洲国家出口。俄燃料动力部和联邦能源委员会负责俄天然气生产、流通和消费的行政管理。俄天然气工业股份公司是世界上最大的天然气生产和供应公司,控制着全俄95％的天然气储产量,并拥有俄境内的全部干线管道。各联邦主体的天然气分配公司负责天然气的输送。俄对天然气和石油的征税有消费税、增值税、利润税、资源利用税、环保税等。俄罗斯国内天然气价格大大低于西欧国家,其中民用气价最低,工业用气价最高,发电用气价比工业用气价低15％。     

国外天然气经济研究动态及建议

统计与分析、了继续关注国国外近期天然气经济研究的重点主要集中在天然气资源及其供应潜力、市场需求预测与展望、天然气工业数据天然气价格分析与预测、LNG的经济问题、市场改革与重组、天然气供应安全等方面。我国天然气经济研究除内天然气工业动态．研究天需远景、市场管制和运行机制改革、进口价格变化与形成机制对我国天然气价格和然气工业和天然气市场发展中的热点问题外。还应加强国内外天然气资源潜力和供天然气资源（包括LNG）的经济问题、天然气供应的安全性与稳定性、国外天然气市场需求的影响等方面的研究。     

关于加快中国天然气市场发展的思考

进入新世纪以来,中国天然气消费快速增长,储产量保持增长高峰,基础设施建设快速推进,多元化的气源格局正在形成,中国在世界天然气市场中的角色正在发生重大转变。未来10～20年,中国仍处于经济社会转型期,面对严峻的资源与环境挑战,加快天然气发展和天然气市场体系建设,对保障中国能源安全、促进天然气资源的合理开发利用具有重大战略意义。中国现行的天然气价格既不能反映资源的稀缺性,也不能反映供求关系和生产与供应的成本。推进价格机制改革已成为加快中国天然气市场发展的关键。建议国家积极稳妥地加快天然气价格机制改革,近期以简化或归并出厂价格分类、建立天然气价格与替代能源价格挂钩的联动机制为目标,逐步缩小与进口气价格差距,并定期调整;中期以完善价格形成机制为目标,推动国产气价与进口气价接轨,理顺终端消费价格结构,推行天然气调峰价格、可中断供气和不可中断供气价格等,逐步形成有调控的竞争性市场定价机制。     

俄欧天然气关系转变对国际液化天然气贸易的潜在影响

乌克兰危机发生后,欧洲迅速提出了摆脱对俄罗斯天然气依赖的长期战略,同时制定了相应措施。2022年,欧洲自俄罗斯进口管道气数量大幅下降,转而由进口LNG弥补,加重了国际LNG供需紧平衡的态势。在全球LNG供应增量有限的情况下,欧洲只能利用高价吸引原本流向亚洲的LNG转向欧洲,二者竞争导致全球天然气价格上涨,同时形成国际LNG贸易的全新格局。欧亚同时争夺的货物会成为全球LNG价格的锚定物。未来几年全球天然气市场仍将保持“高价格、高波动”态势。为了保证中国天然气产业健康发展,建议加快国内天然气增产速度,加快进口天然气管道和储气库建设,加快推进LNG期货上市以及天然气产业数智化转型,增强中国天然气产业整体实力以应对未来市场挑战。     

新政策对浙江天然气行业的影响及发展建议

浙江省地处长三角地区且经济发达,天然气资源已基本形成国产陆上气、海洋气、进口LNG等多元化的供应格局,但其天然气市场发展在国内仍处于中等水平.管道建设仍需进一步完善;居民气化率及天然气发电负荷率低于周边省份;终端配气价格较高,天然气相对可替代燃料不具有价格优势.近期国家颁布的天然气行业相关政策,涉及管网改革、市场利用及下游配气环节等多个方面,对浙江省天然气发展有着较大影响.浙江省天然气市场仍有较大增长空间,建议重点发展政策推动领域,拓展天然气市场利用规模;降低下游城市用气成本,增加用户用气经济性;落实国家相关政策,推动天然气市场化发展.     

2016年全球LNG市场特点及前景展望

近两年国际油价持续低位运行,对天然气市场造成了较大影响.2016年全球LNG价格持续低迷,出口增长5.5％,LNG出口终端建设活跃;全球LNG进口增长6％,由浮式终端进口的LNG数量大幅上升.低气价对LNG新项目投资、合同模式、天然气运输等领域产生较大影响:通过最终投资决策(FID)的LNG项目减少;短期合同增多,部分长期合同面临修订挑战;天然气勘探开发项目投资放缓.2017年LNG进口需求增长仍然强劲,全球LNG供给仍将宽松,LNG短贸合同量还将大幅上升.     

2022年中国天然气市场供需预测及未来发展趋势分析

2022年上半年中国天然气消费量同比下降,在中国天然气发展历史上首次出现;进口气及终端气价维持高位,LNG现货供应量大幅减少。预计2022年全年中国天然气市场需求量为3589亿立方米,供应量为3623亿立方米,供需处于紧平衡状态,保障能力脆弱。12月为用气高月,2022年12月中国天然气供应大概率会出现缺口。虽然2022年中国天然气市场需求疲软,天然气市场进入了调整期,但天然气市场长期的成长性不变,同时呈现天然气保供方式向合同化转变,上游与下游直接交易使得中间供气环节减少,燃气企业加快整合等市场特点。建议国家政策要持续推动天然气市场发展,同时要处理好供应刚性与市场需求弹性之间的关系,向全国推动价格联动机制,并加大天然气储备力度。     

2023年中国天然气市场供需预测

2022年,中国天然气市场消费量首次下降,资源供应量因LNG供应减少而下降,价格全年处于高位。城市燃气为主要消费增长点,工业燃料用气大幅度下降,经济增速和天然气消费增速正相关。2023年国际油价影响进口天然气价格,新能源将对交通和发电领域天然气消费产生影响,考虑这些因素对2023年中国天然气市场供需的影响,采用消费系数法和项目分析法对居民、公服、采暖、交通、发电、化工以及工业燃料用气需求进行预测。随着经济形势好转、价格可能回调等,中国天然气市场需求再一次增加,预计全年增量在91亿～220亿立方米,天然气市场有从紧平衡转向供应宽松的可能性。整体上2023年中国天然气市场仍然处于不景气期,需要重点稳定和扶持市场,且价格在市场中的作用越来越大。     

俄罗斯天然气出口欧洲面临的问题及其应对措施

俄罗斯拥有丰富的天然气资源,供应了欧洲约30%的天然气消费量。俄罗斯天然气工业股份公司通过贸易、资本渗透等方式,垄断了欧洲部分国家的天然气供应。但近年来,欧洲天然气市场格局发生变化,围绕俄向欧出口天然气的价格和欧洲天然气市场自由化改革,俄欧之间展开了激烈的博弈。此外,俄罗斯与乌克兰、白俄罗斯、波兰等主要出口过境国在过境费、天然气价格、债务和贷款等问题上冲突不断,欧洲国家要求进口多元化以及中亚国家要求出口多元化,也对俄欧之间的天然气合作产生了严重影响。为应对天然气出口面临的被动局面,俄罗斯采取了新建天然气管道绕开过境国直接通向欧洲,直接参与一些国家的下游天然气销售,以及调整天然气发展战略的等应对措施。"俄气"的天然气东移战略为加快中俄天然气合作带来了契机。     

国际气价大幅波动下中国天然气行业稳定发展的探讨

近两年,国内外天然气价格波动出现明显上升,中国天然气行业在进口价格的传导作用下,稳定发展面临挑战,企业经营管理困难。选取近5年美国亨利港天然气期货价格、欧洲荷兰TTF天然气期货价格、LNG亚洲到岸评估价、中国LNG进口月均价,分析天然气价格年度波动率、波动幅度、均价变化,以及价格波动对中国天然气行业稳定发展的影响。天然气价格波动风险影响因素主要包括突发事件、异常天气和库存水平。建议加快国内天然气稳定供应能力建设,增加国际天然气采购时的议价筹码;提升主动管理天然气价格的水平,运用期货与衍生品工具锁定目标价格;加快储运调节等基础设施建设,把握价格波动的机会;健全兜底保障体系,防止恐慌性价格偏离。     

北溪1号管线供应中断对欧洲天然气市场的影响

近年来欧洲天然气需求总量小幅下降。乌克兰危机爆发以来,北溪1号天然气管道状况频发,天然气输送量逐步减少至完全断供,供气不确定性陡增。2022年9月下旬北溪1号和2号管线出现爆炸,恢复供气时间再度延长,进一步抽紧欧洲天然气供应。欧洲管道天然气进口70%来自俄罗斯,且天然气需求季节性特征突出,预计在北溪1号天然气管线完全断供的情境下,虽然欧洲已提前完成注气目标,但市场仍保持紧平衡,欧洲天然气需求减量是缓解供应紧张态势的关键。预计短期内欧洲LNG进口完全替代俄罗斯天然气的难度较大,中短期欧洲天然气价格仍将居高不下,天然气大概率告别廉价能源时代,气价中高位运行或成为常态。     

中国式天然气价改路在何方

我国天然气产业链上定价体系存在诸多问题,天然气价格改革任重而道远。天然气产业链由生产、管道运输、分销、零售、终端利用5个环节组成。国外的天然气产业链上的价格分为垄断性价格和竞争性价格两类。前者多采用成本加利润和市场净回值相结合的定价方式。后者根据竞争方式不同,分别采用捆绑式     

中国自海合会国家进口天然气的现状与前景

海湾合作委员会国家包括阿联酋、沙特、阿曼、卡塔尔、科威特、巴林六国,拥有全球最为富集的石油和天然气资源。卡塔尔天然气储量仅次于俄罗斯和伊朗,居世界第三位。目前出口天然气的海合会国家有卡塔尔、阿联酋和阿曼。海合会国家不仅天然气资源禀赋丰厚、天然气发展潜力巨大,而且还在积极开拓太阳能等新能源。2007年,中国首次从阿曼进口LNG。2009年自海合会国家进口的LNG占中国LNG进口总量的8.42%,2010年这一比例上升至13.64%,未来中国自海合会国家进口LNG尚有很大的提升空间。中国应与卡塔尔、阿联酋、阿曼建立和保持长期稳定的LNG贸易关系,并尽早介入或扩大在沙特、科威特等海合会国家天然气上游领域的合作。     

美国天然气行业发展与中国企业的投资机遇

美国拥有完善的天然气管网与地下储气库等基础设施,两者协调运行有效保障了上游气田平稳生产以及管道高效输送。页岩气产量的爆发性增长打破了美国天然气市场的平衡,使得美国天然气价格远低于世界其他地区,部分LNG接收终端正在被改作出口终端,未来美国可能加入液化天然气(LNG)出口国行列,进而加速全球天然气市场的一体化进程。对于中国企业来说,与美国LNG出口商签订以Henry Hub价格为基准的长期供应合同,有利于锁定价格合适的LNG补充气源,并提高管道气及其他LNG来源的谈判砝码,提升能源进口的话语权;适度向LNG上游业务延伸,参与美国天然气勘探开发、仓储运输、液化出口等业务,形成局域性一体化业务,充分挖掘产业链各环节的价值;同时,有针对性地收购或参股拥有先进页岩气开发技术的公司,为国内页岩气的开发积累技术经验。     

国家管网公司成立对中国天然气产业链的影响——“中国石油学会石油经济专业委员会战略学组油气论坛”综述

成立国家管网公司为我国深化油气体制改革、推进天然气行业市场化改革创造了条件。"十四五"期间,政策层面应重点关注推进上游市场化改革,提高资源勘探开发力度,夯实资源基础,推动增储上产,为气气竞争创造条件;在管道运行机制改革的基础上,建立运行通畅的天然气产运销储贸协调运行机制;推进省级管网的市场化体制改革,大力发展气电,完善天然气定价机制,创新管容分配机制;加强政府行业监管力度,加大信息公开和管输成本监管。国家管网公司成立后,天然气产业的上中下游格局和进口格局会出现重大变化,并对产业运行带来众多影响与挑战。预计短期内对上游勘探开发的影响不大,但对进口环节的影响将立竿见影,需要重视"双向进入"带来的市场重构及其对产业运行秩序产生的重大挑战,以及充分考虑开放过程中存在的各类公平问题和国家管网公司协调各方利益的困难。随着改革的深入,未来天然气交易中心的价格发现功能将进一步增强,天然气定价模式亦将发生改变;管容交易市场存在与交易中心合并或者分立两种可能模式。