《萨班斯-奥克斯利法案》下公司内部摔制的执行研究

按照《萨班斯-奥克斯利法案》生效时的约定，数千家大中型美国本土上市公司必须在2004年11月15日后结束的财政年度中遵守404条款．美国SEC考虑到海外上市公司执行《萨班斯-奥克斯利法案》的困难，而将海外公司的遵守日期则推迟到2006年7月15日也就是记S公司的财务报告必须遵守404条款。所以遵守404条款在面临资本市场不断加强的监管压力的同时，也必须加快与财务相关的内部控制建设，规避风险，本文以S公司为例，研究了《萨班斯-奥克斯利法案》下公司内部控制的执行情况，对其他赴美上市企业在遵循《萨班斯-奥克斯利法案》方面有一定的借鉴意义。     

萨班斯-奥克斯利法案对我国上市公司内部控制信息披露的启示

一、萨班斯—奥克斯利法案有关内部控制信息披露的要求2001年底,安然事件等一系列财务丑闻,暴露了美国核查体系的严重缺陷。针对上述公司失败事件,美国国会在2002年出台了《萨班斯—奥克斯利法案》,为公众公司的外部审计师们创建了一个广泛     

美国萨班斯法案的政策效果

◎萨班斯法案出台的目的 2002年7月,美国国会为了消除安然、世通等公司重大财务丑闻带来的消极影响,恢复投资者对资本市场的信心,提高上市公司的信息披露质量,出台了<萨班斯--奥克斯利法案>(SarbanesOxley Act,萨班斯).萨班斯法案的主体内容是:(1)强化对注册会计师行业的监管,提高注册会计师的审计独立性.具体措施包括设立上市公司监督委员会(PCAOB),负责对从事上市公司审计的会计师事务所的注册、检查、调查和惩罚,制定或采纳与为发行证券的公司编制审计报告有关的审计、质量控制、道德、独立性及其他准则;禁止事务所为客户提供列入清单的非审计服务,实施审计合伙人的五年轮换制等.     

萨斑斯法案的启示

自2001年底开始，安然公司、世界通信公司等上市公司相继发生财务丑闻，美国资本市场遭遇了前所未有的信任危机。为恢复投资的信心，拯救美国资本市场，2002年7月，美国国会颁布了《2002年公众公司会计改革与投资保护法》，由于此项法案是由参议院民主党议员萨班斯和众议院共和党议员奥克斯利联合提出的，又称《萨班斯-奥克斯利法案》，（以下简称萨班斯法案）。     

美国内部控制信息披露的发展及其借鉴

本文从美国《萨班斯———奥克斯利法案》以及SEC出台的有关规则出发, 研究关于内部控制信息披露的几个重要问题: 披露性质、披露内容、审计验证、评价依据及责任主体等, 并结合我国公司治理环境、制度背景, 提出了我国内部控制信息披露的系统建议。     

一种更为灵活的合规检查——利用内部控制自我评估方法对《萨班斯—奥克斯利法案》的合规性进行有效管理

自2002 年美国《萨班斯—奥克斯利法案》颁发以来,许多公司为了保证合规克服了各种困难。美国爱依斯电力公司(AES)面对种种挑战,将《萨班斯—奥克斯利法案》的合规流程转换成一个有效的、动态的和有价值的组织经营管理流程,同时最大限度地减轻财务人员所承受的压力。     

萨班斯法案的启示

自2001年底开始,安然公司、世界通信公司等上市公司相继发生财务丑闻,美国资本市场遭遇了前所未有的信任危机。为恢复投资者的信心,拯救美国资本市场,2002年7月,美国国会颁布了《2002年公众公司会计改革与投资者保护法》,由于此项法案是由参议院民主党议员萨班斯和众议院共和党议员奥克斯利联合提出的,又称《萨班斯-奥克斯利法案》,(以下简称萨班斯法案)。海外上市是国有银行改革的必经阶段,遵守上市地证券监管法律是国际资本市场的通行惯例,国际资本市场之间互相借鉴先进监管理念和监管措施也是大势所趋。因此,无论国有银行是否选择在美上…     

外刊文摘

美国证交会放宽外国上市公司合规要求美国证交会(SEC)日前降低了在美上市的外国公司绕开《萨班斯-奥克斯利法》(Sarbanes-Oxley)的难度,从而解除了最令这些公司头疼的监管负担之一。     

国际动态

呼吁通过合作防止丑闻美国证券交易委员会(SEC)主席WilliamDonaldson呼吁与欧洲的监管当局进行更密切的合作,以防止类似帕玛拉特(Parmalat)公司的财务丑闻再度发生。双方建立更加密切的联系,将有助于美国和欧盟消除金融市场法规之间的冲突,以保护国际投资者和发行人的利益。他将提议SEC和欧洲证券监管机构委员会建立一个正式的对话机制,以帮助欧洲委员会起草欧盟金融法律以及极其重要的实施指南。美国《萨班斯—奥克斯利法案》对公司法作出重大修改。但其中一些条款与其他国家的法律存在冲突,对于欧盟的抱怨,美国调整了某些管理要求,并…     

SOX404条款对中国企业的影响与挑战

针对安然、世通等财务欺诈事件，美国国会出台了《2002年公众公司会计改革和投资者保护法案》，并在2002年7月30日正式签署生效。该法案又被称作《2002年萨班斯-奥克斯利法案》（the US Sarbanes—Oxley Act of 2002，简称萨班斯法案，亦称为SOX404条款），萨班斯法案显示了美国国会强化公司责任的强硬手段，它试图恢复投资者对美国资本市场的信心，从根本上改变了企业的经营环境和法律环境，其目的在于通过加强内部控制，来改进公司治理状况，并最终加强公司的责任。     

从美国萨班斯法案看IT控制

安然、世通等大公司欺诈事件的发生,使美国公司财务会计丑闻不断升级,彻底打击了投资者对美国资本市场的信心。正是在此背景下,2002年7月30日,美国国会通过了《萨班斯一奥克斯利法案》(以下简称萨班斯法案)。该法案被称为美国自颁布《证券法》(1933年)、《证券交易法》(1934年)以来,对美国商业界影响最为深远的改革法案,标志着美国证券法律根本思想从信息披露转向实质性管制。     

监管机制与审计质量——以SOX法案为例

随着安然和世通等财务舞弊案件的爆发,安达信最终寿终正寝,作为"经济警察"的审计行业受到了严格的审查。SEC在2002年通过了萨班斯-奥克斯利法案试图对审计行业进行根本的改革,这次的改革对审计行业的影响可以说是前所未有的。本文将针对SOX法案对美国审计行业监管机制的改革这一领域,指出该领域几个关键的研究问题和研究方向。     

我国内部控制审计支持体系研究——基于美国经验的启示

<正>自2002年7月美国《萨班斯——奥克斯利法案》颁布以来,内部控制信息披露及其审计受到了人们广泛的关注。2007年,我国证监会、上交所、深交所均明确要求上市公司在年报中全面披露公司内部控制的建立健全情况,并鼓励上市公司在     

人寿样本

作为上海．香港、纽约三地上市的公司，中国人寿在美国《萨班斯-奥克斯利法案》404条款遵循方面积累了一些宝贵的经验，值得其他企业分享。     

美国《2002年萨班斯-奥克斯利法案》对会计审计发展的影响

2002年7月25日,美国国会通过了《2002年萨班斯—奥克斯利法案》(Sarbanes-Oxley Act of 2002)(又称《2002年公众公司会计和投资者保护法》Public CompanyAccounting and Investor Protection Act of 2002)。7月30日,该法案经美国总统布什签署后,正式成为法律生效。其出台是针对美国有史以来最大的能源交易商—安然(Enron)公司会计造假事件,以及其后又接连发生的施乐、世通等大公司会计造假案而制定的。根据安然事件反映出来的严重问题,以及经济发展水平和社会环境的巨大变化,《萨—奥法》不仅对《证券法》(1933)和《证券交易法》(1934)…     

萨班斯法案404条款:后续进展

2002年萨班斯-奥克斯利法案 404条款发布之后, 美国证券交易委员会 (SEC) 通过制定规则, 为CEO和CFO对主体财务呈报内部控制和披露控制的报告提供指南; 公众公司会计监管委员会通过为注册会计师制定审计准则, 直接影响注册会计师该类审计合约的计划与实施; COSO委员会制定内部控制标准框架, 作为管理当局和注册会计师进行内部控制评价的基础。本文主要对SEC规则、第 2号审计准则和COSO委员会最新的内部控制框架 (即ERM) 作一介绍, 以期为我国监管机构在上市公司内部控制制度的强制性规定方面提供借鉴。     

萨班斯法案404条款实施的跟踪研究

2002年7月,美国总统布什批准了《2002年上市公司会计改革和投资者保护法》(以下简称萨班斯法案)。2003年6月,美国证监会(以下简称SEC)发布公告,正式实施萨班斯法案。其中尤以404条款的影响与反响均很大。截至2006年12月15日,SEC陆续发布了5次公告,对萨班斯法案404条款的实施进行了调整。本文试图通过对萨班斯法案404条款实施5年来的各方评论和实施进展的研究,分析404条款实施中存在的问题,并对我国企业内部控制建设提出建议。     

《萨班斯法案》与连续审计

近年来,从美国的安然公司破产到世通公司的财务丑闻发生后,美国政府颁布了《萨班斯——奥克斯利法案》（Sarbans—Oxlc Y,简称《萨班斯法案》）,对美国《1933年证券法》、《1934年证券交易法》进行了修订,并对公司治理、财务管理以及证券市场管理提出了新的要求。该法案主要侧重于对财务年报信息披露的内控机制测评,要求企业首席执行官和首席财务官对财务报告的可靠性负责任,同时加强了对企业内部审计的要求以及对上市公司欺诈行为的刑事惩罚力度。它的颁行使公司治理责任升级,并导致了公司内部审计和风险控制模式的转变。[编者按]     

关于建立财务报告与内部控制双重独立审计机制的思考

美国国会2002年通过的《萨班斯—奥克斯利法案》(以下简称萨班斯法案)第404条要求,在美国上市公司每年度必须按照萨班斯法案要求出具与财务报告相关的内部控制有效性的自我评价报告,并聘请外部审计师对此发表独立审计意见。我国(包括港澳台地区)绝大多数在美国上市公司聘请的财务报告审计和内部控制审计均为同一家中介机构(外部审计师)。本文深刻分析了同一家中介机构(外部审计师)实施财务报告审计与内部控制审计的单一审计模式无法实现保证内部控制有效性和财务信息真实性的目标,提出了建立财务报告与内部控制双重独立审计机制的政策建议。     

对我国财务会计信息效用治理的思考

<正>早在2002年发生的安然、世通等惊天财务丑闻致使美国资本市场损失了7万多亿美元的市值,并几乎彻底消融了全球投资者对美国资本市场的热情。为了重塑投资者的信心,美国于2006年7月开始实行《萨班斯-奥克斯利法案》。法案实行两年多来,由次贷危机蔓延开的金融危机仍未平息,2008年12月更爆发了由纳斯达克证交所的前主席麦道夫导