连续四年亏损无力扭亏为盈申请宽限未准PT水仙摘牌:中国股市零的突破

本报北京4月23日讯记者陈郁报道 中国首家退市公司终于浮出水面.今天,中国证监会作出决定:PT水仙股票自2001年4月23日起终止上市.针对有关问题,中国证监会新闻发言人发表谈话.     

券商发行通道实行不良表现"累积记分制"

中国证监会近日发布实施的<主承销商执业质量考核暂行办法>(以下简称<办法>)对券商主承销业务的监管作出了重大改革.     

沪港通第一案:境外不是法外之地

<正>3月10日,中国证监会正式对唐汉博跨境操纵"小商品城"案,以及唐汉博、唐园子操纵市场案作出行政处罚决定。两案涉案操纵行为非法获利共计约2.5亿元。证监会依法从重对涉案当事人作出了顶格处罚,两案罚没款合计超过12亿元。其中,唐汉博跨境操纵案是沪港通开通以来查处的首例跨境市场操纵案件。     

要闻回顾

12月24日中国人民银行对外发布公告,决定授权中国银行(香港)有限公司作为香港银行个人人民币业务清算行。12月24日中国证券监督管理委员会第六届股票发行审核委员会在北京人民大会堂宣告成立。本届发审委是根据2003年12月5日公布的《中国证券监督管理委员会股票发行审核委员会暂行办法》的相关规定成立的,是中国证监会对发审委制度作出重大改革后的第一届发审委。12月25日中国人民银行、海关总署发布联合公告,规定自2004年1月1日起,黄金及其制品的加工贸易进出口,中国人民银行不再审批,海关不再凭中国人民银行的批件验放。但其中不能复出口…     

财经热点

新规将释放证券业资本逾500亿元11月16日,中国证监会公布《关于修改〈关于证券公司风险资本准备计算标准的规定〉的决定》和《关于调整证券公司净资本计算标准的规定》。这次调整不仅降低了部分业务风险资本准备计算比例,还降低了部分资产项目的净资本扣减比例。对部分金融资产在降低净资本扣减比例的同时,对扣减方式也作出了调整,     

国内国际金融大事件

自4月1日起,航空证券、健桥证券、华林证券、中期证券及天和证券等5家券商将被中国证监会限制部分业务的开展,原因是上述券商未能按照监管要求,对其存在的违规、违法行为进行及时有效的整改。这是中国证监会根据《证券法》的规定,首次采用限制业务的方式对违规券商进行处置。日     

中国证监会适当降低证券公司风险资本准备计算比例

4月13日,中国证监会召开新闻通气会,正式向社会公布证监会公告[2012]7号——《关于修改〈关于证券公司风险资本准备计算标准的规定〉的决定》。《决定》适当降低了证券公司自营业务、资产管理业务、经纪业务相关风险资本准备计算比例要求,     

国内国际金融大事件

自4月1日起，航空证券、健桥证券、华林证券、中期证券及天和证券等5家券商将被中国证监会限制部分业务的开展、原因是上述券商未能按照监管要求，对其存在的违规、对其存在的违规、违法行为进行及时有效的整改。这是中国证监会根据《证券法》的规定，首次采用限制业务的方式对违规券商进行处置。     

要闻回顾(2012年4月13日～4月27日)

4月13日中国证监会正式发布《关于修改〈关于证券公司风险资本准备计算标准的规定〉的决定》,适当降低了证券公司自营业务、资产管理业务、经纪业务相关风险资本准备计算比例要求。     

资讯

融券卖空比例提至流通市值10％ 中国证监会10月28日正式发布《转融通业务监督管理试行办法》,同时还发布了《关于修改（证券公司融资融券业务试点管理办法）的决定》和《关于修改（证券公司融资融券业务试点内部控制指引）的决定》。     

转融通“试水”资本市场

当市场还在对转融通究竟是利好还是利空争论不下时,中国证券金融股份有限公司总经理聂庆平说出的话是:"太好了!"8月29日,中国证监会批准中国证券金融股份公司正式试点转融通业务。随后,该公司网站公布了资本市场转融通业务将于第2天即8月30日正式启动,转融资业务先行办理。转融通试点有望提振市场融资融券业务开展两年多之后,中国资本市场上的转融通业务正式试点。经中国证监会批准,     

2021年度证券监管执法全景观察

<正>2021年仍是新旧《证券法》的衔接过渡之年。中国证监会（含各地证监局）全年共作出345例行政处罚决定，其中证监会作出103例，地方证监局作出242例，适用新《证券法》作出的共计82例（部分行政处罚同时适用新旧《证券法》），占到了全年行政处罚总数的四分之一。本文对2021年证券行政处罚案件进行全景观察，并结合证监会在2022年4月1日发布的2021年证监稽查20起典型违法案例，对过往一年证券监管执法的特点、趋势、最新动向、关注重点等进行分析，以期对市场参与者的合规管理提供有益借鉴。     

转融通业务模式选择

推出转融通业务,拓宽融资融券业务的资金和证券来源,是融资融券业务进一步发展的必由之路2011年8月19日,中国证监会发布《关于修改〈证券公司融资融券业务试点管理办法〉的决定(草业务试点管理办法〉的决定(草案)》以及《转融通业务监督管理试行办法(草案)》,向社会公开征求意见。两项征求意见稿的发布,意味着融资融券业务将由试点阶段转入常规阶段,并且已是大势所趋的转融通业务也即将浮出水面。     

融资融券对证券市场的影响

<正>2008年10月5日中国证监会宣布,经国务院同意,中国证监会将于近期启动证券公司融资融券业务试点工作。经历一波三折,融资融券终于走到了台前。融资融券政策的出台被看成是"救市政策组合拳"的一部分,以对冲假期境外市场纷纷下跌的影响,但融资融券     

“先手”争夺战

"我们需要一个强大的财富管理行业。"中国证监会主席郭树清显然为这一场"游戏规则"的调整定下了基调。十一届全国人大常委会第三十次会议表决通过了修改后的《中华人民共和国证券投资基金法》(下称"新基金法"),并将于2013年6月1日起施行。随即,《资产管理机构开展公募证券投资基金管理业务暂行规定(征求意见稿)》出台,拟允许符合条件的证券公司、保险资产管理公司和私募机构直     

策划人语

今年初,中国证监会等多个部委联合组成6个特别工作小组,专门负责推进多层次资本市场建设的工作。2007年3月28日,中国证监会第203次主席办公会议审议通过《期货交易所管理办法》,该办法自2007年4月15日起施行。……今年以来,有关"多层次资本市场"的政策和声音不断的从中国证监会传出来。由此掀开了中国"多层次资本市场"建设崭新的一页。     

对我国证券市场退市机制的思考

今年2月,中国证监会颁布了<亏损上市公司暂停上市和终止上市实施办法>,对连续3年亏损的上市公司就暂停上市、恢复上市和终止上市的条件、法律程序、信息披露、处理权限等事项作了详细规定,为我国证券市场退市机制的建立提供了良好的政策环境.PT水仙电器股份有限公司提交的<申请延长暂停上市期限的报告>未被上海证券交易所批准,根据规定,中国证监会决定"PT水仙"股票自4月23日起终止上市,"PT水仙"股票成为我国证券市场上第一只被摘牌的股票,标志着我国证券市场退出机制的正式启动.这里笔者主要就我国证券市场退出机制的相关问题作初步的探讨.     

融资融券试点情况与转融通业务

中国证监会将积极稳妥地将融资融券试点转入常规业务,逐步扩大标的证券范围,适时推出转融通业务,以建立和健全完整的融资融券交易制度2010年3月31日,经国务院同意,中国证监会推出证券公司融资融券业务试点。近期,中国证监会就《证券公司融资融券业务管理办法》     

IPO是福是祸?

扩容来临大盘受压在08年9月底A股IPO暂停的8个月后,中国证监会日前正式发布《关于进一步改革和完善新股发行体制的指导意见》,并决定自6月11日起实施,这也意味着停滞近8个月的新股发行将随时重启。扩容作为对冲股市流动性的最重要因素,已经成为市场时刻警惕的"炸弹"。     

合规创造价值

齐鲁证券的"合规创造价值"经营哲学,得到了监管部门的肯定和支持,实行了证券业务合规风险控制流程再造,2007年被中国证监会正式列为设立台规总监试点证券公司。