中小商业银行的操作风险度量模型-由上至下模型的介绍

一、引言操作风险是指由于内部程序、人员、系统的不完善或者运行失当以及因为外部事件的冲击等导致直接或者间接损失的可能性的风险,它是银行所面临的最古老的风险之一,是与市场风险、信用风险并列的银行三大风险之一。2001年,巴塞尔银行委员会发布了新资本协议草案,在第一支柱最低资本金要求所覆盖的风险领域中,将操作风险也纳入了风险管理框架中,并且要求金融机构为操作风险配置相应的资本金水平。但从风险的定量估计技术研究来说,信用风险的代表性模型包括creditportfolio、creditmetrics、KMV等,市场风险的定量模型有VaR、POT模型…     

中小商业银行的操作风险度量模型-由上至下模型的介绍

一、引言 操作风险是指由于内部程序、人员、系统的不完善或者运行失当以及因为外部事件的冲击等导致直接或者间接损失的可能性的风险,它是银行所面临的最古老的风险之一,是与市场风险、信用风险并列的银行三大风险之一.2001年,巴塞尔银行委员会发布了新资本协议草案,在第一支柱最低资本金要求所覆盖的风险领域中,将操作风险也纳入了风险管理框架中,并且要求金融机构为操作风险配置相应的资本金水平.但从风险的定量估计技术研究来说,信用风险的代表性模型包括creditportfolio、creditmetrics、KMV等,市场风险的定量模型有VaR、POT模型等.而操作风险的定量研究也只是最近几年才刚刚起步.     

资产证券化"产权炼金术"

一、资产证券化，“产权炼金术” 随着国家开发银行、中国建设银行的信贷资产证券化产品在银行间债券市场挂牌，中国联通和东莞控股的两个企业资产证券化产品也在上海证券交易所和深圳证券交易所挂牌上市。“资产支持证券”这个20世纪70年代诞生于美国的重大金融创新将要在我国金融市场上发挥积极的作用。