LASSO和A-LASSO方法在财务预警模型变量选择中的应用

合理的选择变量是构建理想模型的关键,本文尝试采用逐步回归、LASSO和A-LASSO方法进行重要变量的选择并构建财务危机预警模型。实证结果表明,LASSO方法得到的模型测试准确率优于逐步回归方法,而A-LASSO方法又优于LASSO方法。其中A-LASSO方法构建的模型选取了7个变量,不但精简而且涵盖已有财务分析体系的各个方面,该方法能够给决策者提供更加全面、有效的信息。