人民币利率汇率双重风险动态与静态独立管理 |
| |
引用本文: | 林孝贵,向攀.人民币利率汇率双重风险动态与静态独立管理[J].北方经贸,2013(10):99-101. |
| |
作者姓名: | 林孝贵 向攀 |
| |
作者单位: | 广东财经大学金融学院,广州510320 |
| |
基金项目: | 教育部人文社会科学研究规划基金项目(11YJA790081) |
| |
摘 要: | 我国出口企业在生产中需要借款,又在产品出口中收到外汇货款,由于人民币利率和汇率波动,企业面临很大人民币利率汇率双重风险。我们研究用变量表示人民币利率汇率双重风险,用人民币利率远期套期保值,外汇远期套期保值和外汇期货套期保值等方法对人民币利率汇率双重风险进行静态独立管理。用GARCH模型拟合金融时间序列聚集性和动态性,对双重风险进行动态独立管理。针对我国出口企业实际,比较动态独立管理与静态独立管理的优越性。企业可以灵活使用动态独立管理策略和静态独立管理策略,规避所面临人民币利率汇率双重风险。
|
关 键 词: | 人民币 利率风险 汇率风险 动态独立管理 静态独立管理 |
本文献已被 CNKI 维普 等数据库收录! |
|