安全港规则应用的国际经验与借鉴

为了保护本国的税收利益,许多发达国家都对资本弱化高度重视,纷纷采用安全港规则来防范利用资本弱化手段避税的行为。本文旨在研究安全港规则在发达国家的应用经验,指导我国资本弱化税制的建立。     

反资本弱化税收规制问题探究

企业特别是跨国企业通过减少股份资本、扩大贷款规模的方式,增加利息支出从而转移应税所得,实现税收负担最小化,对受资国家的税收权益产生不可低估的负面影响。为此,我国《企业所得税法》规定了反资本弱化规则,这些规定在抑制资本弱化、维护国家利益方面起到了重要作用。但是,现行的反资本弱化规则也存在一些需要改进的地方。     

反资本弱化税收规制问题探究

企业特别是跨国企业通过减少股份资本、扩大贷款规模的方式，增加利息支出从而转移应税所得，实现税收负担最小化，对受资国家的税收权益产生不可低估的负面影响。为此，我国《企业所得税法》规定了反资本弱化规则，这些规定在抑制资本弱化、维护国家利益方面起到了重要作用。但是，现行的反资本弱化规则也存在一些需要改进的地方。     

安全港规则的国际应用实践及启示

本文通过介绍资本税制,指出其所带来的问题,以及国际上为防范资本弱化所实施的安全港规则的不同定义标准,为我国防范资本弱化得出启示以及提出一些建议。     

论通知-删除规则在云租赁服务中的适用——以北京乐某卓越科技有限公司诉阿里云计算有限公司案件为例

随着网络技术的不断发展,网络服务提供者已经成为侵害信息网络传播权的主要争议之一。2006年颁布的《信息网络传播权保护条例》中,首次将美国《数字千禧年版权法》(简称DMCA)中的避风港规则引入《信息网络传播权保护条例》中,试图在保障权利人权益的前提下,减轻网络服务提供者的负担,为网络技术的发展提供保护。然而在司法实务当中,我国法院却无形中加重了网络服务提供者的责任和义务,尤其是不适当地扩大了"通知-删除"规则的适用范围。这不仅在某种程度上阻碍了网络技术的发展,也违背了《信息网络传播权保护条例》的立法目的,弱化了通知-删除规则的效果。     

澳大利亚资本弱化规则及我国企业投资策略

对于我国"走出去"的海外项目(尤其是投资类项目)而言,债务融资是承接项目公司重要的资金来源,低估甚至忽略资本弱化规则的影响,不仅会大大增加项目的财税风险,影响正常资金流转、挤兑项目利润,严重时还会造成项目亏损和投资失败.本文在对澳大利亚资本弱化中安全港、公平交易债务、全球债务杠杆等规则进行介绍的基础上,结合实际案例,从开展前期税务筹划、研究创新融资方案、完善财税管控体系等三个方面,为我国企业投资发达国家、开展融资税收筹划提出了建议.     

澳大利亚资本弱化规则及我国企业投资策略

对于我国"走出去"的海外项目(尤其是投资类项目)而言,债务融资是承接项目公司重要的资金来源,低估甚至忽略资本弱化规则的影响,不仅会大大增加项目的财税风险,影响正常资金流转、挤兑项目利润,严重时还会造成项目亏损和投资失败.本文在对澳大利亚资本弱化中安全港、公平交易债务、全球债务杠杆等规则进行介绍的基础上,结合实际案例,从开展前期税务筹划、研究创新融资方案、完善财税管控体系等三个方面,为我国企业投资发达国家、开展融资税收筹划提出了建议.     

资本弱化立法的国际比较

一、美国。美国是采用安全港规则和正常交易原则相结合来调整资本弱化的。美国在1976年就制定了资本弱化税制，1989年美国通过了《收入调和法案》，如果美国公司的债务／资本比例超过1．5：1，且支付给非居民关联方的利息不属于美国税收管辖，该利息就属于不符合扣除条件的利息。因此，不符合扣除条件的利息需要同时满足下列两个条件：首先要超过安全港范围。     

防范关联企业资本弱化有新规

资本弱化,又称资本隐藏、股份隐藏或收益抽取,是指企业投资者为了达到避税或其他目的,在企业融资方式的选择上,降低股本的比重,提高负债的比重,以贷款方式替代募股方式进行的融资。资本弱化的主要结果是增加利息扣除,同时减少对股息的课税。     

论规制资本弱化制度中的非歧视原则

资本弱化是企业为谋求利息税前扣除的利益而以债权投资代替股权投资的一种国际避税行为。各国传统上对资本弱化的规制都仅仅针对非居民的外国投资人。然而这一歧视性的规定受到了国际经济一体化趋势的挑战,同时也与各国签订的双边税收协定中的非歧视条款相悖。《中华人民共和国企业所得税法》在我国首次引入资本弱化的规制制度,并采取了非歧视原则,具有相当的科学性。     

资本成本:概念的演进、困惑与思考

资本成本是现代财务理论的核心概念,是架构财务理论体系的基础.资本成本的重要作用并不局限于微观层面,其在中观、宏观层面的应用价值也在不断地被学界挖掘出来.历经百余年的发展,资本成本已经逐渐成为一个科学而严谨的学术概念.然而,从性质上讲,资本成本既是投资者要求的报酬率,又是资本投资项目的取舍率,两者缺一不可,由此引发了人们对于资本成本性质的广泛争议:资本成本到底有谁决定?这一争议具体体现为资本成本估算技术的复杂化及其应用的混乱性.     

从企业的视角谈资本弱化

适度负债可以为企业带来额外收益，负债过度不仅导致企业资本弱化，也使企业发展遭遇重创。在资本结构设计过程中，企业资本弱化问题已经引起了企业界的高度关注。本文将从企业的视角对资本弱化问题剖析。     

民营资本进入银行业的效应和策略分析

2010年以来民营资本进入银行业已取得较大的进展。民营资本适度进入银行业可以带来推动银行业的市场化改革、疏导民间资本、服务实体经济的正面效应，但也存在引发恶性竞争、弱化公司治理、威胁金融系统稳定的风险。民营资本进入银行业有资本的进入、机构的进入两种方式。我国政府应在完善政策规则框架、严格控制准入数量、引导民营资本严格自律、建立风险补偿和市场退出机制方面规范民营资本进入银行业。     

资本弱化避税原理探析

本文剖析了资本弱化避税原理,认为自然人关联方资本弱化避税来自于债务利息的"税收挡板"效应;国内资本弱化避税主要是由于母子公司适用所得税税率不同,以及母公司采取债务投资时所减少的"税收挡板"利益和采取股权投资时获得的"股权增加"利益的比较;国际资本弱化避税产生于税收利益在资本输出国和资本输入国之间的分配差异和避免国际双重征税方法的选择。     

资本弱化避税原理探析

本文剖析了资本弱化避税原理。认为自然人关联方资本弱化避税来自于债务利息的“税收挡板”效应；国内资本弱化避税主要是由于母子公司适用所得税税率不同，以及母公司采取债务投资时所减少的“税收挡板”利益和采取股权投资时获得的“股权增加”利益的比较；国际资本弱化避税产生于税收利益在资本输出国和资本输入国之间的分配差异和避免国际双重征税方法的选择。     

资本弱化税务筹划分析

现代资本结构理论通过资本结构优化实现企业价值最大化。而企业所得税法中资本弱化反避税条例改变了资本弱化税务筹划的税收管制环境和避税空间,所以研究新环境下的资本弱化筹划管理具有现实意义。     

中山市发展和利用资本市场问题研究

文章指出,中山市目前处于工业化中后期和实现现代化的关键阶段。通过发展和利用资本市场,加快产业结构的调整和升级,弥补招商引资比较优势的弱化,培育和提高企业自主创新能力,优化企业内部治理结构,拓宽城市基础设施建设融资渠道是十分必要的。充分整合资本市场的元素,按照市场规则建立中山市产权交易所,是中山市积极参与我国多层次资本市场建设的现实选择。     

关于资本弱化的企业所得税新规解读

随着经济全球化的深化,我国的外来投资和对外投资迅速增加,资本弱化税制体系也逐步建立。本文主要分析了我国关于关联企业资本弱化方面的新规定,新规定的主要变化以及资本弱化管理下企业应注意的问题。     

从资本公积会计看我国会计发展

资本公积是我国所有者权益的一个重要组成部分．自1993年首次提出后不断修订、完善。时至今日．资本公积会计在我国会计理论界和实务界仍然存在较多争议。资本公积会计的修订历程展示了我国会计发展取得的成绩和存在的问题。     

资本弱化对我国税制选择的影响

资本弱化是企业为了达到避税等目的而提高债务比重的行为,本文从具体案例出发,阐述了企业税收筹划的过程,进而对我国现行税制中关于资本弱化的反避税的问题提出了建议。