商业银行的利率风险管理

长期以来,我国对金融业实行严格的利率管制,央行根据国务院的决定直接规定统一的利率标准,金融机构照章执行,没有资金定价权.利率管制使得金融业的市场化滞后于整个经济体制的市场化进度.当前,我国正在积极实施利率市场化改革,商业银行的利率风险也日益突现出来.     

贷款利率下限放开存款利率市场化还会远吗？

时隔一年后,中国人民银行宣布“全面放开金融机构贷款利率管制”。至此,我国利率市场化改革只剩下存款利率市场化这半局棋。从目前来看,鉴于我国资金市场供小于需的结构特征,尽管“贷款利率管制完全放开”对商业银行短期影响不会很大,但依然是一项重要市场化改革举措,不仅为我国贷款利率币场化运作提供了意在长远的制度保障,更凸现央行推进利率完全市场化改革的决心。存款利率放开作为利率市场化的核心部分,随条件逐渐成熟也将循序稳步推进,这将对我国商业银行乃至金融业产生重大影响。     

利率市场化下的商业银行利率风险管理

近几年,央行频繁调整人民币存款利率,特别是2007年6次调高人民币存款利率,10次调高存款准备金率.但是2008年下半年后爆发的全球金融危机,使得我国又把调整利率作为应对金融危机乃至经济危机的重要手段.作为宏观调控的基本货币政策工具,为调整经济走势而对利率进行随时调整将成为常态,不断变化的利率会不断造成商业银行的利率风险,为其利率风险管理带来更大的不确定性.所以,管理和防范利率风险必然成为银行风险管理的主要内容.然而,我国商业银行无论在管理方法还是管理技术上都跟不上形势的发展,在利率市场化进程中,如何结合我国的实际状况,加强商业银行利率风险管理,是本文的研究重点及最终目的.     

利率市场化背景下的零售银行经营新策略

正近年来,我国利率市场化进程不断提速:2012年6月和7月,央行调整了金融机构存款利率浮动区间上限和贷款利率浮动区间下限;2013年7月,央行全面放开金融机构贷款利率管制,标志着我国利率市场化改革再进一步。随着大额存单发行进入倒计时,存款利率上限有望进一步放开,利率市场化全面实现的步伐渐行渐近。利率市场化的危与机为应对利率市场化、资本约束、金融脱媒等因素影响,商业银行逐步将零售业务作为转型发展的重点。然     

我国利率市场化改革问题探析

利率市场化是金融市场发展的基础。利率是资金的价格,利率管制是对资金价格的管制。利率市场化是实现资金有效配置、金融服务多元化和促进宏观调控的基础。2012年初,央行发布了《2011年第四季度中国货币政策执行报告》,在下一阶段主要政策思路中,央行表示,继续稳步推进利率市场化改革,加快培育市场基准利率体系,引导金融机构增强风险定价能力,积极探索进一步推进利率市场化的有效途径。笔者通过对我国近几年利率改革阶段性成果分析,提出了新时期我国利率市场化改革的总体设想。     

利率浮动区间扩大对农行经营的影响

2012年以来,中国利率市场化进程明显加速。央行先后两次调整存贷款利率浮动区间,并全面放开了金融机构贷款利率管制,这势必为我国商业银行的经营带来深刻变革。对农业银行来说,既面临着机遇也面临着挑战,在把握机遇的同时,更要积极地应对潜在风险。因此,识别利率市场化对农业银行的影响,规避其带来的风险,适时调整经营策略显得愈发重要。     

关于人民币存贷款利率市场化改革的思考

利率作为金融产品的价格，人民币存款利率市场化改革，其实质是我国金融体制改革领域的价格改革。对人民币存款利率实行严格的管制并没有消除我国商业银行经营中的利率风险，反而使其带有显著的政策性特征。在社会资金运行发展到利率风险转嫁机制已初步形成的情况下，利率管制使商业银行在利率风险管理上处于极为被动的地位，这也在一定程度上加剧了利率风险向银行体系的积聚。本文提出了人民币存贷款利率市场化改革的有关设想，进而提出了现阶段推进利率市场化改革的政策建议，并客观分析了我国商业银行经营中存在的利率风险，从而对商业银行构建利率风险管理机制提出了若干设想。     

利率市场化下农村中小金融机构的因应之策简

继2012年7月首次加快利率市场化步伐后,时隔一年我国央行全面放开金融机构贷款利率管制,进一步推进利率市场化改革。利率市场化政策调整对习惯了管制利率的农村中小金融机构将产生深远影响,迫切需要其采取全面应对举措。本文结合福建省三明市实际,分析利率市场化改革对农村中小金融机构的影响效应,并针对性地提出其经营调整策略。     

利率市场化改革对商业银行财务状况的影响探析

利率市场化是我国深化金融改革和完善宏观调控的核心内容,也是完善金融机构自主经营机制、提高市场竞争力的必备条件。2013年7月20日央行宣布全面放开金融机构贷款利率管制,标志着利率市场化改革迈出重要一步。随着改革的不断深入,未来商业银行财务状况将面临更多挑战,转型发展任重道远。本文以黑龙江省某城市商业银行为例开展实证分析,系统探析了利率市场化改革对商业银行财务状况产生的影响,并提出加快商业银行财务转型发展的意见。     

利率市场化对商业银行定价的影响及应对策略

2014年11月以来央行连续三次降息并扩大利率浮动区间,标志着我国利率市场化进程的加速。利率市场化会赋予商业银行更大的自主定价权,但利率风险也会相应增加。本文根据利率市场化对商业银行的不利影响从三个方面提出了商业银行的应对策略。     

利率市场化下农村中小金融机构的因应之策

继2012年7月首次加快利率市场化步伐后,时隔一年我国央行全面放开金融机构贷款利率管制,进一步推进利率市场化改革。利率市场化政策调整对习惯了管制利率的农村中小金融机构将产生深远影响,迫切需要其采取全面应对举措。本文结合福建省三明市实际,分析利率市场化改革对农村中小金融机构的影响效应,并针对性地提出其经营调整策略。     

后危机时代我国商业银行利差影响因素研究

<正>2013年7月20日,中国人民银行决定,全面放开金融机构贷款利率管制,取消金融机构贷款利率0.7倍的下限,标志着我国利率市场化改革又迈出关键一步,也预示着沿袭了几十年的商业银行高利差盈利模式不再持续。随着未来利率市场化改革进程的不断深入,商业银行利差逐步收窄已成为大势所趋。2008年金融危机后,我国商业银行经营环境发生了较大变化,一方面受益于央行扩张的货币政策,商业银行信贷规模和存款规模大幅攀升,盈利水平也随之水涨船高;另一方面,基于利率市场化进程加快的预期,各商业银行开始大力发     

利率市场化改革的思考

我国要实现金融国际化，必须加快与国际惯例的接轨，逐步放弃利率管制，使利率由货币市场的供给与需求自主决定，解除央行对各商业银行的存贷款利率管制，由各商业银行根据资金供求状况，自主决定利率标准。因此，推进利率市场化是我国金融业走向市场的必由之路。     

“明日之星”源自“今朝之变”——零售银行价值深挖及转型动向——利率市场化背景下的零售与银行经营新策略

近年来,我国利率市场化进程不断提速：2012年6月和7月,央行调整了金融机构存款利率浮动区间上限和贷款利率浮动区间下限;2013年7月,央行全面放开金融机构贷款利率管制,标志着我国利率市场化改革再进一步。随着大额存单发行进入倒计时,存款利率上限有望进一步放开,利率市场化全面实现的步伐渐行渐近。     

利率市场化改革的风险与商业银行的应对策略

从央行近年来相关的改革举措看，我国利率市场化改革步伐正在加快。利率市场化必然给商业银行经营带来风险，反过来，商业银行利率管理水平低下也成为了利率市场化改革的阻碍因素。本文对此进行了分析并提出了相应对策。     

利率市场化对基层商业银行的影响及应对策略——某股份制商业银行二级分行实例分析

自1996年以来,我国利率市场化改革稳步推进。2013年7月,央行放开金融机构贷款利率下限管制,标志着我国利率市场化改革已进入稳步加速阶段,利率市场化的推进必将对银行业产生重大深远的影响。本文从“价、量、险”等方面分析了利率市场化给基层商业银行带来的压力和挑战,并提出应对策略。     

商业银行贷款定价中的信用风险评价研究

一、引言贷款定价,即贷款利率的确定,是商业银行根据经营成本和经营风险与客户协商确定贷款价格的行为。在我国利率市场化改革的背景下,随着2004年10月29日中央银行彻底放开了贷款利率的上限,商业银行获得了贷款利率的自主定价权,可以自主运用利率杠杆对不同风险状况的客户和业务进行准确定价。然而,这也将商业银行的竞争将从原来的规模竞争推向价格竞争、风险定价和金融创新的竞争。2005年2月1日,央行发布《稳步推进利率市场化报告》,其中特别强调要促     

利率市场化进程中商业银行经营管理策略选择

资金价格的放开对我国商业银行经营的影响开始显现,而这一影响随着改革步伐的加快将越来越明显,从短期来看,利率市场化改革初期可能导致利率快速上升且波动频繁;风险逐步向银行集中,系统性风险增加;借款客户风险度结构产生变化;同业之间吸收存款的竞争将更加激烈等.从长期来看,利率市场化将导致银行间的竞争手段更加直接;银行存贷款的利差将整体缩小,银行的盈利方式发生变化;利率风险将成为银行面临的主要风险.本文从利率市场化改革的进程入手,分析了利率市场化对商业银行的影响,有针对性地提出了商业银行适应利率市场化改革的策略选择.     

利率市场化给我国商业银行带来的机遇和挑战

2013年7月央行宣布,取消金融机构贷款利率0.7倍管制,由金融机构自主确定贷款利率水平,宣告我国进入利率市场化改革攻坚阶段。利率市场化这把"双刃剑",对商业银行业务结构和成本收益有重大影响。本文通过对利率市场化给我国商业银行带来的机遇和挑战进行分析,为商业银行如何应对利率市场化提出一些建议和策略。     

利率市场化给我国商业银行带来的机遇和挑战

2013年7月央行宣布,取消金融机构贷款利率0.7倍管制,由金融机构自主确定贷款利率水平,宣告我国进入利率市场化改革攻坚阶段。利率市场化这把"双刃剑",对商业银行业务结构和成本收益有重大影响。本文通过对利率市场化给我国商业银行带来的机遇和挑战进行分析,为商业银行如何应对利率市场化提出一些建议和策略。