我国商业银行非利息收入与银行绩效的相关性研究——基于8家商业银行2006~2013年数据分析

随着利率市场化步伐加快,在净利差收窄、净利息收入可能缩小的当下,非利息收入对商业银行经营绩效影响的分析有了新的意义。本文通过实证得出,非利息收入对商业银行存在极不显著的正效应,且在国有控股商业银行中的效应大于在普通股份制商业银行。因此,在合理控制经营成本和风险的基础上,变被动为主动,提高非利息收入业务贡献力,对银行经营绩效极为重要。     

利率市场化下商业银行资产负债管理的变化及其应对

针对利率市场化下银行净利息收入和负债的不稳定性增加,本文一方面引入经济资本衡量净利息收入面临的利率风险,另一方面在活期沉淀率模型中引入回归方程考虑商业银行负债定价水平的影响,从而实现净利息收入的准确衡量和负债流动性的主动管理。在此基础上,本文建议商业银行净利息收入管理与流动性管理应相结合,合理评估净利息收入与利率风险及流动性风险的关系,进行资产负债的综合管理才能有效应对利率市场化挑战。     

我国16家上市商业银行净利差的影响因素实证分析

净利差作为我国商业银行重要的收入来源,其水平高低可以反映出商业银行的盈利能力和我国利率市场化的进展程度。本文基于16家上市银行2006~2014年的面板数据,在传统的做市商模型基础上,结合我国具体实际,将影响商业银行净利差的因素分类为风险角度、成本角度、宏观角度,运用固定效应模型实证检验了利率市场化进程中商业银行净利差影响因素及其变化过程。最后基于实证结论,本文从商业银行经营管理和国家宏观调控两个层面提出银行自身应当提高风险管理水平和经营管理水平,加强金融产品创新,转变盈利模式;政府应继续深化利率市场化改革,加强金融监管,保障金融市场稳定运行。     

银行存贷利差与金融生态

银行存贷利差通常用净利差和毛利差两种数据来衡量。净利差是指银行的净利息收入（总利息收入减去冲利息支出）除以银行总资产或利息类资产，而一年期毛利差是指一年期平均贷款利率减去一年期平均存款利率。银行并不能从所有的贷款中获取利息收入（因为存在不良贷款），而它需要给所有的存款支付利息，所以净利差低于毛利差。     

中俄商业银行净利差影响因素的分析与比较

随着中国利率市场化进程的推进,商业银行将面临更大的利率风险,净利差也会因此而受到影响,中国商业银行应建立完善的利率风险预警机制,确保银行在利率市场化的过程中稳健发展。     

利率市场化对地方法人金融机构影响的湖州案例

本文主要以湖州市的6家地方法人金融机构为研究对象,从银行利差的角度出发,通过计量实证分析方法对利率市场化条件下影响这6家机构净利差的因素进行了研究。同时,也进一步通过设定银行净利差缩小的相关情景对这6家机构净利息收入、利润总额和资本充足率等指标进行了敏感性压力测试分析,揭示了利率市场化条件下地方法人金融机构存贷利差的影响因素,以及改革后可能的利差缩小给地方法人金融机构带来的冲击。     

中国商业银行净利差率影响因素研究——基于1999—2006的经验证据北大核心CSSCISSCI

本文利用中国26家商业银行1999—2006年的数据,实证检验了商业银行净利差率影响因素及其变化,揭示了利率市场化改革对商业银行利率定价行为的影响。结论如下:(1)资本充足性监管对商业银行利率定价行为影响显著,基准利率对商业银行定价行为影响逐渐减弱;(2)商业银行自主定价能力正逐步形成,其中以2004年利率市场化改革措施影响最为明显;(3)经营区域限制因素对商业银行净利差决定因素产生一定影响。     

中国商业银行净利差率影响因素研究——基于1999—2006的经验证据

本文利用中国26家商业银行1999—2006年的数据,实证检验了商业银行净利差率影响因素及其变化,揭示了利率市场化改革对商业银行利率定价行为的影响。结论如下:(1)资本充足性监管对商业银行利率定价行为影响显著,基准利率对商业银行定价行为影响逐渐减弱;(2)商业银行自主定价能力正逐步形成,其中以2004年利率市场化改革措施影响最为明显;(3)经营区域限制因素对商业银行净利差决定因素产生一定影响。     

商业银行净利差决定因素研究的进展与评述

自20世纪70年代末金融自由化尤其是利率市场化以来,利率在金融市场中的资源配置作用日益明显,净利差也已成为衡量金融中介机构经营效率的重要指标,关于净利差决定因素也成为理论界研究的焦点。基于此,本文对学界关于净利差的测算、决定因素的理论模型以及在不同区域内的实证研究进行了系统整理。在中国利率市场化改革不断深化的背景下,通过对商业银行净利差各种决定因素的梳理有利于提升商业银行经营管理水平,提高监管效率,也有助于对我国渐进式利率市场化改革的效果进行评价。     

利率市场化、信贷市场竞争与商业银行盈余持续性

本文以2011-2020年中国59家上市银行年度数据为样本，实证检验了中国利率市场化对商业银行盈余持续性的影响。结果表明，利率市场化通过加剧商业银行信贷市场竞争进而导致其盈余持续性下降，信贷市场竞争在其中发挥部分中介作用。异质性分析结果显示，这一负向效应在存款成本较高和中间业务发展程度较低的银行中更加显著；在全国性银行和区域性银行之间，这种负向效应并不存在明显差异。     

价格型货币政策工具对商业银行盈利的影响——基于中国32家商业银行的实证检验

利用中国32家商业银行2004-2014年财务数据,检验价格型货币政策工具对商业银行盈利的影响,结果显示:货币政策短期基准利率工具、收益率曲线斜率与银行的盈利——资产收益率之间存在明显的正向关系.此外,从盈利结构来看,无论是国债收益率曲线还是银行间回购利率对净利息收入的正向影响均大于对损失准备金和非利息收入的影响.门限面板模型估计显示:我国价格型货币政策工具对银行盈利存在显著的非对称特征,特别是处于较低利率水平且收益率曲线斜率平缓情况下,这种效果更加明显.     

利率市场化对地方商业银行的影响

利率市场化改革下金融机构将面临风险加大、净利差收窄、盈利降低、竞争加剧等问题。本文基于四川省达州市地方商业银行的调查数据研究发现,201 3年7月20日放开贷款利率下限管制对地方商业银行贷款执行利率的影响不大;达州市农村信用社改革初见成效,贷款利率放开后并未突破基准利率2.3倍。在面对利率市场化改革中,地方商业银行应建立多元化业务结构,提升涉农贷款服务和利率风险管理水平。     

商业银行净利差研究综述

自1996年中国人民银行启动利率市场化改革开始,利率所具有的资源配置作用在金融市场中将会日益显现,净利差也必将成为影响中国商业银行经营效率的重要因素,对净利差决定因素的研究也成为学术界研究的热点。为此,本文对学术界关于净利差的测算、决定因素的重要模型以及主要针对我国商业银行净利差的实证研究文献进行了系统的梳理。在我国利率市场化进程不断加快的背景下,全面梳理商业银行净利差的研究不仅有利于商业银行本身提高经营效率,还有利于政府监管部门制定合理的政策提高监管效率。     

利率市场化与商业银行应对策略

自1996年至今,我国利率市场化改革已历经了十几年风雨,且在促进金融市场稳定、推动经济社会进步中发挥了重要作用。但与此同时,利率市场化的加速推进也为商业银行带来了诸多挑战,如净利差不断缩小、市场竞争再度升级等,故商业银行应如何应对利率市场化尤为关键。对此,本文就利率市场化与商业银行应对策略进行看重点探讨。     

我国商业银行净利差结构分析

净利差是衡量商业银行净利息收入获取能力的指标,还可以反映商业银行的盈利能力及其影响因素。本文利用2001-2007年数据,对我国工、农、中、建、交等10家商业银行的净利差及其结构进行了分析,结果显示:商业银行的净利差实现了快速增长,并成为拉动银行资产收益率快速增长的主要因素,但大部分被快速增长的资产费用率和税收支出率吞噬,商业银行应当进一步增强存贷款定价能力。     

利率市场化进程对中国商业银行定价行为影响研究

净利差是商业银行存贷定价的结果,能反映商业银行的定价行为,中国渐进式的利率市场化会不断对商业银行自主定价能力产生影响。本文在做市商模型框架下分离出纯利差,利用纯利差反映银行的定价行为,实证检验利率市场化进程对商业银行定价行为的影响。研究结果显示：随着利率市场化进程的不断推进,中国商业银行的自主定价能力在逐步增强,并且在定价过程中越来越重视风险因素和非传统业务因素,而成本因素和政策保护因素在定价中的重要性降低。     

利率市场化波动对我国上市商业银行经营绩效影响的实证研究

我国从提出利率市场化改革设想至今,一直在有条不紊地推进利率市场化。利率市场化推进过程及改革完成后的初期必然伴随着利率的波动,这将对我国上市商业银行经营业务的稳定性造成影响,导致上市商业银行经营绩效的不确定性。本文利用Flannery的部分调整模型以我国现有的16家上市商业银行资产负债表中相关数据为样本,分析利率波动对我国上市商业银行以利息收入、利息支出、净利息收入为代表的经营绩效指标的影响。最后结合实证结果给出我国上市商业银行在利率市场化下保持经营稳定的两点对策建议:一是提升资产负债管理水平,灵活应对利率升降的不同周期;二是理性看待规模扩张效应,勿盲目扩张。     

利率市场化对商业银行资产负债管理的影响

2013年年报数据显示,我国五大国有控股银行净利息收入占营业收入比重超过75%,其他全国性中小股份制银行、城市商业银行的该指标也居高不下。而已完成利率市场化的国外银行利息收入平均占比为49%。随着利率市场化的不断推进,如何加强以利率风险管理为核心的银行资产负债管理显得尤为重要。     

中国商业银行业务多元化与净利差关系研究

本文通过引入其他收益性资产占比反映业务多元化程度,采用1993 ～2011年24家中国商业银行的非平衡面板数据作为样本,运用系统广义矩估计方法对业务多元化和净利差相互间的关系进行了实证分析,研究发现:业务多元化与净利差相互之间存在着正相关关系,开展表外业务可以提高利息收入,而利息收入的提高反过来也可以促进非利息收入的增长.因此,我国商业银行应该积极开展新的表外业务,进行多元化经营,逐渐变更盈利模式以应对日益激烈的竞争.     

金融业务多样化对银行净利息收益的影响研究——基于欧美500多家商业银行的实证检验

本文利用欧美国家514家商业银行的面板数据,检验利率风险和金融业务多样化对净利息收益的影响。检验结果显示,利率风险和净利息收益有显著正相关关系,金融业务多样化对净利息收益影响和金融体系有关。以"市场导向型"为基础的金融体系,例如,美国、英国、瑞士和加拿大等国的银行,大量涉足非传统业务会挤掉传统净利息收入;而以"银行导向型"为基础的金融体系,例如,法国和德国的银行,非传统业务并没有对净利息收益产生显著影响。这对于我国实现利率市场化后如何通过改变金融业务结构影响银行收益,具有一定的指导意义。