基于利差期权的供应链金融信用风险管理研究

供应链金融,是将供应链上的相关企业作为一个整体,根据交易中构成的链条关系和行业特点设定融资方案,将资金有效注入到处于相对弱势的中小企业,并为大型企业提供资金理财服务,从而解决供应链中资金分配的不平衡问题,并提升整个供应链的企业群体竞争力的一种金融创新产品。本文针对供应链金融信用风险的影响因素及成因,提出了基于信用利差期权的供应链金融信用风险管理方法。     

供应链金融中的信用风险传导机制及其仿真模拟

本文以应收账款融资模式为例,在分析供应链金融中信用风险传导因素与传导机制的基础上,利用强度模型对供应链金融中的信用风险进行度量,并运用SIR传染病模型对供应链金融中的信用风险传导机制进行仿真模拟.研究发现:在供应链金融中考虑企业间信用风险传导时,信用风险发生的概率与信用风险传导呈正相关关系;节点平均度越大的企业成为风险源时,信用风险的传导范围越广,且传导时间也越长;信用风险传导初期,高效的供应链风险预警能力对信用风险防控效果显著;强大的供应链风险处理能力能有效抑制信用风险传导范围并缩短传导时间.     

基于信用保险视角的供应链金融模式研究

随着全球经济一体化和移动互联时代的来临,供应链管理成为企业节省成本、获取竞争优势的重要手段,以融资为核心的供应链金融产品也应运而生。但目前供应链金融产品的发起者和设计者多为风险厌恶型的资金提供方,使得产品的企业适用面受到较多限制,而由物流公司设计推出的供应链金融产品则对信用风险控制能力较弱,产品的企业适用面也较窄。本文以信用风险管理的核心工具——信用保险为视角,以中国出口信用保险公司的运营为例,对基于信用保险的供应链金融创新模式进行探讨。     

基于银行视角的供应链金融小微企业信用评价体系研究

供应链金融是为小微企业量身定做的一种新型融资模式,在供应链金融中的小微企业由于存在巨大的信用风险,而影响银行的信贷业务.本文站在银行业的视角,在深入分析小微企业的信用风险的基础上,构筑了小微企业的信用风险评价模型并建立了实施的步骤,为商业银行的信贷决策提供依据.     

基于SWN-SEIRS模型的供应链金融信用风险传染测度研究

针对供应链金融信用风险传染问题,采用SWN-SEIRS模型进行仿真模拟分析.研究发现:SWN-SEIRS模型可以有效描述供应链金融信用风险传染路径与过程;网络规模扩大增加了信用风险传染的速度,增大了信用风险扩散范围;核心企业数量的上升虽然加快了信用风险传染的速度,但有效控制了信用风险扩散范围.这为供应链金融风险传染问题的研究方法开拓了新的思路,并为金融风险防范提供了决策依据.     

供应链金融模式下的小企业信用风险识别——基于北京地区信贷数据的实证研究

近年来,供应链金融快速发展,成为解决小企业融资难的有效方式.本文首先研究了在供应链金融模式下的小企业信用风险识别,提出了综合行业、授信企业和核心企业等要素的评价体系,用主成分分析法和Logistic回归方法建立了信用风险识别模型,然后通过比较供应链金融融资模式和传统模式下的小企业守约概率,表明供应链金融能改善小企业的信用状况,最后从完善信贷数据库、依行业属性调整模型、加强模型检验等方面提出建议.     

区块链技术在供应链金融信用风险管理中的应用研究

区块链技术可以有效缓解供应链金融产生的信用风险.通过分析供应链金融信用风险的类型及影响因素,阐述区块链技术在供应链金融信用风险管理中的应用优势,具体探讨应收账款融资模式、预付账款融资模式和存货融资模式下区块链技术的融合和应用.结果 表明区块链技术的应用能够降低供应链金融信用风险发生的概率,切实解决供应链上下游中小企业的...     

供应链金融模式下中小企业信用风险评价体系构建

供应链金融已成为帮助中小企业摆脱融资困境的有效途径。本文首先分析了影响供应链金融模式下中小企业信用风险的因素,进而通过因子分析和Logit模型建立了供应链金融模式下中小企业信用风险评价指标体系,验证了中小企业的盈利能力、偿债能力及核心企业的信用水平显著影响中小企业信用风险评级。实证结果表明,该模型预测准确度较高,对金融机构衡量供应链金融模式下中小企业信用风险及中小企业提升自身信用水平具有一定意义。     

农业供应链金融的风险控制研究

近年来,农业供应链金融日益成为缓解农户及中小农业企业融资困境的一种路径选择.但我国农业供应链金融实践刚刚起步,其运行过程中尚面临各种风险.本文从农业供应链金融的运行机理出发,剖析了其运行过程中主要面临的信用风险、物权质押风险及操作风险,并探讨了相应的风险控制措施.     

汽车经销商融资业务信用风险传导机制研究

信用风险又称违约风险,是指借款人因故不愿或无力履行合同条件而构成违约,致使银行遭受损失的可能性。汽车供应链金融的信用风险与汽车供应链的运作紧密相关,一旦供应链条上的某一个节点出现问题,由此引起的风险会沿着产业链条向上下游相关企业传导和扩散,从而影响银行贷款资金的安全。以汽车经销商融资业务为例,建立汽车经销商融资业务信用风险传导模型,探讨汽车产业链上下游的价格变动可能引发的信用风险。     

供应链金融基本模式及对拓宽我国中小企业融资渠道的启示

一、供应链金融的内涵及构成要素 (一)供应链金融的内涵 所谓"供应链金融"是指金融机构从整个产业链角度出发,开展综合授信,把供应链上的相关企业作为一个整体,根据交易中构成的链条关系和行业特点设定融资方案.将资金有效注入到供应链上的相关企业,提供灵活运用的金融产品和服务的一种融资模式.     

供应链金融信用风险研究综述

文章从供应链金融的概念出发,主要梳理了现有研究中关于供应链金融信用风险的形成及表现特征,供应链信用风险评价及模型构建方法,得出在建立指标体系现有研究中大多采用财务指标,而鲜有学者考虑非财务指标,在模型选择上也大多选择比较成熟的Logistic回归模型,因此进一步的研究方向在于运用定性和定量相结合的分析方法,选择一种客观的、能同时衡量财务和非财务指标的供应链金融信用风险评价方法.     

供应链金融信用风险扩散防控机制研究

信用风险是供应链金融的主要风险。本文从生态系统的角度探索供应链金融的本质是信用创造与信用扩张,供应链金融信用风险扩散的机理是信用风险在供应链金融网络中的传播性与传染性,信用风险扩散可以从时间维度、空间维度和强度维度这三个维度进行识别。基于此提出供应链金融信用风险扩散的防控机制,包括平台指数机制、信用征集机制、数据库机制、信息共享机制和风险预警机制。     

基于供应链金融的小企业信用风险识别研究

近年来,供应链金融快速发展,成为解决小企业融资难的有效方式。本文首先研究了在供应链金融模式下的小企业信用风险识别,提出了综合行业、受信企业和核心企业等要素的评价体系,用主成分分析法和Logistic回归方法建立了信用风险识别模型,然后通过比较供应链金融融资模式和传统模式下的小企业守约概率,表明供应链金融能改善小企业的信用状况,最后从完善信贷数据库、依行业属性调整模型、加强模型检验等方面提出建议。     

商业银行供应链金融的风险及防范——基于交易对手信用风险的视角

中小企业的"融资困境"是制约我国中小企业发展的紧迫问题。供应链金融作为商业银行新兴业务,拓宽了中小企业的融资渠道。与传统信贷方式不同,供应链金融建立在应收账款抵押的基础上,因此供应链金融中存在交易对手信用风险。指出并介绍供应链金融业务特有的交易对手信用风险,并结合合俊集团案例进行阐述,进一步提出建立供应链金融风险预警系统和设立供应链金融风险基金对交易对手信用风险进行管控。     

中小企业信用风险评价指标体系的构建——基于供应链金融视角的研究

供应链金融是银行用于解决中小企业融资问题的新型金融产品。供应链金融成功实施的关键是建立专门针对中小企业的信用风险评价体系，对中小企业的信用风险进行客观、公正的评价。本文在界定基于供应链金融的中小企业的基础上，根据供应链金融的业务特性，提出了以融资主体信用风险评价、融资债项信用风险评价、宏观环境风险评价三个子评价体系组成...     

浅议供应链资金失衡与供应链金融

供应链资金失衡的直接表现是围绕在核心企业周围的中小企业筹资困难、资金缺乏造成经营困难,影响到整个供应链的稳定和发展,由于整个供应链的资金失衡,核心企业的竞争力和经营发展也将遭受影响。供应链金融是现代金融创新的产物,需要在风险可控的前提下根据供应链内企业的特点精心设计、多方合作、谨慎运作。商业银行等金融机构在以核心企业为中心的供应链中切入金融服务,为供应链中围绕在核心企业周围的上下游配套的中小企业提供流动资金贷款,缓解供应链资金失衡现象,实现银企多方共赢,提高中小企业的综合融资能力。     

农业供应链金融信用风险致因研究:系统框架与实证分析——来自黄河中上游五省区的780份调查数据

通过农业供应链金融信用风险致因分析系统框架构建结构方程模型,依据来自黄河中上游流域五个省份780份调研数据展开的实证研究发现：就农业供应链金融信用风险而言,所提出的致因分析系统框架能够系统反映其影响因素;核心企业与融资企业作为主要参与主体,对其影响颇为关键,同时,作为信用风险直接载体的融资资产其风险属性影响显著;自然环境和经济环境因素是对其产生重要影响的外在因素;产业政策和风险中介服务是重要的系统影响因素;供应链关系影响不容忽视,供应链关系质量是影响供应链关系的深层次因素,网络信息技术应用效果有待提升。     

供应链金融视角下的中小企业信用风险评价指标体系构建

本文首先详细阐述了供应链金融三种主要融资模式及其信用风险识别,其次,参照相关文献资料和银行业务实践,按照指标体系设计原则和对供应链金融三种融资模式的信用风险识别,建立了较完善的供应链金融视角下的中小企业信用风险评价指标体系。     

供应链金融模式下中小企业融资问题分析 —— 以44家农业中小企业为例

供应链金融模式下,商业银行等金融机构可从产业链整体视角评估农业中小企业的信用风险,从而有效降低银行的交易成本、提高农业中小企业的获得贷款水平。论文以44家农业中小企业为例,采用Logistic回归方法,整理农业中小企业信用风险评估指标,收集企业财务数据及供应链金融因子,构建信用风险预警模型并分析出具有显著影响的指标。结果表明:企业的偿债能力、营运能力、每股指标及供应链发展能力因素对农业中小企业信用评级情况具有显著影响,供应链金融模式可以作为农业中小企业信贷风险评估的有效工具。