我国银行业市场结构与社会福利的微观经济学分析

运用产业组织理论中哈佛学派的SCP分析范式，就2000到2005年的数据，对我国银行业的市场结构进行分析。随后结合微观经济学中完全竞争市场与垄断竞争市场在社会福利、产量、价格、经济效率等方面的比较，寻找出我国银行业发展的一些建议。     

所有制差异、银行业结构与公司融资约束研究——以制造业为例

本文以2010-2015年间我国沪深两市A股的制造业公司作为研究样本,探讨了银行业结构竞争对制造业上市公司融资约束的影响.研究发现:银行业结构竞争能够有效缓解公司的融资约束,在我国市场强烈支持市场力量假说;在不同所有权性质下,银行业结构竞争对民营公司的融资约束缓解效应更加显著;此外,银行业结构竞争能够使得公司投资对贷款的依赖程度增强,并且国有企业对短期贷款的依赖程度更高,而民营企业对长期贷款的依赖程度更高.因此,推动银行业结构竞争是促进金融支持制造业的重要途径.本文不仅为银行业结构发展推动制造业产业升级提供了一定的微观基础,也为公司制定贷款政策的期限选择提供一定的参考.     

转轨过程中我国银行业市场结构与绩效的实证分析

本文通过对我国银行业的市场份额、市场集中度、赫芬达尔指数以及进入壁垒的实际分析,认为我国经济转轨过程的银行业市场结构属于一种行政管制下的高度垄断结构,但有向垄断竞争演变的趋势.另外,还对我国银行业的市场结构对绩效的影响进行了实证考察,发现市场集中度与净资产收益率呈弱正相关.最后提出改革银行业的政策思路.     

银行业市场结构对金融稳定影响的理论分析

分析银行业市场结构对金融稳定的影响，必须先对其影响机制进行探讨。主要从银行业市场结构对金融稳定的间接和直接影响来分析这一问题。首先对银行业市场结构影响金融稳定的间接路径进行分析。分析银行业市场结构通过对实体经济和货币政策的影响来间接影响金融稳定。其次对银行业市场结构影响金融稳定的直接路径进行分析，分别从经济绩效，风险控制和信用增强三个方面来分析银行业市场结构对金融稳定的影响。最后又强调银行业市场结构对金融监管的影响，进而影响金融稳定。     

我国商业银行的竞争格局分析

随着我国加入世贸组织保护期限的结束，我国银行业已经全面开放，外资银行将和中资银行在同一市场规则下直接参与市场竞争，促使我国银行业的竞争格局发生重大变化。本文对当前我国银行业的行业竞争环境进行分析，为银行业战略制定者提供一点参考。     

中国银行业市场结构改革的目标及路径

就市场结构而言,中国银行业与大多数发达国家都类似:典型的寡头垄断市场。按照SCP范式,相同的市场结构应该导致相同的市场绩效。然而中外银行业的效率差别却相当大。如何解释这对矛盾?通过分析,文章提出了集中度并不一定与竞争程度必然相关的观点,指出决定中国银行业绩效的并非现有的寡头垄断的市场结构,而是竞争程度,进而提出了中国银行业改革的目标是构建一个较高竞争度的寡头垄断市场,并分析了实现路径。     

银行业产业组织理论综述

银行业产业组织理论的发展源于产业组织理论,是产业组织理论在银行业的具体应用。分别比较国内外的相关研究,发现国外文献侧重于理论的演进,主要是从市场集中度,银行业的竞争和银行业的绩效三个方面进行论述,而国内的文献则偏重于实证研究,普遍从市场结构、市场行为和市场绩效的角度对中国银行业产业组织进行具体的论述,并给出相关的政策建议。     

银行业竞争加剧还是抑制了企业金融化*

银行业竞争与企业金融化有多种关联机制，既可能加剧企业金融化，也可能抑制企业金融化。本文利用2007—2019年沪深两市A股非金融类上市公司的面板数据，考察了二者之间的关系。结果发现：（1）竞争性的银行业市场结构抑制了企业金融化。（2）银行业竞争不仅缓解了债务成本对企业利润的侵蚀，有助于缩小金融行业与实体企业之间的利润率差距，进而抑制企业利润追逐动机的金融化行为，而且通过引导信贷资源配置促进了企业创新，从而对实体企业金融投资产生挤出效应；此外，银行业竞争还通过促使银行积极发挥信息监督作用，抑制了企业内部人金融投机套利的机会主义行为。（3）银行业竞争对企业金融化的抑制效应在非国有企业、中小企业以及市场化水平较低地区的企业中更为显著。这些结果说明，提高银行业竞争水平有助于抑制企业金融化趋势，扭转经济“脱实向虚”的局面。     

基于产业组织视角的银行策略性行为研究——以服务质量水平的决策为例

一般认为,一个银行服务质量的最优水平主要取决于它所在市场的市场结构、银行之间需求相互影响的程度以及竞争者对服务创新的模仿难易程度.然而,在并不严格的假设条件下,该模型对我国银行业市场结构动态演化过程中银行服务质量水平变化的解释能力较弱.究其原因,产权结构的天然缺陷导致银行在服务质量水平的决策方面缺乏内在激励.国内银行业服务质量水平阶段性的差异表明:产权制度是国内银行业提高服务质量、提高竞争缋效的决定性力量;学习能力是银行业提高服务质量、改善绩效的重要因素;人力资源是服务质量提高的基础性保证.     

内地与香港银行业发展战略比较研究

本文根据产业组织理论,对内地与香港银行业的市场结构、企业行为和经营绩效进行了比较研究。研究结构表明:(1)内地与香港银行业的市场结构较为相似,呈寡头垄断结构,市场特点都是垄断竞争的;(2 )内地银行在经营上是全能型的,而香港银行则各有所长,特色鲜明;(3 )内地银行通过经营战略的调整,能够逐步缩小与香港银行间效益的差距。     

中国银行卡产业的市场结构与价格行为研究

按照产业组织理论的市场结构(S)--市场行为(C)--市场绩效(P)分析框架,本文以多个指标计算了中国银行卡产业的市场集中度,认为中国银行卡市场属于寡头垄断型市场.描述了银行在银行卡市场上的价格行为,分析其背后的原因及反映的趋势,发现银行卡价格调整表现出与斯威齐模型相反的特点.并对改进定价方式提出建议.     

Does competition influence bank failures?

There has been a notable debate in the banking literature on the impact of bank competition on financial stability. The aim of this article is to provide the first investigation of the role of bank competition on the occurrence of bank failures. We analyse this issue on a large sample of Russian banks for the period 2001–2007, as the Russian banking industry is a unique example of an emerging market which has undergone a large number of bank failures during the last decade. Our findings support the view that tighter bank competition enhances the occurrence of bank failures. Thus, measures that increase bank competition could undermine financial stability.     

银行业市场结构、效率和绩效的相关性研究--基于上海地区银行业的考察

文章利用上海市银行业1999～2003年的相关数据,对该市银行业的市场结构、综合效率和经营绩效及其相互关系进行了实证研究.研究表明,上海市银行业是一个中等集中度的市场结构类型.利用DEA技术测定的银行业效率的结果显示,上海四大国有商业银行的整体综合效率要好于股份制商业银行,且股份制上市银行的综合效率对非上市银行不具有比较优势.此外,研究发现决定商业银行绩效水平的市场力假说和效率结构假说在上海银行业中都不成立,但是银行业的规模效率对银行绩效水平具有积极的作用.     

我国商业银行市场结构和市场绩效的实证分析

运用DEA模型从市场结构和市场绩效两方面对我国商业银行进行检验分析,显示我国银行业的集中度、市场份额与绩效呈负相关关系,原因主要在于我国银行业市场结构较高的集中度不是市场自发作用的结果,大的银行规模并不意味着更高的利润回报。我国银行集中度和绩效之间不存在结构理论中所假设的因果关系,银行业市场结构对绩效的促进作用不明显。建立和完善我国银行业绩效考核体系时着重强调的应该是效率,而非银行规模和市场份额。     

Money,net wealth,and the real-balance effect

This paper deals with two important questions in monetary economics: Is competely produced resource-using bank money part of society's net wealth? Is such money part of the base relevant for the operation of the real-balance effect? We argue that the answer to the first question depends critically on the nature of the asset and not on the market structure of the industry. In particular, we argue that perfect competition in the banking industry is a necessary but not sufficient condition for excluding bank money from society's net wealth. Furthermore, we argue that resource-using bank money is part of the base relevant for the operation of the real-balance effect, regardless of whether or not it is part of society's net wealth.     

中国信贷市场匹配机制的再设计

我国的银行信贷市场呈现二元结构--目标客户与非目标客户信贷市场.两者有着不同的运行机制.目标客户信贷市场的议价过程存在一个类似企业"求婚"的递延接受程序,市场的运行结果稳定.非目标客户信贷市场不存在导致稳定结果的分散化匹配程序,市场广度和深度不够.为提高非目标客户信贷市场的稳定性和运行效率,我们建议通过公布银行信贷方案、设立非目标客户信贷中心、设立中央化的匹配清算所等,把分散化的议价过程变成中央化的匹配程序,从而完善和降低中小企业的交易成本,为中小企业的发展拓展广阔空间.     

银行信贷对三次产业增长作用的差异分析:北京例证

金融是现代经济的核心,而银行是金融体系的主体,其信贷水平往往对产业结构的调整发挥着重要作用。通过北京银行信贷对三次产业增长作用的协整分析,发现北京银行信贷对第二产业增长的贡献度大于第一产业的贡献度,而对第三产业的贡献度又大于第二产业。为继续调整优化北京区域产业结构,笔者建议:适时加大银行信贷支持力度或维持银行信贷规模;根据不同的产业实行差别化的信贷政策;优化信贷结构,提高信贷效率,倡导绿色信贷。     

商业银行竞争与公司盈余管理*

本文以2007—2017年我国上市公司为研究样本，利用银保监会公布的商业银行在各城市开设分支机构的数据，构造地级市区域银行竞争指标，检验了商业银行竞争程度与公司盈余管理之间的关系。研究发现，银行业竞争性的市场结构能够有效降低企业盈余管理水平。对机制的考察表明，企业会计信息质量的提高得益于银行债权人治理作用不断加强。本文选择2009年银保监会放开银行设立分支机构限制的政策作为外生事件，并通过构造工具变量等方法进一步验证了研究结论。本文的结果从债权人的角度丰富了企业会计信息质量的文献，同时对银行竞争方面的研究做出了有益补充。     

企业与银行关系管理发展趋势研究

银行关系管理是对银行与公司双方合作关系的全面管理,涉及银行提供的和公司所需的全部信贷和非信贷服务.银行管理关系的主要内容包括服务价格审查、服务银行选择和银行关系审查.纵观银行关系的发展趋势,我国必将步入银行业的卖方市场,廉价信贷时代一去不返.对于企业而言,处理好与银行的关系将是一个战略问题.     

商业银行资金过剩问题研究

我国银行业资金过剩主要有以下四种原因:低消费高储蓄;资本市场低迷不振;人民币升值压力;宏观调控下的贷款紧缩。若不加紧解决,可能会带来如下严重后果:(1)货币政策传导失灵,央行操作成本加大;(2)银行业过度竞争,盲目放贷;(3) 银行赢利减少,收益水平降低。