中印两国商业银行经营效率比较研究——基于群组效率指数的分析

文章以Camanho和Dyson(2006)发展的群组效率指数法为基础,结合双曲线距离函数,在规模报酬可变的假设条件下,对中印两国银行业的经营效率进行了比较研究。结果显示,印度银行业群组效率在研究期间内基本上优于中国银行业,主要原因在于印度银行业生产前沿的生产率和群组规模效率的一致性都优于中国银行业,但中国银行业群组技术效率的一致性却均高于印度银行业。因此,简单地说印度银行业的效率高于中国银行业是不准确的。     

银行业市场结构、效率和绩效的相关性研究--基于上海地区银行业的考察

文章利用上海市银行业1999～2003年的相关数据,对该市银行业的市场结构、综合效率和经营绩效及其相互关系进行了实证研究.研究表明,上海市银行业是一个中等集中度的市场结构类型.利用DEA技术测定的银行业效率的结果显示,上海四大国有商业银行的整体综合效率要好于股份制商业银行,且股份制上市银行的综合效率对非上市银行不具有比较优势.此外,研究发现决定商业银行绩效水平的市场力假说和效率结构假说在上海银行业中都不成立,但是银行业的规模效率对银行绩效水平具有积极的作用.     

中国上市银行效率与全要素生产率再研究——基于两阶段网络方向性距离SBM模型的实证分析

现有文献运用数据包络分析模型对银行业的效率进行了大量的实证研究,但是大多没有考虑银行业效率评价的网络结构,也较少考虑银行业的非期望产出,从而其估计结果颇受质疑.文章利用中国16家上市银行2004-2012年的数据,将银行业的生产看成是一个两阶段网络生产过程,并考虑了银行业的不良贷款作为非期望产出时的弱可处置性问题,运用两阶段网络方向性距离松弛的数据包络模型进行了系统的测量研究.分析表明,国有银行的效率仍然偏低,各家银行都存在非效率现象,但效率变化呈现出一种倒U形变化的趋势,尤其是近几年银行业的效率有显著提高;银行业效率评价方法的选择对实证结果非常重要,未考虑与考虑松弛作用时的估计结果有很大差异.全要素生产率的分析结果表明,银行业的整体业绩变好,这是技术进步和技术效率提升共同作用的结果,主要得益于2003年以来推行的国有银行股份制改造和公开上市所产生的硬约束效应.文章进一步分析了影响银行业非效率的因素,结果表明宏观经济因素对银行业效率的影响并不明显,银行业内部因素对非效率项的影响显著.     

利率市场化进程对我国商业银行效率影响的实证分析

利率市场化改革以来,我国利率市场化程度不断加深,逐步影响着我国银行业的效率。因此,在构建合理的利率市场化指数基础上,选取在我国商业银行市场上占主要地位的12家商业银行近10年的面板数据,就利率市场化程度对我国银行业效率影响进行实证分析,对研究利率市场化对商业银行的影响具有实际意义。分析的主要结论是:2004—2012年间,我国利率市场化改革对商业银行的效率具有一定的影响,且效率整体呈现下降趋势。     

国外银行业X-效率研究现状及其启示

20世纪90年代以来,由莱本斯泰因提出的X-效率在银行业效率研究中得到了广泛关注;其研究方法与技术不断创新,研究成果也层出不穷,这对我国银行业效率的理论研究和实践应用都有很好的借鉴作用。我国银行业效率的提高,不仅取决于其市场结构的优化、规模经济和范围经济,还取决于银行业内部各要素的合理配置及其激励。     

产业特质性与商业银行全要素生产率

与工商业相比,银行有鲜明的产业特质性——以经营和管理风险为主要业务、高财务杠杆的商业银行非常脆弱;资产质量的模糊性又使其面临更严重的代理风险。产业特质性影响银行业的适应性效率。相应地,产权和市场结构影响银行效率的机理亦有其特殊性。本文构建"市场-组织-适应性"的效率分析框架并视"结构-产权-产业特质性"为核心因素,分析三类因素影响银行效率的内在机理。使用中国商业银行数据进行的实证分析表明,安全性和创新性对银行效率的正向激励作用已初步显现;流动性制约着银行业的效率改善;盈利能力的提高对银行业效率产生了积极作用;国有化程度过高和市场结构过于集中,制约了银行业效率的整体改进。     

X效率在商业银行中的应用研究

20世纪90年代以来,由莱宾斯坦提出的X效率在银行业效率研究中得到了广泛关注。国内外经济学界对银行效率的研究兴趣,也从分析规模经济、范围经济转向了银行管理和内部资源配置上来,即银行X效率。国内外对银行X效率的研究方法与技术不断创新,对我国银行业的改进和效率提高都有很好的借鉴作用。     

究竟是什么决定了一国银行业的发展

既有文献对银行业发展问题的研究,大多集中于微观层面,基于宏观层面和国家样本的分析相对不足。文章通过对全球范围内具有代表性的59个国家的实证分析,从银行业规模、效率和结构3个基本维度系统考察了决定不同国家银行业整体发展的相关因素。实证结果表明,对银行业整体规模产生显著影响的因素包括宏观经济稳定性、银行业务管制、政府的监管水平、金融开放程度以及社会信用水平;对银行业整体效率产生显著影响的因素包括宏观经济稳定性、良好的制度和管理、银行经营的规模效应、金融体系结构和监管要求;对银行业结构产生显著影响的因素包括银行业总体规模、银行业务管制、银行业开放程度以及银行腐败程度。     

中国银行业高利润的来源:市场势力还是高效率

中国银行业的高利润究竟来源于行政垄断保护下的市场势力溢价,还是应对未来金融开放环境下的激烈竞争进行改革带来经营效率的提高,抑或是整体经济稳定增长的结果?通过对银行业系统市场势力和经营效率测度发现,银行业整体存在着较高的系统性市场势力溢价,且规模弹性小于1;银行业整体效率低下,全要素生产率平均增长为负值;银行业的高利润主要来源于行政垄断造成的行业系统性市场势力,而非因改革带来的效率提高,GDP的增长一定程度上促成了银行业的高利润。     

市场化进程中的中国银行业资本效率演变机理研究

本文通过随机边界分析方法,评估了市场化进程中我国银行业的资本效率演变过程,并从市场环境、治理结构变迁和宏观经济环境等三个维度对其演变机理进行实证检验.研究发现,我国商业银行的资本效率并没有随着我国银行业市场化程度的提高而表现出明显的上升趋势,市场管制的放松在短期内给银行业资本效率造成了负面影响,治理机制的积极作用还有待强化,改革的进一步方向是完善公司治理结构,建立一个公平、有序的市场竞争环境.     

银行效率的决定因素：跨国实证

本文基于1990—2009年间68个主要国家和经济体的面板数据，从管理效率、市场竞争性和盈利能力三个基本方面对影响一国银行业效率的相关因素进行了实证分析。实证结果表明：从宏观经济政策来看，保持宏观经济的持续稳定增长，稳步推进资本账户开放，将有助于提高一国银行业的整体效率；从银行产业发展来看，银行业效率的提高需要在保持适度资产规模和产业集中度的基础上，防止银行信贷的过度扩张和银行危机的发生；从制度文化发展来看，加强产权保护，促进社会信用文化水平的提升，将有助于一国银行业效率的整体提升。     

全国与冀鲁两省银行企业市场结构的比较分析

近年来,借助于产业组织学和经济效率理论的研究方法,通过结构（structure）-行为（conduct）—绩效（performance）（简称SCP）分析范式对银行业市场结构、效率和绩效之间关系进行研究,已成为金融研究领域的一个热点。然而,绝大多数以往类似的研究都是以中国宏观银行业为背景,较少从区域性金融视角来考察。而目前有关区域性的相关文章又以对上海、北京等发达的省市为研究对象,     

外资银行进入对我国银行业效率影响的实证分析——以四大国有商业银行为例

2006年底我国银行业向外资全面开放,外资银行开始与我国银行在各个领域展开全面的竞争。因此,研究外资银行进入对国内银行效率的影响,将有助于国内银行更好地采取应对之策。本文试图就外资银行进入对我国银行业效率的影响做实证分析,从盈利能力,经营管理水平,抗风险能力,资本结构等方面分别进行论证,进而对我国银行业的进一步发展提出相应的政策建议。     

中国商业银行全要素生产率分析——基于三阶段Malmquist指数模型

本文运用三阶段Malmquist指数对我国商业银行2004—2008年的全要素生产率变化情况进行研究。研究结果表明,环境变量对我国商业银行的投入变量有显著的影响,传统的Malmquist方法高估了我国商业银行全要素生产率变化指数、技术进步变化指数以及技术效率变化指数;我国银行业在2004—2008年间出现了全要素生产率的改进,这主要源于技术进步的作用;金融危机的爆发使得我国银行业整体生产率大幅度下降,但对国有商业银行的影响要小于对股份制商业银行的影响。     

我国信托业与银行业资本配置效率比较

本文基于随机动态Wurgler模型,对我国信托业与银行业资本配置效率的变动趋势和差异性进行了比较.研究发现:自2008年以来,信托业已成为国内总资本配置效率最高的行业,而银行业的总资本配置效率相对较高,其他行业的总资本配置效率尚未达到有效;在以房地产和工商业为代表的银行传统业务领域,银行业的资本配置效率要高于信托业,而在以证券投资和基础设施所代表的其他领域,受分业经营和资本管制影响,银行业资本配置效率又显著低于信托业.现阶段,由于我国信托业已基本实现市场化运作,因此进一步放松管制,加快市场化进程,虽能在部分领域推动金融业资本配置效率的改善和提高,但这种影响将具有非对称性和非全面性特征.     

商业银行视角下的银证业务创新研究和探索

银证合作能够促进银行业和证券业的优势互补,加强银行业与证券业之间的资源共享,提高银行业和证券业的经营管理效率.本文对我行现有银证合作的现状进行了说明与研究,提出了推动银证合作发展的措施与对策,为加快银行业与证券业的有机合作,建立有效地合作机制,推进银行与证券公司健康有序地发展,提供支持与借鉴.     

中国商业银行改革效率及其影响因素分析

本文运用数据包络模型（DEA）对中国商业银行改革的效率变化及其影响因素进行了实证研究。研究发现,银行业效率在改革深化后有所提升,股份制银行比国有银行更有效率,改革后国有银行与股份制商业银行效率之间的差距有所减小;在影响商业银行改革效率的主要因素中,财政改革、金融改革和投资体制改革对银行效率的影响比较大。其中财政赤字与银行效率之间呈现显著负向关系;投资的开放有利于银行效率的提升;竞争有利于银行效率的增加,但外资银行的进入从目前看对我国商业银行效率的促进作用不明显。     

我国商业银行市场结构和市场绩效的实证分析

运用DEA模型从市场结构和市场绩效两方面对我国商业银行进行检验分析,显示我国银行业的集中度、市场份额与绩效呈负相关关系,原因主要在于我国银行业市场结构较高的集中度不是市场自发作用的结果,大的银行规模并不意味着更高的利润回报。我国银行集中度和绩效之间不存在结构理论中所假设的因果关系,银行业市场结构对绩效的促进作用不明显。建立和完善我国银行业绩效考核体系时着重强调的应该是效率,而非银行规模和市场份额。     

国际银行业并购的效应分析

本文以近十年来美国银行业的并购活动为研究对象，从理论和实证上对并购与规模经济、范围经济和X－效率的关系进行分析。认为在银行业存在适度规模经济范围的同时，由于和银行自身管理能力的变化使得规模经济不断扩展，从而引发了追求效率改善的银行并购浪潮；此外，经济和X－效率也对银行效率的改善也具有重要的影响。     

我国商业银行海外并购问题研究

随着世界经济一体化的发展,商业银行海外并购已经成为当今世界银行业拓展资本和业务的主要渠道。对我国商业银行海外并购的国内外研究现状进行阐述,分析我国商业银行海外并购的特点和动因,总结出提高我国商业银行海外并购效率的对策建议。