商业银行流动性过剩的判别因素分析

目前,社会上关于商业银行流动性过剩问题的研究较多,但对为什么就一定判定商业银行出现流动性过剩,目前尚未有完全令人信服的说法。主要原因是,众多观点或者将存差与流动性过剩混为一谈,没有将二者的差别区分开来,视存差扩大为流动性过剩;或者没有明确设定评判商业银行流动性过剩的指标,进行相应的量     

其他存款性公司流动性影响因素实证研究

一、引言流动性问题是我国当前学界研究的热点问题。然而学界更多的是讨论流动性过剩问题,对于流动性过剩我们并没有一个统一的判断标准,而流动性受什么因素影响学界也没有很好的结论。对于过剩的判断属于规范研究,而本文将从流动性本义出发,分析对流动性的影响因素。二、文献回顾李成、姜柳(2006)将商业银行存差作为流动性衡量指标,得出外汇储备与商业银行流动性过剩存在正相关关系;谢罗奇、龚伟强(2006)用商业银行存款-商业银行贷款-商业银行投资来衡量流动性,在此基础上,他认为我国商业流动性的影响因素主要是国内储蓄率较高和大量外汇流入引起的。刘锡良、董青马、王丽娅(2007)认为流动性最初的含义是指商业银行能够在不遭受损失的条件下,满足存款人提存及支付需要资产的变现能力,即所谓的资产流动性。学术界将其扩展为资产流动性和负债流动性。接着,他们从银行储备需求的角度对我国的流动性过剩进行分析,得出我国商业银行流动性过剩的原因是金融创新和银行在约束条件下的优化资源配置的结果。朱庆(2006)认为我国市场流动性过剩问题主要体现在超额货币供给、存贷差扩大、超额存款准备金率居高不下以及市场利率持续走低,原因主要在于经济金融结构失衡、不完善...     

解决我国商业银行流动性过剩问题的对策研究

商业银行的流动性过剩主要存在商业银行存差持续扩大、超额准备金居高不下、货币供应量增长过快和商业银行信贷反弹过快等四大表现。商业银行体系流动性过剩问题是多种因素综合作用的结果，且其会对我国的经济金融造成一些危害，为此，本文从商业银行角度出发，对解决流动性过剩问题提出如下对策建议：优化资产结构，提高资金运用边际收益；以利率为主要变量，实施收益精细化经营；树立以客户为中心的经营理念，积极发展零售和批发业务；加快创新，增强商业银行管理能力；探索“走出去”战略的金融支持体系，加快商业银行发展以及改善金融生态环境等。     

玻解流动性过剩难题

目前我国商业银行仍未摆脱传统的“存款第一”和以信贷资产为主体的经营模式，以及高度依赖存贷利差收入的收益增长方式。在此条件下，一旦存差扩大，必须带来流动性过剩问题。[编者按]     

从汇率制度视角看我国商业银行的流动性过剩

从汇率制度角度透视我国当前的商业银行流动性过剩现象,目的在于为经济金融的进一步开放提供理论依据和决策参考。本文通过对“三元悖论”理论的解读和1998～2006年各季度数据的实证检验,揭示了我国商业银行流动性过剩与汇率制度之间存在密切相关性,即在我国现行的汇率制度下,外汇储备的不断增加直接导致了商业银行存差的扩大,造成金融系统乃至整个社会的流动性过剩。基于上述研究,作者提出了如下相关建议:完善我国汇率形成的市场机制,培育相对均衡汇率;深化我国外汇管理体制改革,有序开放资本市场;汇率制度改革要与其他政策改革协调配合。     

解决我国商业银行流动性过剩问题的对策研究

商业银行的流动性过剩主要存在商业银行存差持续扩大、超额准备金居高不下、货币供应量增长过快和商业银行信贷反弹过快等四大表现.商业银行体系流动性过剩问题是多种因素综合作用的结果,且其会对我国的经济金融造成一些危害,为此,本文从商业银行角度出发,对解决流动性过剩问题提出如下对策建议:优化资产结构,提高资金运用边际收益;以利率为主要变量,实施收益精细化经营;树立以客户为中心的经营理念,积极发展零售和批发业务;加快创新,增强商业银行管理能力;探索"走出去"战略的金融支持体系,加快商业银行发展以及改善金融生态环境等.     

从汇率制度视角看我国商业银行的流动性过剩

从汇率制度角度透视我国当前的商业银行流动性过剩现象，目的在于为经济金融的进一步开放提供理论依据和决策参考。本文通过对“三元悖论”理论的解读和1998～2006年各季度数据的实证检验，揭示了我国商业银行流动性过剩与汇率制度之间存在密切相关性，即在我国现行的；汇率制度下，外汇储备的不断增加直接导致了商业银行存差的扩大，造成金融系统乃至整个社会的流动性过剩。基于上述研究，作者提出了如下相关建议：完善我国汇率形成的市场机制，培育相对均衡汇率；深化我国外汇管理体制改革，有序开放资本市场；汇率制度改革要与其他政策改革协调配合。     

商业银行流动性过剩分析及对策研究

商业银行流动性过剩问题日渐突出，造成流动性过剩的原因是多方面的，商业银行流动性过剩不利于金融体系的稳定、使银行赢利减少、增加中央银行货币政策操作成本，商业银行要采取措施缓解流动性过剩问题。     

金融市场流动性出现过剩迹象

本期关注金融机构“存差”持续扩大“存差”通常指金融机构存款余额减去贷款余额的差值。应该说,“存差”的适度存在是一种正常现象。由于法定存款准备金制度要求商业银行必须将吸收的存款按一定比例缴存中央银行,而且商业银行也须留存一定的超额准备以保持流动性,这就在客观上造成商业银行的存款规模大于贷款规模,出现“存差”现象。但是,近些年来,我国金融机构存差”不断扩大,金额居高不下。2005年3月末,金融机构“存差”为7.1万亿元,占存款余额的26.4%。8月末,人民币各项存款余额为27.51万亿元,各项贷款余额为18.78万亿元,存差”增加到8.…     

商业银行的"流动性困境"与金融创新

从近期国内金融运行来看,商业银行流动性相对过剩问题日渐突出,已经引起大家的重视。当前商业银行面临的“流动性困境”至上世纪90年代末以前,受体制性的信贷膨胀及信货资产质量影响,商业银行一直存在流动性不足的突出问题。进入新世纪以来,银行体系流动性持续呈宽松状态。至2005年9月存差资金已达9万亿元,是2000年的3.7倍。超额准备金占比居高不下。2000～2004年,金融机构在央行的超额准备金由4050亿元增至12650亿元,年均增长率高达32.94％。2005年央行下调超额准备金利率后,截至9月末,金融机构超额准备金仍高达11603亿元。金融机构流动性相对过剩问题日益显著。     

从信用环境看流动性问题

一段时期以来，信贷资金沉淀导致的商业银行流动性不足现象已经在悄然改变。整个银行体系资金存差不断扩大，超额准备金居高不下，调整其利率对此亦影响不大。在一些经济欠发达地区。资金存差甚至出现加速增长之势，流动性过剩问题日益明显。     

应对流动性过剩的国际经验及对我国的启示

近年来,我国的货币供给量持续增长,已大大超过GDP的增长速度,商业银行体系内的存贷差日益扩大,这些因素导致了我国经济体系内"流动性过剩"的问题凸显,在很大程度上困扰着我国经济的健康发展。把握流动性的内涵、了解世界各国在应对流动性过剩方面的做法,对于缓解我国的流动性过剩局面,具有一定借鉴意义。     

近年商业银行阶段性的流动性紧缺问题研究

本文首先概述了商业银行流动性管理策略,然后分析了近年我国银行体系流动性状况,剖析了商业银行从2008年以前的流动性过剩转向2011年以后阶段性流动性紧缺的原因,主要包括金融危机时期银行业巨额信贷投放、存款利率管制与金融脱媒背景下银行存款比重下降、银行理财产品和同业业务期限错配、中央银行采取稳健从紧的货币政策、外部监管及美联储量化宽松政策退出的影响。最后,本文提出改善商业银行流动性管理的建议。     

我国商业银行流动性过剩成因的实证分析

一、引言中国存在着日益严重的流动性过剩,不管其成因如何以及是否合理,过剩已经是一个客观现实。2006年以来,流动性过剩成为金融理论界以及实务界共同关注的热点问题。诸多专家学者(如曾康琳、刘锡良、陆磊等)、监管高层(周小川、刘明康等)以及银行高层(姜建清、杨明生等)等都在不同场合,在发表的文章或讲话中表达了“我国已经面临或进入流动性过剩时期”的观点。各大财经媒体也对“流动性过剩”进行了大量、连续的报道。2007年3月,“流动性过剩”第一次出现在政府工作报告中。由此可见,研究这一热点问题无疑具有重大的理论和现实意义。国内学术界的诸多专家和学者对于流动性过剩问题的关注具有很多相似之处。尤其是在讨论存差扩大、货币供给、外汇储备、通货膨胀等问题时,运用“流动性过剩”这个概念较多。但怎样正确地理解和运用这一概念,却值得思考(曾康霖,2007)。事实上,对于流动性这一概念却很少有人(包括就此发表评论的学者)加以明确界定。综合现有资料来看,流动性有以下几种:(单个)银行流动性/银行体系流动性/货币流动性/(整体)金融资源流动性。很明显,仍然处于发展中的中国目前不会面临整体金融资源流动性过剩的问题。对于“单个银行的流动性过剩”...     

不同关注点下的流动性对策

中央银行、商业银行和资本市场对流动性的理解是不一样的,中央银行关注的是可以直接调控的流动性,商业银行关注着流动性“头寸”问题,或是存贷差继续扩大的问题,而资本市场更关注的是资产价格。     

近年商业银行阶段性的流动性紧缺问题研究

本文首先概述了商业银行流动性管理策略,然后分析了近年我国银行体系流动性状况,剖析了商业银行从2008年以前的流动性过剩转向2011年以后阶段性流动性紧缺的原因,主要包括金融危机时期银行业巨额信贷投放、存款利率管制与金融脱媒背景下银行存款比重下降、银行理财产品和同业业务期限错配、中央银行采取稳健从紧的货币政策、外部监管及美联储量化宽松政策退出的影响.最后,本文提出改善商业银行流动性管理的建议.     

流动性过剩严重，资金运用压力较大

6月末，银行体系存贷比进一步下降至67．61％，其中四大商业银行存贷比为60．52％，低于75％存贷比上限标准近15个百分点。对收入80％以上来自存贷利差的商业银行来说，存贷比不断下降、存差规模快速扩大显然不利于收益增长．也从一个侧面表明当前商业银行流动性过剩趋势进一步加强。     

商业银行流动性过剩问题的探析

近几年来,我国商业银行流动性过剩问题愈演愈烈,具体表现为商业银行的存贷差加大、超额准备金攀升、金融市场利率走低等。本文通过对流动性过剩的现状描述,作出对流动性过剩的成因分析,并提出相应的应对对策。     

我国商业银行流动性过剩对策分析

近几年,我国商业银行流动性过剩问题日益突出,并成为我国宏观经济诸多矛盾的焦点。本文从当前我国商业银行流动性过剩的表现及形成原因分析入手,阐述流动性过剩对我国国民经济和商业银行经营造成的不利影响,提出治理商业银行流动性过剩的途径和对策。     

海北州商业银行流动性过剩分析及对策建议

商业银行流动性过剩是当前社会广泛关注和研究的一个问题，也一直是困扰着我国宏观经济运行的一个突出问题，从近年国内经济金融运行情况来看，我国流动性过剩问题日渐显著，这不只是宏观调控问题，也是一个微观命题。本文结合当前海北州商业银行流动性过剩问题表现，分析了流动性过剩原因，并提出了对策建议。