透过法国兴业银行案浅析中央银行会计风险防范

法国兴业银行于2008年1月23日宣布,一名内部交易员利用公司系统漏洞买卖期货,令公司损失71．4亿美元。这是全球银行业历史上最大规模的欺诈案之一。1995年的巴林银行倒闭案仍令我们记忆犹新,法国兴业银行案又再次为我们敲响了警钟。     

对法国兴业银行巨额损失的再思考

法国兴业银行(以下简称法兴银行)因其交易员热罗姆·盖维耶尔违规炒作股指期货造成49亿欧元(约合72亿美元)损失。这是全球银行史上最大规模的损失案件之一,引起了国际金融界的高     

对法国兴业银行巨额损失事件的思索

2008年1月24日法国兴业银行集团披露了巨额损失事件(简称,法兴银行事件),一名交易员因违规豪赌股指期货,造成该行税前损失49亿欧元(约合人民币510亿元)。本文通过研究法兴银行事件及其演变轨迹和成因,思索如何切实加强我国银行业内部管理、有效防范操作风险,并提出相关建议。     

浅析我国商业银行内部控制标准的设定及有效性测试

<正>2007年1月24日,法国兴业银行曝出丑闻,由于其一名交易员利用银行内部监控系统的漏洞投资欧洲股指期货,造成该行税前损失49亿欧元约合71.6亿美元的巨额亏损。这次事件是银行史上造成损失数额最大的一次,震撼了全球金融界,也再次为商业银行的内控建设敲响了警钟。商业     

全球十大流氓交易员

前法国兴业银行交易员杰洛米·柯维尔（JermeKerviel）最近重返法庭，对因未获授权交易而导致法国兴业银行损失高达64亿美元被判三年有期徒刑的指控提出上诉。在柯维尔上诉期间，法庭暂缓了对其指控的判决。柯维尔声称法国兴业银行对其风险交易应有全面的认识。但柯维尔并不是这个世界上诈骗自己公司的唯一交易员。在他的指引下，榜样的力量是无穷的。下面是美国《期货》杂志最新评出的全球十大流氓交易员（倒记数排名榜）。     

从法国兴业银行欺诈案看商业银行操作风险管理

2008年1月,法国兴业银行公布其一名交易员从2007年上半年开始违规从事欧洲股指期货交易,给银行造成了49亿欧元(约合71.4亿美元)的损失。这是世界银行业迄今为止因员工违规操作而蒙受的单笔最大金额损失,同时这也是自1995年巴林银行因员工从事未经授权交易并隐匿巨额期货交易损失(约16亿美元)而倒闭以来,又一起因违规交易股指期货而引发的银行危机。     

法国兴业银行的悲剧能否避免？

1995年,巴林银行因交易员里森违规进行股指期货交易而倒闭。12年后,法国第二大银行法国兴业银行（下称法兴）,又因交易员Jerome Kerviel违规买卖欧洲股指期货,造成了49亿欧元的巨大损失,导致该银行陷入困境。我们不得不感叹：历史的悲剧总会重演。作为一家拥有144年辉煌历史,作为世界上最大衍生交易市场的领导者,作为国际公认的风险管理最出色的银行,为什么会因为一个年轻交易员的个人行为而发生如此悲剧？     

银行风控的后“法兴”时代……

2008年似乎注定是成为金融史上浓墨重彩的一年。全球金融业巨擎们还没有从次贷危机的资产减记中回过神来,法国兴业银行的一纸公告犹如一声惊雷撕破阴云,银行业的天空顿时雷雨交加——1月24日,法兴批露一名交易员在未经授权情况下大量购买欧洲股指期货,最终给银行造成49亿欧元（约合71亿美元）损失!     

法兴欺诈案：无名小卒重创金融巨擘

2008年1月24日,法国兴业银行(以下简称法兴)发布公告,声称由于一名交易员的非授权交易给银行造成了49亿欧元(71亿美元)的巨额损失,但银行仍然保持盈利,只是利润由2006年的52.21亿欧元降至9.47亿欧元,同时银行已准备增发55亿欧元股粟以保持核心资本达到充足率的要求。这名交易员就是31岁的杰洛米·科维     

从法国兴业银行欺诈案看银行操作风险管理

继美国次级贷款风暴冲击全球金融市场后,2008年1月24日,银行业又传出惊天大案,法国第二大上市银行——法国兴业银行（Societe Generale）发布公告,称该行发现其交易员科维尔（Jerome Kewiel）的欺诈行为,对银行造成了49亿欧元（约合71．6亿美元）损失的巨大负面影响。     

金融机构管控风险是头等大事——由法兴银行事件引起的思考

2008年1月下旬,历史悠久的法国兴业银行被31岁的权证市场交易员凯维埃尔（Jerome Kerviel）拖入丑闻的阴影中。在长达两年多的时间内,凯维埃尔以欺诈手段从事欧洲股票指数期货买卖,违规头寸高达500亿欧元,至1月23日被平仓．导致这家国有金融机构损失64亿欧元的巨款。4个月后,一份《“绿色使命”总结报告》出炉,其中对凯维埃尔欺诈行为过程的还原．暴露了一再出现的管控漏洞和虚弱的风险控制执行力。对于法兴银行而言．报告的结论足以令其庆幸．因为欺诈行为并未蔓延,并最终得到了较妥善的处理．从而避免了十年前英国百年老店——巴林银行破产的厄运。     

法国兴业银行欺诈案及其启示

2008年1月，法国兴业银行欺诈案给该行造成49亿欧元损失。事件起因于交易员热罗姆·盖维耶尔违规购入大量欧洲股指期货，他用伪造的投资组合来“对冲”真实投资组合中金融工具的风险。法国兴业银行是法国第二大银行和欧洲第四大金融集团，曾是金融衍生产品市场的领导者，但它的风控“天网”在盖维耶尔面前不堪一击。法兴银行平稳地渡过了这次难关，它的危机处理能力值得关注。法兴劫难的启示有：金融风险管理需要警钟长鸣；法兴劫难并不是一个孤立事件；不要迷信任何风险管理制度或系统；要从繁荣处找隐患。     

魔鬼交易员:风险始作俑者

约49亿欧元的创纪录交易亏损,终结了法国兴业银行衍生品行业最赚钱银行的声誉。法兴银行交易员的违规操作再次引起人们对金融衍生品市场安全的反思。通过本专题讨论,我们似乎可以看到,正是交易员的操作风险、银行的委托一代理关系面临的道德风险和市场系统风险,使一只蚂蚁有了撼倒大树的力量。而数年前的“中航油”事件也似乎在提醒着我们。金融衍生品风险离我们并不遥远。如何看待这些中、外金融衍生品事件,发现孤立、偶然事件之中的必然,更好地发展中国外汇衍生品市场。正是本专题的组稿意图所在。     

防范和化解金融风险势在必行

商业银行是经营货币的特殊企业,它作为现代社会积聚和运营资金的调节器,在经营运作中必然会遇到不同的风险。市场经济就是竞争经济,有竞争必然存在风险。这就决定了商业银行是一个高风险企业。近几年国际金融风险不断,继1991年国际商业银行出现风波之后,1995年发生震惊世界的英国巴林银行倒闭;随之是日本大和银行因一名期货交易员造假帐买卖债券造成10．1亿美元巨额损失。无独有偶,1996年6月日本住有银行因首席交易员越权交易,损失达18亿美元;韩国韩宝集团和三美集团无力清偿银行贷款,被迫宣告破产事件;东南亚金融危机连续发生等…     

数字

23亿美元瑞银未授权交易损失瑞士银行(UBSAG)近日表示,未授权的股指期货投机交易令该行蒙受23亿美元的损失。损失来自过去三个月内对标准普尔500指数、法兰克福DAX指数和斯托克指数期货的未授权投机交易。该行一位交易员未经上级批准私自动用银行自有资金进行交易。     

管住“魔鬼”

2011年9月24日,瑞士联合银行(以下简称"瑞银",UBS)宣布,董事会接受CEO奥斯瓦尔德辞职的决定。奥斯瓦尔德是在为此前的违规交易事件承担责任。由于员工阿多搏利进行了未授权交易,瑞银预计将损失23亿美元。在金融行业,那些逃避银行内部监控进行违规交易的交易员被冠以"魔鬼交易员"的称号。然而,瑞银丑闻暴露的不仅仅是这一个"魔鬼",而是一系列的银行操作风险。     

深度分析——银行操作风险何以防不胜防？

仅仅因为一个人的违规操作,曾以风险管理享誉金融界的大银行就损失了71亿美元。远远超过了当年巴林银行14亿美元的损失金额!这样的情节发生在法国兴业银行身上。让多少人错愕惊叹——操作风险何以防不胜防？ 法兴银行曾以风险管理享誉金融界,有着较为完善的风险管理体系,明确的风险管理程序和职责,拥有一支2000人的风险管理团队,     

法兴银行事件引发的对话

张智敏：1个多月前,成立于1864年的法国兴业银行因为操作风险控制不力,导致出现巨额损失。在全球金融业为法国兴业银行事件（以下简称法兴事件）震惊与错讹之余,确有很多值得我们认真反思的问题。在操作风险控制层面,法国兴业银行（以下简称法兴银行）存在着哪些缺失？     

重新审视信息化环境下的银行风险控制

一名算不上什么“电脑高手”的法国巴黎年仅31岁的交易员杰洛米·科维尔（Jerome Kerviel）竟然轻易“绕过”内部监管，违规盗用银行账户密码，越权入侵银行交易系统，并非法伪造文件进行期货交易和虚拟对冲，造成近50亿欧元的巨亏，大大捉弄了一把拿破仑时代创建的“百年老店”—法国兴业银行。     

风险管理再认识

法兴银行是法国最大的商业银行集团之一,创建于1864年,在全球拥有12万员工,该行是全能型银行,现有三大支柱业务,即投资银行、零售银行及资卢管理相关业务,目前是法国市值仅次于巴黎国民银行的第二大上市银行,多年来扮演世界上最大衍生交易市场领导者的角色,一直放认为是世界上风险控制最出色的银行之一。2007年,法兴银行被世界权威风险管理杂志《风险》（RISK）评为“证券衍生产品年度最佳银行”,被视作银行稳健和谨慎经营的典范。 2008年7月,法国兴业银行（Societe Generale,SG）一名精通它脑的交易员热罗姆·凯维埃农（Jerome Kemel）冲破银行内部层层监控进行衍生品交易,擅自违规投资欧洲股指期货,造成该行损失近49亿砍元（约舍71亿美元）,险些导致法兴银行毁于一旦。这一案件堪称“法国史上最大的金融悲剧”,创下金融史上个人欺诈行力涉及金额的最高纪录,也引发当时欧美乃至全球股市震荡。法兴银行欺诈案件有许多值得我国商业银行引以为戒的教训和警示。