打开内部评级法的黑箱：假设、模拟与监管实践北大核心CSSCISSCI

内部评级法的风险权重模型实质上是建立在单一系统性风险因子假设基础上的条件违约概率。内部评级法有两个主要特点:一是单一风险因子假设,假设信用风险的系统风险由单个共同因子控制;二是组合不变性,组合具有良好的分散性以使所有特殊风险充分多样化。这些假设在促成内部评级法成为简单易行、具有一定的可比性资本监管工具的同时,也对监管当局自身形成了挑战:一是如何针对不同银行的组合粒度补提"剩余"的监管资本,二是如何选择与本经济体相称的资产相关系数。在中国,由于政府主导经济,体制相关性较高,后一个问题尤显重要。     

农村金融发展促进共同富裕的机制和路径研究

金融是现代经济的核心,深化农村金融改革,健全农村金融服务体系,对于推动农村经济高质量发展、缩小城乡差距、促进共同富裕具有重大意义。本文认为,按照金融功能观,农村金融发展促进共同富裕的关键在于疏通“促进收入增长、拓宽收入来源、平滑收支波动、减缓重大冲击”四大机制。本文基于“农村金融供需联动框架”,分别探讨了未来10～15年我国农村金融供给和需求变化的重大趋势,并在此基础上,从四个方面提出了深化农村金融改革、促进农村金融供求适配和均衡发展的政策建议。     

提升科创企业金融服务质效

《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标的建议》将“坚持创新驱动发展,全面塑造发展新优势”列为“十四五”期间经济社会发展和改革开放12项重点任务之首。科创企业是技术创新的主体,改进科创企业的金融服务,引导金融资源向科创领域集聚.     

走向未来与回归传统——对新资本协议的评价

新资本协议有许多积极的方面。新资本协议具备较高的灵活性以适应银行不同的风险状况；新资本协议的规定与银行采用先进风险管理技术和良好实践保持了一致；由于银行规模和业务范围的不同，新资本协议表明了没有任何单一的方法能够有效激励所有的银行；三大支柱的框架为能够有效管理风险的银行提供了积极性。     

试论防范化解农村信用社风险的长期机制

农村信用社与农业银行脱离行政隶属关系（以下简称“脱钩”）以后,农村信用社系统金融风险进一步加大,已成为制约农村信用社改革和发展的主要因素,影响了农村信用社信贷支农主力军作用的发挥。我们认为,受客观经营环境和体制不顺的双重制约,农村信用社长期经营过程中积累的金融风险,除采取类似不良资产剥离这样的“休克”疗法外,短期内难以大幅度降低;     

积极利用附属资本工具提高商业银行资本充足率

1988年资本协议规定合格的监管资本包括核心资本、附属资本和三级资本，其中核心资本由股本金和从税后利润中提取的公开储备组成，是商业银行承担风险的基础；附属资本包括未公开储备、资产重估储备、普通准备、贷款损失普通准备、混合型资本债务工具和长期次级债务工具；三级资本指原始期限不低于2年且受锁定条款限制的次级债券工具，其只能用于抵御市场风险。     

理解银行资本监管改革

正资本监管改革是后危机时期国际金融监管改革的核心。2010年12月,巴塞尔委员会发布了新的资本和流动性的国际规则(巴塞尔协议Ⅲ)。在2011年11月召开的G20领导人戛纳峰会上,各国领导人承诺于2013年1月1日前实施新资本监管标准,并于2019年前全面达标。近期,欧盟、澳大利亚、瑞士、瑞典、新加坡、印度、日本、香港地区、美国等相继公布了新资本监管标准。目前,巴塞尔委员会正在对欧     

小额信贷机构监管的国际经验和中国实践

近年来,随着小额信贷机构在扶贫、支持中小企业发展、解决就业等方面的重要作用日益显现,小额信贷机构资金来源多样化和规模扩大,小额信贷机构的监管问题逐步浮出水面。世界各国对小额信贷机构的监管政策设计多是鼓励性的,以便金融机构扩大加强小额信贷服务的广度和深度。与此同时,对小额信贷业务的监管又须坚持审慎原则,以确保这类针对特定人群的金融服务可持续发展。针对我国小额信贷业务的最新发展情况和法律政策困境,当局还应继续健全小额信贷机构的外部监督机制,适当扩大合格抵押物的范围,完善对联保、担保公司的法律规范。     

以监管控信贷:中东欧经验

商业银行通过承担风险获取收益,同时,通过为家庭和企业融资,银行承担风险的意愿和能力也为经济增长做出了贡献。商业银行在现代经济体系中的核心地位决定了监管机构在调空信贷运行中需实行审慎银行监管措施。虽然银行审慎监管制度不是为调控宏观经济运行而专门设计的, 但其对宏观经济运行的影响是显而易见的, 对于那些银行体系占主导地位的经济体更     

实施IAS39对银行监管的影响——国际会计准则与银行监管专题研讨会综述

2005年1月13日，由银监会主办、国家开发银行协办的国际会计准则与银行监管专题研讨会在河北廊坊召开，来自银监会、人民银行、国家开发银行、国内主要商业银行的财务会计和监管方面的专家参加了本次研讨会。