基金托管井喷下的淘“金”术

群雄逐鹿时代将临近几年来,基金托管市场虽然仍保持着工行、建行两大行优势明显的特征,但在基金托管利润的诱惑下,与基金市场冷清的局面相反,托管行争食托管基金的蛋糕却在明显升温。其中中国银行今年以来明显发力,目前托管的已经成立和在发的新基金,已超过了工行和建行的同期新托管基金数,农行、交行也不甘示弱,同时招行也以托管规模突破4000亿元大关宣告股份制商业银行也强势闯入基金托管市场。基金托管已不再是工行、建行两强争雄的时代,也不再只是大型国有商业银行的地盘,基     

中国私募基金及其对香港基金管理业的启示

解放后中国内地最早的基金是20世纪80年代初期由法国东方汇理银行在上海设立的“上海基金、。而现代意义上第一家中国内地的海外基金是1981年由中国新技术创业投资公司与香港汇丰银行、渣打银行在香港联合发起设立的“中国置业基金”。中国内地基金业的正式开始是1991年10月经中国人民银行武汉分行批准设立的“武汉证券投资基金”，规模1000万元人民币；紧接着1991年11月经深圳市南山区人民政府批准，由深圳南方证券公司、交通银行深圳分行发起设立的“南方风险投资基金”。根据中国证券监督管理委员会公布的资料，截至2000年末，中国共有封闭型、契约型公募基金34家，发行基金单位562亿份，基金资产规模847．35亿元人民币。     

中国证券投资基金简要分析

<正>一、研究的背景及意义1822年,荷兰的威廉王子一世创立了第一个私人投资基金,此基金可以说是现在基金的雏形。证券投资基金是指通过发行基金单位,集中投资者的资金,由基金托管入托管,由基金管理人管理和运用资金,从事股票、债券等金融工具投资,并将投资收益按基金投资者的投资比例进行分配的一种间接投资方式。     

中国商业银行基金托管与基金代销所面临的挑战

网络、创新、并购重组、费率降低的趋势等，对商业银行开展基金托管与代销业务带来诸多的挑战，同时也孕育着新的商机。另外，在基金公司中流行的对商业银行渠道销售安排产生质疑的“银行基金销售档期饱和”的观点，也制约着商业银行基金托管与代销工作。银行自身能否冲破这种观点的束缚，打消基金公司的疑虑，对商业银行来说也是一个必须直面的挑战。     

构建托管客户管理体系的思考

托管业务的客户是商业银行托管服务的具体对象,是我行中间业务重要收入之一——托管费的来源,是托管银行的“衣食父母”。伴随着资本市场的蓬勃发展,托管服务的客户类型从最初的基金管理公司扩展到现在的保险公司、证券公司、信托公司、企业年金、境外资管机构、全国社保基金、产业投资基金等,基本涵盖整个资本市场上最有钱的优质客户。为这些客户提供托管服务不仅有助于商业银行打造高效、精准的专业能力,而且可以提高引客效率、产生聚客效应,跨领域连接多项金融服务。我行可以通过深入分析客户需求制订综合金融服务方案,更好的满足客户多样化的金融需求,切实向轻资本、轻资产发展路径推动战略转型。     

业界大事

交通银行A股上市交易；证监会挖出基金经理“老鼠仓”；第二批改制外资法人银行获准开业；招商银行进入基金管理业；     

四川省银行基金代销业务调研报告

基金代销业务作为银行中间业务已受到越来越多的重视，特别是在工商银行、交通银行和建设银行相继设立基金管理公司之后，银行与基金的关系更是受到了密切的关注。本文立足于四川省辖内各家银行基金代销业务的现状和存在的问题。提出了改进四川省辖内银行基金代销业务的措施及建议。     

交通银行：打造“财富管理银行”特色品牌

12月，交通银行首单资产证券化项目以良好的结构设计和发行表现获得多项国际殊荣；7月，交行在上海宣布推出全国首台全新“远程智能柜员机——ITM”，“交通银行淘宝旗舰店”开业，成为国内首家登陆淘宝的商业银行；1月，交行成为国内首个含有商品期货套利策略基金专户的托管银行……诸多“首次”、“首家”，印证了广大投资者和客户对交行2012年作为的感受：“总体稳中有进，细节亮点纷呈，业绩可圈可点。”     

用工具型基金产品灵活调整投资组合

工具,通常是指为达到、完成或促进某一事物的手段,它具有操作简单、使用便捷等特点。引申来看,工具型基金产品则可以理解为“能够帮助投资者达到某一投资目标的、简单便捷的基金产品”。此类产品旨在为投资者提供一个投资工具,因此具有操作透明度高、交易成本低廉、对基金经理依赖度低等特点。     

五大行基金托管与基金代销业务比较

在商业银行基金托管与代销上,五大行之间竞争最为激烈。进行五大银行基金托管与代销业务具体情况比较。分析显得颇为重要。     

中国商业银行基金托管与代销市场特点

从上、下游客户的角度分析商业银行的基金托管与代销业务,对商业银行发现不足、完善业务具有重要的意义。同时,通过对商业银行基金托管与代销业务发展特点的总结,也能为商业银行把握业务发展趋势提供参考。     

视野

外资行代销托管基金开闸 5月10日结束的第三轮中美战略与经济对话上，中国承诺允许在华组建的美国和其他外资银行销售国内公募基金，取得基金托管执照，并在QFII的期货交易中充当保证金存款银行。     

光大银行与中再集团签署战略合作协议

近日,中国光大银行与中国再保险（集团）股份有限公司共同签署了战略合作协议。根据协议,光大银行将在保险基金托管、国际结算、外币资金保值增值、企业年金、现金管理等业务领域为中再集团提供最优惠的金融服务和全方位的金融支持。     

股份制银行

交通银行 交银施罗德基金管理公司市场总监最近透露，该基金公司在首个股票型基金募集完毕之后即开始着手申请发行货币市场基金。     

资讯

华夏基金推出五星定投计划近日,华夏基金管理公司宣布于2008年1月15日起,在建行、工行、中行、农行,交通银行、招商银行等多家银行均可办理华夏基金旗下多只基金定期定额申购业务。投资者每月只需投资数百元就可以购买华夏基金旗下五星优质基金,实现财富增值。点评在过去的2007年,华夏基金实现了业绩大丰收,在全部主动型股票基金收益排行榜中,前10名中华夏基金占3席。该公司旗下2007年净值增长率超过150%的基金就有4只。     

关于商业银行设立基金管理公司的对话——访中国农业银行、中国银行基金托管部总经理张军洲、唐棣华

一段时间以来，商业银行设立基金管理公司的问题受到社会各方的关注，也存在不同认识，为此，本刊记者采访了中国农业银行基金托管部总经理张军洲和中国银行基金托管部总经理唐棣华。     

独立与制衡:证券投资基金托管人法律地位的重构

证券投资基金以集合投资方式进行专业理财并分散投资人的风险,日益成为大众投资的主渠道。依据《证券投资基金法》和《信托法》的相关规定,我国证券投资基金属于契约型信托基金,由基金份额持有人、基金管理人、基金托管人三方当事人通过信托契约构建。"托管"是我国证券投资基金立法的创新,既包括国外"保管",又通过"受托",涵盖更为广泛的外延。《证券投资基金法》第三章专门规定基金托管人,其中第25条明确规定,"基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的商业银行担任",2004年证监会、银监会联合颁布《证券投资基金托管资格管理办法》。     

论基本养老保险基金投资国债的流程重塑

本文分析了当前基本养老保险基金投资国债面临的问题。本文认为,根据我国国债市场现状和我国基本养老基金的运行特点,应取消地方社保部门的养老基金管理权,归并养老基金投资账户,由中央政府养老基金管理机构统一招标确定基金托管银行和投资机构,地方社保部门再根据资金需求申购或赎回养老基金。     

我国商业银行拓展基金业务战略研究

近年来,开放式基金迅速成长,成为基金市场一道亮丽的风景线。基金业的发展,为商业银行拓展新型的中间业务提供了巨大的商机。因此,分析我国商业银行基金业务的现状及前景,并进一步研究商业银行发展基金业务的主要策略,就成为一项极具实践性的重要课题。商业银行基金业务现状及发展前景1998年,经中国证监会和中国人民银行核准,工行、农行、中行、建行和交行等五家银行成为国内首批从事基金托管业务的商业银行。2002年底,光大银行和招商银行也取得了基金托管资格。目前,国内10多家银行都在开展开放式基金代销业务。经过五年的发展,现阶段商业…     

新政出台

■证监会出台《非银行金融机构开展证券投资基金托管业务暂行规定》近日,中国证监会发布《非银行金融机构开展证券投资基金托管业务暂行规定》,自2013年6月1日起施行。《暂行规定》共十九条,规定了非银行金融机构开展基金托管业务的准入条件、申请材料要求以及审核程序与方式等。针对非银行金融机构的经营现状与业务特点,《暂行规定》从保护基金持有人角度出发,