信用管理理论及其最新发展

广义上，信用管理理论包括社会信用体系、征信机制和信用风险识别与度量等方面。其中，信用管理的前提是社会信用体系，信用管理的基础是征信机制，信用管理的关键环节在于对信用风险的测度。狭义上，信用管理是对于消费者个人的信用和企业的资信状况进行管理，包括利用各种方法和手段进行征信和信用评级、对企业和消费者个人进行信用管理、信用控制和信用风险测算与规避等等。     

中国银行业构建现代信用风险管理模式的思考

针对信用风险的复杂特征,按照比较完善的市场风险管理模型方法可以构建现代信用风险管理模型。同时,在信息系统和内部风险评级逐步完善、信用衍生工具广泛使用的前提下,可以引入现代资产组合管理理论的思想、方法与技术,实施信用风险管理的资产组合管理方法,进而实现现代信用风险管理。重点研究现代信用风险管理的一般模式,并在此模式下,探讨中国实际背景下银行业的战略选择问题,指出完善信息管理信息系统和内部评级体系以及进一步研究信用衍生工具等金融创新的具体思路。     

中国银行业构建现代信用风险管理模式的思考

针对信用风险的复杂特征,按照比较完善的市场风险管理模型方法可以构建现代信用风险管理模型。同时,在信息系统和内部风险评级逐步完善、信用衍生工具广泛使用的前提下,可以引入现代资产组合管理理论的思想、方法与技术,实施信用风险管理的资产组合管理方法,进而实现现代信用风险管理。重点研究现代信用风险管理的一般模式,并在此模式下,探讨中国实际背景下银行业的战略选择问题,指出完善信息管理信息系统和内部评级体系以及进一步研究信用衍生工具等金融创新的具体思路。     

抵押资产组合对信用利差期限结构的影响分析

在国际金融环境变化不断加剧、全球化进程不断深入的背景下,如何管理好信用风险是各国家所面临的重要问题.本文利用Merton结构式模型思想,考察了抵押资产组合对信用风险的分散与缓释作用,含有抵押资产组合的零息债券定价、信用违约和信用利差结构问题.研究结果表明,抵押资产与标的资产之间的相关性及波动率都影响违约概率和信用利差期限结构;有抵押时违约概率要小于无抵押时的违约概率;存在抵押资产组合时,零息债券的信用利差要小于无风险时的信用利差,抵押资产组合下的信用利差大于单一抵押资产下的信用利差;并且含有抵押资产组合的信用利差期限结构形状为L型曲线.     

从压力事件看信用缓释工具在商业银行信用风险管理中的应用

加强信用风险的度量和管理是商业银行风险管理的核心内容,是一个重要的理论课题,对金融业的稳定也意义重大。传统的信用风险管理方法局限性较大,而信用缓释工具有把信用风险从基础资产和市场风险中分离出来、并提供转移机制的独特优势,理应成为商业银行首选。文章首先分析了国际信用违约互换在违约事件中的表现,分析了信用缓释工具在我国的发展现状,提出了利用信用风险缓释工具有效管理信用风险的合理化建议。     

论企业财务信用管理

企业财务信用管理是现代企业最重要的管理内容之一,它的健全程度直接关系到企业的生存与发展。目前,我国企业在财务信用的建立和管理方面存在一些问题,原因在于,宏观上我国还没有形成一个完整的国家信用管理体系,微观上企业内部没有建立起完善的信用风险管理体制,不能有效管理信用风险。因此,我们应强化企业财务信用管理,建立国家信用管理体系,建全企业信用管理部门和信用管理制度。     

科技信用风险管理研究框架

科技信用风险管理运用风险管理的理论和方法来管理科技信用,是综合了信用管理、科技管理、风险管理等的一门交叉学科。科技信用风险管理对于规范科技工作者的科研行为、维护良好的科研秩序具有重要意义。科技信用风险管理是一个包含基础理论、专门知识、研究方法和应用技术的理论和实践体系,基于这一体系,建立了一个关于管理过程的研究框架。     

信用文化:信用风险管理的基础

信用风险管理是一项系统工程 ,包括了信用文化、组织架构和技术工具。文章论述了信用文化的内涵 ,信用文化与其它方面的关系 ,以及建立信用文化的途径 ,发挥信用文化的作用。阐述了信用文化是信用风险管理的基础和核心。     

马克思信用理论对我国社会信用体系建设的启示

信用理论是马克思经济理论的重要组成部分。马克思信用理论从经济利益关系出发,动态地分析了资本主义信用形式的发展演进,并对资本主义信用制度进行了历史定位。马克思信用理论,从经济利益原则、政府公信力、降低信用风险和生产力状况等多方面对当前我国社会信用体系建设具有重要指导意义。     

信用风险、出口信用保险和出口贸易关系的研究

文章基于厂商理论对信用风险、出口信用保险与最优出口量之间的关系进行理论分析,论证了信用风险对出口贸易的负面效应,以及政府支持的出口信用保险对外贸出口的推动效应;并通过对中国的出口规模和进口国国家信用之间的关系进行实证检验,验证了信用风险的负面贸易效应,阐明了对于信用评级下调的发达市场以及绝对信用评级较低、人均收入较低的新兴市场,中国不仅需要而且必须加强发挥出口信用保险的功能。     

基于亚超度量空间的信用风险关联结构分析

将亚超度量空间的分析范式引入信贷组合管理,用以确定行业信用风险的关联结构。在构建行业信用风险指数的基础上,运用最小生成树确定唯一的行业信用风险指数分层结构,并利用系统聚类方法将样本行业分为强周期行业、防御型行业、成长型行业和弱周期行业。基于亚超度量空间,可将信贷资产组合分为同质资产组合和异质资产组合,从而实现信贷组合管理的降维处理,并提高商业银行等金融机构的信用风险管理效率。     

信用衍生品的价值分析及其市场功效研究

信用衍生产品被称为90年代最重要的金融创新工具在最近几年飞速发展，它在保留资产的情况下，将信用风险从市场风险中分离出来，使得最后一种重要的不可交易的风险-信用风险变得可以交易和管理，从根本上改变了信用风险管理的传统特征，本文介绍了信用衍生品的结构，分析了信用衍生品的价值，并就信用衍生品的市场功效进行论述，最后提出我国发展信用衍生品的建议。     

商业银行信用风险管理及其在中国的应用研究

信用风险是银行业面对的主要风险之一,如何有效地度量和管理信用风险是银行风险管理者尤为关注的问题。介绍了传统的信用风险度量方法和现代信用风险度量模型,在此基础上提出基于新巴塞尔协议的商业银行信用风险管理和基于信用衍生产品的商业银行信用风险管理方法,以期对我国商业银行信用风险管理有所启示。     

基于博弈理论的企业商业信用风险研究

信用风险已成为企业经营管理中重要的一部分,直接影响企业持续经营的能力。如何防范信用风险的发生已成为企业极为迫切的需求。从交易的角度对信用风险的产生进行表述,然后进一步采用博弈论模型对其原因进行剖析,从而得出信息不对称和失信惩罚机制不完善是信用风险产生的主要原因,并针对其原因提出对策。通过研究,以期对企业在信用风险的管理和防范上起到一定的指导作用。     

信用衍生品的信用风险转移对金融稳定性的影响

银行信用风险转移激励与监管当局提高金融稳定性的目标是一致的,监管当局应该通过鼓励金融机构之间的总信用风险转移,使得信用风险转移的收益最大化;研究还发现,随着跨部门之间信用风险转移的出现,为了使得个体激励与提高信用风险管理中金融机构稳定性的社会目标相一致,应该鼓励部门之间的差异化监管。     

商业银行信贷风险控制要素研究

从银行信贷项目全面风险管理概念的内涵出发,构建了银行信贷项目风险控制要素的概念模型,并对银行信贷项目风险控制要素对银行信贷项目风险的影响进行了实证分析。得出如下结论：环境因素并不是银行信贷项目风险产生的主要原因,银行内部控制制度对信贷项目风险有显著影响。据此提出如下建议：中国银行业在金融风暴中应通过完善内部控制制度来加强传统信贷业务的风险管理,以保证银行业的长治久安。     

“信息制导”决定信贷风险

在中国银行业全面开放之际．针对信贷风险大案频发，巨额不良资产难以消除的现状．从现代经济社会发展趋势出发，本文运用信息经济学理论对银行授信审批全过程展开深入的研究分析，发现国内商业银行在授信审批过程中存在信息制导的恶性发挥，从信息源到信息传递再到信息处理都存在虚假、错误信息，并产生叠加、加剧叠加和错误放大，出现了“集体失信”，引发信贷风险产生。从银行实务操作可行性出发，提出了较为系统的解决方法和措施。为在当今经济发展世界一体化、金融全球化的新形势下，商业银行如何控制和防止信贷风险提出了新的信贷理论和实际操作办法。     

商业银行信贷风险分析及对策研究

商业银行作为经营货币的金融中介组织,自有资本占比低这一特点决定了其本身具有较强的内在风险特性,而银行贷款质量的优劣,信贷资产所面临风险的大小,对银行的经营成果乃至生存发展有着至关重要的影响。目前中国商业银行信贷风险管理中存在着一定的问题和缺陷,这使得中国的商业银行在参与国际金融市场的竞争中处于不利的地位。     

商业银行信用风险评估指标体系的构建研究

商业银行信用风险评估是商业银行信用风险管理工作的依据和基础,其前提是要为信用风险评估建立科学合理的评估指标体系。商业银行信用风险评估指标体系的建立一方面需要基于对影响信用风险各因素的正确分析,另一方面需要遵循指标选取的一般性原则。商业银行信用风险评估指标体系作为商业银行信用风险评估模型的重要组成部分,对指标体系的充分合理应用和不断完善将逐步提升中国商业银行信用风险防范的能力。