我国城商行经营效率研究 ——基于三阶段DEA和Malmquist指数的分析

本文以64家城市商业银行为研究对象,基于三阶段DEA和Malmquist指数模型从静态和动态两个角度先后对2011～2017年我国城商行的综合技术效率、全要素生产率及两者的分解效率进行了测度并进行了区域对比分析,同时分析了经济、金融发展和政府干预等环境因素对城商行效率的影响。结果表明:经营效率与效率增速具有区域差异;外部环境对效率有显著影响;规模效率总体水平低、分化现象严重;纯技术效率总体水平高但有退步趋势;规模效率偏低是综合技术效率不高的主要原因。因此,城商行要注重外部环境因素影响,优化成本控制、改善股权结构,注重规模扩张的质量并减弱对规模扩张路径的依赖。     

基于DEA-BCC模型的城商行技术效率实证分析（2008-2012）

运用投入导向型的DEA-BCC 模型,对东部沿海10省市36家样本城商行2008-2012年的技术效率进行实证研究。研究表明,近五年来样本城商行总体技术效率保持平稳,并呈较为平坦的“V型”变化趋势,样本城商行的技术效率并没有在规模持续扩张的背景下得到持续有效提升。进一步对技术效率的分解项目进行分析发现,纯技术效率是制约样本城商行总体技术效率提升的主导因素,表明,样本城商行的内部管理能力亟待提升。此外,无论是总技术效率、纯技术效率还是规模效率,都与样本城商行的规模具有显著的相关性,总体而言,大型城商行的技术效率及纯技术效率要优于中小型城商行,但是,中型城商行在规模效率方面略胜一筹,样本城商行存在较为明显的“倒V型”成本曲线。     

城市商业银行经营绩效的地区间比较研究——基于DEA与Logit模型的分析

面对更加复杂的金融市场环境,城商行在整体表现较好的情况下,自身群体的差异化特征正逐渐显现,为了更加清晰地分析我国城商行的区域差异,借助DEA模型与Logit回归方法,对2014年38家城商行的总体经营效率进行测评,并以效率测评的结果作为因变量,考察区域经济增速等因素对城商行效率的影响。结论认为:中西部地区城商行的经营绩效正逐步超过东部地区城商行,区域经济增速、区域金融活跃程度、城商行所在区域位置对城商行经营效率有相关影响。     

广西城市商业银行规模经济问题研究

银行业的规模经济反映了银行经营规模与其运营成本、经营收益的变动关系.近几年来,广西3家城市商业银行取得的长足进步有目共睹,但是出现了规模报酬递减的趋势.本文在规模经济理论的基础上,采用DEA(数据包络分析法)对广西3家城商行的规模经济状况进行测评,分析影响广西城商行规模经济的成因,提出城商行实现规模经济的政策建议.     

上市对商业银行绩效的影响——基于经济增加值法的分析

上市是商业银行补充资本和提升治理水平的重要方式。本文运用经济增加值法评价商业银行绩效的基础上,运用随机效应模型分析上市对商业银行绩效的影响。研究发现:上市能够显著改善商业银行的绩效。这主要是因为通过上市,商业银行能够提高资本充足率、提升公司治理水平,为商业银行的规模扩张和成本控制产生积极影响,进而改善商业银行的经营绩效。     

地方金融发展能够影响FDI的区位选择吗?——一个基于城市商业银行设立的准自然实验

本文以城市商业银行的设立为自然实验,结合1990-2015年中国295个地级市数据以及成立的184家城市商业银行,运用双重差分方法系统考察了地方金融机构对FDI区位选择的影响。研究表明,城市商业银行的成立显著促进了城市FDI的流入;经过一系列稳健性检验和进行倾向得分匹配(PSM)估计之后,这一结论依然成立。结合企业数据证实城商行的设立提升了企业从银行获得贷款的可能性,能够通过缓解企业融资约束而影响FDI的区位分布。对城商行兼并和异地扩张行为的进一步分析表明:城商行经营规模的扩张,无论是对属地还是异地城市FDI的促进作用均不明显,而城商行资金规模的扩张对FDI有明显促进作用。这些发现将为我国完善金融体系和升级银行业结构、吸引FDI促进区域经济协调发展提供理论和经验支持。     

逆势扩张的城商行:规模增长还是效率提升?——来自上市城商行的DEA-Malmquist检验

选择我国12家具有代表性的上市城商行为样本,利用2008—2015年间披露的年报经营数据,借助DEA-Malmquist模型方法测算了其全要素生产率指数及分解指数变化,并分析了技术进步指数和技术效率指数等的变化情况及含义。计量结果显示,其间样本城商行的全要素生产率变化指数整体呈现微弱增长,技术进步指数增长相对较为显著,技术效率指数、纯技术效率指数及规模效率指数增长不明显,显示出城商行在过去的发展中实现了较好的金融产品和技术的模仿与创新,而相应的制度规范和管理效率还有待提升。     

城市商业银行财务业绩、经营分析与启示——基于2010-2017年度报告的解析

近年来城商行整体增长迅速、实力增强,成为银行体系的重要组成部分。但随着 宏观经济步入新常态、监管政策逐步收紧,城商行面临着巨大的压力和挑战。文章基于国内61 家主要城商行2010-2017年的财务数据及发展情况,分析城商行近年来经营业绩现状与趋势, 指出城商行利润增速持续放缓,并对影响城商行利润增速的贡献因子进行分解发现：规模扩张 一直是拉动净利润增长的最主要因素,但对净利润增长的拉动作用逐步在减弱;而受负债高成 本化及资产收益率下行带动息差收窄,息差因素逐步成为下拉城商行净利润增长的最主要因 素;此外,城商行资产质量下行,拨备计提在2014-2016年成为侵蚀城商行利润的一大因素, 拨备计提是仅次于规模的第二大影响因素。在此基础上,文章总结近年城商行经营发展的主要 特点与启示。     

基于DEA-Malmquist模型的城市商业银行效率分析

近五年来样本城市商业银行(以下简称城商行)总体全要素生产率保持下降,仅2010年出现小幅上升,样本城商行的全要素生产率并没有在规模持续扩张的背景下得到有效提升。进一步对全要素生产率的构成因子进行分析发现,样本城商行的技术效率与技术进步总体呈现负增长态势,特别是技术进步负增长明显,成为制约样本城商行全要素生产率提升的重要因素。总体来看,在经历前期历史包袱化解、股份制改造等体制变革后,样本城商行缺乏技术效率提升及技术进步的发展后劲,全要素生产率有所下降。     

十二五时期城商行发展模式转型路径研究

“十一五”时期,伴随我国经济高速增长,城商行发展步入了跨越式轨道,实现了规模、质量和效率的同步增长,与此同时也暴露了其发展模式面临的弊端。本文客观分析“十一五”时期我国城商行发展取得的成绩,在此基础上剖析了面临发展模式粗放的主要问题,并结合“十二五”期间我国加快经济发展方式转变和经济结构调整将带来的经济经营环境变化,提出了未来城商行发展模式转型的路径。     

2007年-2009年中小银行跨区域经营效率与影响因素分析

自2006年银监会明确支持城商行开设异地分支机构以来,跨区域经营成为中小银行的主流;但近期相继发生的金融案例反映出急速扩展的弊端,这也引发了跨区域经营是否有利的思考。本文以数据包络分析方法评价了25家中小银行2007-2009年的效率,结果发现样本银行的效率下降且规模报酬递减;在此基础上运用面板Tobit模型,对影响中小银行跨区域经营的因素作了分析。实证表明,盈利能力、管理水平与效率呈显著正相关,而异地分支机构数、资产规模则与经营效率呈负相关,这一结果也表明并不是所有的中小银行都适合跨区域发展。     

城市商业银行跨区域经营分析

经营区域受限是制约中心城市的优秀城商行发展的重要障碍。城商行可通过跨县、跨市、跨省、跨全国的路径来实现跨区域经营,其方法主要有合并重组、收购兼并、自我扩张等形式。     

城市商业银行跨区域经营分析

经营区域受限是制约中心城市的优秀城商行发展的重要障碍。城商行可通过跨县、跨市、跨省、跨全国的路径来实现跨区域经营,其方法主要有合并重组、收购兼并、自我扩张等形式。     

利率市场化背景下的城商行经营解析北大核心SSCI

不断深入推进的利率市场化给城商行的传统资产负债业务带来明显的冲击。本文通过构建多维度指标体系,从资产负债规模与结构、盈利效率与结构、风险水平与控制三个维度对50家城商行2009年-2015年的财务数据进行统计分析,研究发现,伴随利率市场化的加快,城商行积极求变,通过主动负债管理、拥抱"大资管"、多元化经营等战略举措优化资产负债结构,构建更具可持续性的资产负债经营模式,实现了收入结构多元化。然而,受实体经济增速放缓、银行业竞争加剧等多重因素的影响,城商行利润增速持续放缓,资产质量不断承压。城商行需要全面实施精细化管理、转换经营机制和效益增长方式,提高资产盈利能力和资本积累能力,进而建立有效的资本补充长效机制,从根本上改变外延式、粗放式的增长模式,向现代银行转变。     

我国银行业市场势力与行业效率关系的实证研究

本文主要研究我国银行业市场势力及其与行业效率之间的关系,分别以我国银行业的成本效率、规模效率和技术效率为因变量,以市场势力、银行规模、资产配置能力、产权结构、创新程度和稳定性为自变量,构建了三个效率影响因素模型,对市场势力与行业成本效率、规模效率和技术效率的关系进行了分析。结果发现,在总体水平上,市场势力对成本效率、技术效率之间存在显著负的影响,对规模效率的影响不显著。     

我国银行业市场势力与行业效率关系的实证研究

本文研究了我国银行业市场势力及其与行业效率之间的关系,分别以我国银行业的成本效率、规模效率和技术效率为因变量,以市场势力、银行规模、资产配置能力、产权结构、创新程度和稳定性为自变量,构建了三个效率影响因素模型,对市场势力与行业成本效率、规模效率和技术效率的关系进行了分析。结果发现,在总体水平上,市场势力与成本效率、技术效率之间存在显著的负影响,对规模效率的影响不显著。     

持股比例、境外战略投资者与城市商业银行效率研究——基于12家城市商业银行随机前沿分析

对12家城市商业银行成本效率进行的实证研究发现:(1)城商行成本效率总体较高,但最近6年来成本效率呈下降趋势;(2)前十大股东持股比例越高,城商行成本效率越高;(3)引入外资银行作为城市商业银行的战略投资者并不能改善其成本效率。这在一定程度上证明了地方政府对城商行的效率提升具有一定的促进作用,城市商业银行是国家与地方政府博弈下的一种制度安排。     

国内商业银行战略投资城商行的目的、效果及实现路径的案例研究

在银行业竞争日益激烈、成本约束日益强化的大背景下，国内商业银行在加大业务拓展力度、实现内涵式发展的同时，将会积极寻求参股投资其他商业银行进而实现业务发展的外延式扩张。由于规模小、成长潜力大，近年来快速崛起的城商行群体成为参股投资的最佳选择。本文在对目前已有的国内商业银行战略投资城商行案例进行总结的基础上，着重分析了这些商业银行战略投资城商行的目的、效果以及实现路径，以为其他商业银行开展战略投资提供参考和借鉴。     

分支机构数量、技术进步与银行规模经济 ——基于中国A股上市商业银行的测算研究

本文在分析我国银行业发展历程与经营现状基础上,运用超越对数成本函数,对中国2012～2017年26家A股上市商业银行的规模经济系数进行测算,分析分支机构和技术进步对商业银行规模经济的影响。得出结论:银行规模经济与规模增长呈倒U型关系,处于中等规模的股份制银行和城商行规模经济状态优于国有银行和农商行;呈规模经济状态的银行数量趋于减少;现阶段大部分商业银行粗放增加分支机构会降低规模经济,而技术进步会促进商业银行从"规模经营"模式向"价值经营"模式转变。据此,本文建议:商业银行强化投入产出能力,保持适度规模经营;调整分支机构布局,关注现有网点产能;高度重视技术创新,加大金融科技投入力度。     

持股比例、境外战略投资者与城市商业银行效率研究--基于12家城市商业银行随机前沿分析

对12家城市商业银行成本效率进行的实证研究发现：（1）城商行成本效率总体较高,但最近6年来成本效率呈下降趋势;（2）前十大股东持股比例越高,城商行成本效率越高;（3）引入外资银行作为城市商业银行的战略投资者并不能改善其成本效率。这在一定程度上证明了地方政府对城商行的效率提升具有一定的促进作用,城市商业银行是国家与地方政府博弈下的一种制度安排。