财务重述对会计师事务所解聘的影响研究

本文通过检验财务重述后客户解聘会计师事务所的情况以及事务所变更方向是否受到财务重述的影响,扩展了以往相关文献的研究内容。本文发现在财务重述后的一年内,事务所被解聘的频率在财务重述公司中要高于未发生财务重述的公司。此外,本文检验了财务重述对事务所变更方向的影响。尽管未发现财务重述与事务所变更方向之间存在显著关系,但发现与舞弊相关的重述公司在财务重述后将事务所变更为更具有声誉的事务所,而与差错相关的重述公司在财务重述后将事务所变更为更为顺从的事务所。本文的结论表明差错类重述公司在财务重述后解聘原事务所以试图寻求更为顺从的事务所,而舞弊类重述公司在财务重述后解聘事务所旨在恢复其受损的声誉。     

财务报表重述公司审计质量研究

以财务报表重述公司为研究对象,考察财务报表重述公司年报审计质量。结果表明:财务报表重述的幅度对非标审计意见的出具有显著的影响力;初始差错年和报表重述年,注册会计师都能在一定程度上识别上市公司的盈余管理动机,并在审计意见中有所反映;审计师任期和对财务报表重述公司出具非标审计意见之间没有显著的相关性;事务所规模和非标审计意见的相关性并不显著,结论没有支持大事务所更有可能对重述公司出具非标审计意见。     

财务重述与上市公司外部审计选择研究——来自中国A股市场的经验数据

本文以2001年至2009年的A股上市公司为样本,从市场角度研究财务重述与市场选择的关系。研究表明,业绩优秀的上市公司变更事务所和注册会计师会显著降低财务重述的概率,但业绩差的上市公司变更事务所和注册会计师会显著增加财务重述的概率;选择＂四大＂能显著降低财务重述的概率;但支付高的审计费用对财务重述的概率有显著影响,如果选择的＂非四大＂可以降低重述的概率,如果购买的是＂四大＂反会增加重述的概率。     

内部审计负责人性别特征与财务重述

内部审计作为公司治理的四大"基本主体"之一,保证财务报告质量、提高公司治理效率是其应有的职责。本文以2008~2013年中小板上市公司为样本,探究内部审计负责人性别特征与财务重述的关系,发现当内审负责人为女性时,能在5%的显著性水平上抑制企业发生财务重述。     

盈方微违规案例研究

盈方微电子股份有限公司是一家从事电子信息产业的公司,在2014年成功买壳上市。电子信息产业是高新技术产业,是公认的、有发展前景的朝阳产业,近几年,在国家政策的大力支持下,行业前景十分可观。在借壳上市后,盈方微本应发展迅猛,实力进一步增强,但问题频发。2014年度的财务报告业绩变脸;2015年度的财务报告被致同会计师事务所出具无法表示意见,同时,内部控制被出具否定意见;多次收到深交所的关注函,2015年度的财务报告进行财务重述,2016年5月,被"*ST"处理;2016年10月15日,被中国证监会立案调查;2017年,财报被出具带有强调事项的保留意见。盈方微在买壳上市后的短期内就发生了如此多的事件,有涉嫌财务造假的嫌疑。本文对此进行研究。     

我国上市公司财务重述行为的特征与趋势研究——基于2010～2016年上证A股的数据分析

本文选取2010~2016年我国上证A股的财务报表重述公司为样本,对我国上市公司财务重述行为进行了特征描述和趋势分析。结果发现:2010~2016年财务重述行为整体呈上升趋势;部分企业为降低财务重述带来的负面影响,有缩短重述报告滞后时间的倾向;金融业重述问题突出;由四大会计师事务所审计的企业不一定比非四大审计的财务报表的质量高;税费及其他利得或损失逐渐成为企业操纵利润的重要手段。     

会计信息质量检查、董事联结与财务重述

基于财务重述视角,考察会计信息质量检查制度的直接治理和间接治理效应。研究发现：会计信息质量检查显著降低被公告公司财务重述概率,也会降低与被公告公司存在内部董事联结关系(简称“内部董事联结”)公司的财务重述概率,但对与被公告公司存在外部董事联结关系(简称“外部董事联结”)公司的财务重述概率无显著影响。强化媒体报道和内部控制质量是缓解会计信息质量检查在外部董事联结中间接治理失效的有效措施;会计信息质量检查监管力度加大会进一步降低被公告公司以及内部董事联结公司财务重述概率。     

上市公司财务重述受内部审计的影响研究

最近,国内外频繁发生财务欺诈、财务舞弊等事件,人们的关注焦点也从传统的外部审计逐渐向公司内部审计转移。本文主要从内部审计的独立设置与隶属模式出发,阐述上市公司财务重述受内部审计的影响,并提出公司通过强化内部审计来控制、减少发生财务重述的具体策略。     

美国上市公司财务重述动因及经济后果研究

财务重述是上市公司修正前期财务报告以反映这些报告中的差错被更正的过程。近年来,上市公司的财务重述现象日渐频繁。本文在介绍美国财务重述报告发展趋势的基础上,对财务重述的主要动因如会计准则的复杂性,交易复杂性,人为的错误以及刻意的欺诈等,以及财务重述导致的后果,包括负面市场反应、降低公司信用等级,管理层和董事会成员的更换等进行了阐述。     

政府控制对审计质量的双重影响

本文从上市公司和会计事务所的产权性质与区域属性的角度,研究了政府控制对审计质量的影响。研究发现,国有企业和本地会计事务所审计的公司的盈余管理水平较低;而较低的盈余管理水平能够降低审计师出具非标意见的概率;同时,国有企业在控制了盈余管理水平的情况下,其得到非标意见的概率相对要低。研究结果表明,政府控制对审计质量的影响具有双重性:一方面,政府控制增强了会计事务所的"本土知识"优势和抵御公司压力的能力,进而提高了公司报表质量;另一方面,政府控制依据它对审计市场的控制降低了出具非标意见的概率,损害了审计质量。     

财务重述:国外研究述评与展望

财务重述是上市公司修正前期财务报告以反映这些报告中的差错被更正的过程。本文系统地对国外公司财务重述的原因、财务重述公司的特征以及财务重述的经济后果等方面研究进行了综述。最后,对财务重述的未来研究方向进行了展望。     

审计师变更的经济后果研究——来自中国证券市场的经验证据

本文运用2002—2008年我国上市公司数据研究了审计师变更的经济后果。以公司市场价值与其财务盈利的相关系数(简称为盈利可信度)作为审计师变更的经济后果的替代变量,通过研究我们发现:审计师变更总体上降低了上市公司的盈利可信度;变更前一年度财务报告被出具非标准审计意见或者处于财务困境的公司,发生审计师变更使其盈利可信度下降的程度更大;出于对审计服务级差需求的审计师变更,无论是升级变更还是降级变更公司的盈利可信度均显著高于同级变更的公司,而升级变更为声誉较好的国际四大会计师事务所带来的盈利可信度的提高程度最大;审计委员会的设立与否以及上市公司的盈余管理程度对于审计师变更的经济后果没有显著影响,这可能是由于我国上市公司审计委员会的独立性不强以及投资者对上市公司的盈余管理行为识别不足造成的。研究结论同时还说明审计意见分歧、上市公司财务困境以及对审计服务的级差需求是我国上市公司变更审计师的主要原因。本文的研究发现有助于包括上市公司、会计师事务所、投资者以及证券市场监管部门在内的信息使用者更好地理解和评价我国证券市场中的审计师变更现象,并为相关领域的研究提供了新的经验证据。     

财务重述与审计相关问题研究综述

财务重述是上市公司在发现并纠正前期财务报告差错时,重新表述以前公布的财务报表的行为。注册会计师审计与财务重述之间有着千丝万缕的联系,本文从审计的视角出发,对国内外财务重述与审计相关问题进行了综述,并就国内外研究文献进行了对比分析,以期为该领域的未来研究奠定基础。     

客户相对规模、非诉讼成本与审计意见决策

通过对2004年沪深两市上市公司的研究,我们发现,相对较小的客户(相对于其审计师事务所的其他客户)被出具非标准审计意见的概率较高。审计师事务所对小客户出具非标准审计意见的倾向性,可能与诉讼成本和非诉讼成本的权衡有关。给定会计准则的偏离事项,审计师对大客户出具审计意见,预期的非诉讼成本(如果出具非标准审计意见)可能高于预期的诉讼成本(如果出具标准无保留意见),因此理性的审计师倾向于出具标准无保留意见;审计师对小客户出具审计意见,预期的非诉讼成本(如果出具非标准审计意见)可能低于预期的诉讼成本(如果出具标准无保留意见),因此理性的审计师倾向于出具非标准审计意见。诉讼成本和非诉讼成本的权衡,导致相对较小的客户更容易招致审计师的不利审计意见。     

财务重述对银行贷款契约影响的实证研究

近年来,财务重述现象在国内外呈现出"蔓延"局势,上市公司进行财务重述的数量与比例逐年攀升,使得财务重述成为学术界和监管部门关注的焦点。财务重述造成的经济后果和影响绝不仅限于公司市场价值损失,财务重述还将导致大量投资者减持股票和减少交易;也可能导致代价高昂的诉讼和赔偿;还可能导致市场信息不对称性的加剧、公司盈余质量下降以及公司资本成本显著增加等。     

高管权力、董事高管责任保险与财务重述

本文在考察董事高管责任保险对财务重述产生影响的基础上,分析高管权力对这一关系的调节效应。研究显示,那些已经购买D&O保险的公司随后发生财务重述的概率更高,而高管权力的增大则推升了D&O保险诱发的财务重述的概率。这一结果表明,我国上市公司引进D&O保险有着较为强烈的机会主义动机,而高管权力的增大对于上市公司机会主义行为的实施起到了推波助澜的作用。     

基于融资需求的财务重述研究——来自中国资本市场2009—2010年的证据

本文以2009—2010年间曾经发生财务重述的A股上市公司及其配对样本为研究对象,采用逻辑回归法研究企业融资需求与财务重述的关系。研究发现,上市公司某年度资金需求越大,下一年度发生财务重述的可能性越大;企业外部融资需求越大,发生财务重述的可能性越大;有再融资意向的企业比没有再融资意向的企业发生财务重述的可能性要大。上述研究结果和欧美国家的情况类似,表明我国上市公司存在基于融资需求的财务报表粉饰行为。     

盈余重述的市场反应及其影响因素研究——基于我国2004-2010年数据的经验分析

本文以2004-2010年盈余重述为样本,检验了我国盈余重述的市场反应及其影响因素。根据重述披露的时点选择特征,首次提出聚合重述和分离重述概念。研究发现,年报的利好消息或非利好消息对盈余重述负面影响的"抵减效应"或"加剧效应"都十分显著;剔除年报影响的分离重述的市场反应显著为-3%。研究还发现,相对于被动重述,主动重述被认为是"主动说真话"的表现,具有"坦白从宽"的效果;重述追溯调整的幅度、公司盈利能力、财务风险和债务水平,都会显著影响重述公告时的市场反应程度。     

财务重述、管理层权力与股价崩盘风险：来自中国证券市场的经验证据

股市震荡引发投资者和监管层对股价崩盘风险的关注。从财务重述背后所反映的财务信息质量低下和公司治理失效出发,探讨其对股价崩盘风险的影响,结合管理层权力这一影响组织行为和产出能力的代理人特征,探讨其对财务重述与股价崩盘风险之间关系的影响。研究结果表明：相比未发生财务重述的公司,发生了财务重述的公司的股价崩盘风险明显更高;进一步纳入代理人特征———管理层权力后,发现代理人的这一特征对上述关系有明显的促进作用。     

上市公司财务敏感区间与项目的审计意见

本文基于我国A股上市公司数据检验了财务敏感区间、项目与审计意见的关系,发现微利区间、重亏区间同非标准审计意见显著正相关,而配股达线区间、应计项目、线下项目同非标准审计意见的关系不显著。此外发现应收账款占总资产比重、资产负债率、以前年度审计意见和事务所变更等因素对非标准审计意见具有重大影响,主营业务收入比重和上市公司规模则对非标准审计意见没有显著影响,现金比率、上市年限、事务所排名等变量影响不具有时间上的一致性和连续性。