中美证券规制体制的比较研究

本文试图从证券规制的角度出发,先论述金融规制的一般理论,指出金融规制的重要性。接着,本文反思了我国证券规制体制存在的问题,另外,中国的证券市场还是一个不成熟的市场,如何对其进行有效的规制无时不在考验着证券规制者的智慧。在系统分析和比较的基础上,本文提出了如何完善我国证券规制体制的构想,主要包括完善规制体系,充分发挥行业自律监管、健全完善相关法律制度,建立良性的立法、司法环境,建立完善的信息公开披露制度。     

美国开放式保护主义及我国银行业安全的法律规制

美国银行业安全的法律规制经历了近百年的演进,形成了以紧跟金融创新发展步伐的渐进性,维护国家金融主权的保护性,寻求体制内各种法律制度互补的平衡性为特征的开放式保护主义法律规制体系.借鉴美国经验,我国在金融开放,实现金融现代化的进程中,也应以公益性、安全性、程序性等诉求为依据,以法律法规的定向约束为手段,以国家利益至上为宗旨,以对国外竞争者设置制度化的市场障碍和金融市场参与者稳健经营为目的,对我国银行业安全法律规制进行完善,以维护国家金融安全.     

我国金融规制中存在的问题及改进思路——基于开放的金融生态视角

随着我国金融业市场化进程的加快.需要逐步淡化行政性规制并建立适应市场化要求的规制体系,本文运用生态系统演进、生态平衡、开放生态系统中物质、能量、信息流动的相关理论,以法制化程度为标准把我国金融规制的演进划分成了三个阶段,从开放的生态系统视角探讨了我国金融规制存在的问题,并进而提出了改进我国金融规制的建议.     

论滥用高频交易的刑法规制——以伊世顿公司操纵期货市场案为例

随着伊世顿公司被起诉滥用高频交易操纵期货市场,滥用高频交易正式进入刑法领域的本文规制范围.由于滥用高频交易的特殊性,对于如何规制此类新型操纵证券、期货市场行为存在较大的分歧.结合伊世顿案的具体案情、滥用高频交易具体特征以及操纵证券、期货市场罪的实质,探讨滥用高频交易的刑法规制,滥用高频交易能够纳入《刑法》第182条操纵证券、期货市场罪兜底条款的规制范围内,建议及时完善相应的司法解释明确滥用高频交易的规制范围.     

我国互联网金融监管的法律规制研究

近几年,我国的互联网金融业务量呈井喷式发展,多种形式的互联网金融业务竞相发展,但在现有金融监管体制下,立法和监管滞后,监管真空或监管重叠并存,使得我国互联网金融风险不断积聚,改善和加强对其的监管已是当务之急。本文对我国互联网金融发展和监管中存在的问题进行了梳理,在借鉴欧美发达国家互联网金融立法和监管成功经验的基础上,提出了加强我国互联网金融法律规制的有效建议,完善互联网金融相关法律制度规定,健全监管体制,加强互联网金融消费权益保护,切实防范洗钱风险等,以支持互联网金融健康有序发展。     

对中国民间融资法律规制理念的思考

基于理念对民间融资法律制度设计与实践的指导意义,本文以金融安全、金融效率、金融自由、社会公平为衡量基准,思考我国现有民间融资法律规制的理念,提出我国民间融资法律规制理念应当以赋予融资自由为先导、以权利公平配置为根本、以提升金融效率为核心、以维护金融安全为后盾,从而有效指导民间融资法律规制的制度创新与实践。     

借鉴西方金融规制理论与实践促进我国金融规制改革与完善

金融规制是政府金融管理机构依据有关法律、法规,对金融业所采取的一系列控制与监督行为。本文通过探讨金融规制的理论依据和西方发达国家金融规制政策的演变,提出我国要借鉴的实践,并结合我国经济体制转轨的特征,综述进一步改革和完善我国金融规制的建议。     

论民间融资法律规制理念的反思与重构

基于理念对民间融资法律制度设计与实践的指导意义,本文以金融安全、金融效率、金融自由、社会公平为衡量基准,反思我国现有民间融资法律规制的理念,最终提出我国民间融资法律规制理念应当以赋予融资自由为先导、以权利公平配置为根本、以提升金融效率为核心、以维护金融安全为后盾,从而有效指导民间融资法律规制的制度创新与实践。     

完善我国金融衍生产品法律规制的新思考

金融衍生产品创新会反映出一个国家的金融发展水平.2008年美国次债危机过后,各国的金融衍生产品创新仍在继续.本文结合国情对我国历史的法律规制经验教训进行总结分析,在此基础上对如何加强金融新生产品的法律规制提出建议.     

我国金融消费者权益保护的法律规制思考

本文介绍了有关国家和国际组织金融消费者保护方面的成功经验,认为我国应在借鉴相关经验基础上,有针对性地加强法律规制,建立有效的金融消费者保护法律体系,完善保护机制,切实提高我国金融消费者保护水平。     

中国证券市场结构与规制制度分析

本文通过对影响证券市场结构的市场集中度、业务差别化和市场进入退出壁垒等三个因素的考察，发现我国证券市场既具有较强竞争性的垄断竞争市场特征，又具有完全垄断市场特征的相悖现象，通过分析，得出证券规制是造成这一现象的根本原因，并据此提出了为完善市场结构进行规制制度改革的具体措施。     

中国民间融资法律规制理念的反思与改进

基于理念对民间融资法律制度设计与实践的指导意义,本文以金融安全、金融效率、金融自由、社会公平为衡量基准,反思我国现有民间融资法律规制的理念,最终提出我国民间融资法律规制理念应当以赋予融资自由为先导、以权利公平配置为根本、以提升金融效率为核心、以维护金融安全为后盾,从而有效指导民间融资法律规制的制度创新与实践。     

金融业关联交易规制的国际比较及其启示

本文考察了国外金融立法和金融监管当局对金融业关联交易的规制措施．指出我国应完善金融业关联交易立法，构建我国全方位、全流程的金融业非正当关联交易法律规制体系，完善不同监管机构之间的信息共享和沟通协调机制并加大对非正当金融关联交易的处罚力度。     

权变抑或逐利:环境规制视角下实体企业金融化的制度逻辑

立足环境规制日趋严苛和实体企业"脱实向虚"的现实背景,本文基于沪深A股重污染行业上市公司经验数据,尝试由环境规制入手阐释实体企业金融化的制度逻辑.研究发现:环境规制对企业金融化具有强化效应;与低区域环境规制压力企业和弱污染企业相比,环境规制对企业金融化的强化效应在高区域环境规制压力企业和强污染企业中表现得更为明显.进一步研究发现,环境规制通过强化实体企业金融化,最终对企业主业发展产生负面影响.与已有文献相比,本文拓展了环境规制经济后果相关研究,从环境规制角度对企业金融化的制度动因进行扩展性探讨,对环境规制政策的调整优化以及企业金融化问题的治理具有较强的现实意义.     

论我国金融广告法律规制的完善

违法金融广告会侵害金融消费者的利益,扰乱公平竞争的金融交易秩序,而我国现有《广告法》、《反不正当竞争法》和其他金融基本法律和监管规则并未对金融广告进行专门规定。为完善对金融广告的规制,应对金融广告专门立法、强化监管机关的分工与合作、确立金融广告的预审查制度、声誉约束制度与虚假广告的公告制度。     

论我国证券投资基金关联交易的法律规制

我国基金的关联交易问题比较严重,暴露了我国现行法律规制的制度缺陷.本文在研究其他国家相关制度的基础上,分别从法律规制模式和具体的法律规制制度两个层面上探讨了我国基金关联交易的法律规制问题,并提出了自己的一些观点和建议.     

国外证券业规制研究：综述与启示

证券业作为金融行业的重要组成部分,在整个国民经济中占有重要地位。任何一个存在证券市场的国家无一例外地存在明显的政府规制,各国均从各自的实际情况出发,对证券产业的进入、价格、退出等方面采取了一定的规制措施,以确保金融和经济体系的稳定。本文从国外的研究成果中得到启示,希望以此对我国的证券业规制实践活动起一定的指导作用。     

政府规制下的金融成长分析

金融成长包含了金融增长和金融发展两个方面,金融增长较多地描述了金融量的扩张,而金融发展则突出了金融质的提高。金融成长的过程按照规制结构可以划分为金融抑制、金融约束和金融深化三个阶段。对于我国金融改革而言,提高金融成长水平的出路在于增加金融成长中金融发展的份额,即提高金融质的成长度,关键在于推动金融创新,金融创新本身归根到底就是以寻找合理的规制制度结构和规制幅度为目标的金融制度改革。     

第三方支付产业规制研究

第三方支付产业类似于基础设施产业,却又不同于一般的产业规制。因为从整个产业链看,对该行业的规制必须考虑零售支付系统的安全和效率,涉及到金融规制问题。本文在对我国目前第三方支付产业规制现状进行分析的基础上,明确第三方支付产业的规制目标与内容,建立一个包含金融规制与一般产业规制两个既独立又统一的独特的产业规制框架,并提出具体规制建议。     

美国证券信息动态披露制度及其对我国的启示

证券信息动态披露制度的建立,有其重要的现实意义。由于证券信息动态披露制度具有强制性、单向性和程式性等法律特征,因此借鉴美国证券信息披露制度,建立我国证券信息动态披露制度既要完善企业法人治理结构、健全证券信息动态披露的有关法规制度和完善证券信息动态披露的监管体制,还应该借助网路技术建立上市公司动态信息披露系统,只有这样,才能推进我国多层次资本市场体系的最终建立。