应慎重对待再次评估业务

在评估实践中,有些资产需要再次进行资产评估,比如企业用于抵押贷款的资产,其初次抵押时需要进行资产评估以确定抵押物的抵押值,在抵押到期后贷款方如与放贷机构谈妥继续以该宗资产抵押同一笔贷款时,又需要对该宗资产的价值进行评估,相对于初次评估而言,可以称之为对该宗资产的再评估.     

县域法人金融机构个人住房抵押贷款的风险与防范

一、个人住房抵押贷款存在的风险 （一）抵押物价值高估风险。由于县域法人金融机构缺乏抵押物评估的专业人才,贷款抵押物价值评估普遍依赖于资产评估中介机构,因此,极易导致抵押物价值被高估。     

基于银行贷款安全目的的抵押资产评估理论与方法创新

不良贷款是我国金融风险的主要表现，其成因涉及多个方面。调研结果显示，抵押资产的变现清偿比率不高，抵押评估质量低下，抵押的风险缓释作用远没有得到发挥。本文借鉴国内外理论与实务经验，在明确维护银行贷款安全的前提下，提出抵押资产评估理论体系应以“抵押贷款价值”为核心概念，由“基础理论、概念框架、应用理论、调控理论”四个层次构成，其评估方法应以“折现现金流法”为核心。以“期权定价法”为补充。研究结果对构建中国特色的抵押资产评估理论体系，规范评估执业行为，促进银行正确进行信贷决策，防范金融风险具有重要意义和作用。     

银行业抵押贷款的法律风险及防范

尽管当前各家银行在办理抵押贷款时能严把抵押担保人资格的审查、抵押资产评估、抵押物登记等重要关口，但抵押贷款的风险仍不容乐观，突出表现在法律风险上。     

房地产抵押信贷风险防范

建设银行在信贷资产经营中，为防止和化解贷款的风险，以房地产作为抵押发放代款或以房地产作为抵押办理的银行承总汇票等，其比重愈来愈大，据统计，房地产抵押在低债资产中所占份额达90％左右。房地产抵押贷款一旦发生风险，可以处置的房地产以保全银行信贷资产。然而在实际运作过程中，由于操作方法不当、管理不善或抵押值不足，也会使房地产抵押贷款产生风险。倘若选择的房地产抵押物不合理，变现能力差，会造成损失；倘若在签订房地产抵押合同时，不符合法律程序和手续，就会造成处置抵押物权利的丧失；倘若在发放抵押贷款时，房地产抵押期间动态跟踪管理不到位，出现疏漏，易造成抵债物的流失，形成信贷资产保全的悬空，一言蔽之，房地产抵押贷款也会形成不良资产，也存在风险，为了做好房地产低押贷款的信贷资产保全，首要的责任就是要重视房地产抵押贷款第一还款来源的评估，即贷款主体资格、资信、贷款项目投资效益对及还款能力可靠性的正确评定和估价。     

刍议设备价值评估

机器设备作为企业固定资产的一个重要部分,在生产经营中发挥着重要的作用.机器设备在企业改制、销售与投资、抵押贷款、终止和清算等经济行为发生时都需要对其进行评估,确定其价值.为了准确地估价,资产评估方法的选择以及评估时需要注意的一些问题就显得十分重要.     

抵押物评估宜选用在用价值类型

近年来．贷款抵押作为抵御贷款风险的重要手段被广泛使用。相应地，抵押物评估也日益成为资产评估的一项重要业务内容，但是，对抵押物评估的研究目前还没有形成基本的评估理论体系，实务操作也没有统一的操作规范。在具体操作中．资产评估师往往各行其是．评估结论五花八门。这种状况严重影响了资产评估的质量，加大了评估执业的风险，也给银行决策带来了不利影响。因此，亟需对抵押物评估进行全面，深入的研究．以建立一套系统的、科学的评估理论，为评估工作和贷款决策提供一套具有可操作性的统一的行业标准。     

做好森林资源资产评估的三条办法

森林资源资产价值评估一直是中国内地推广林权抵押贷款工作的一大障碍。近年来,云南省丽江市华坪县林业部门立足本地实际,摸索出了一套行之有效的森林资源资产评估办法。这套办法运用后,取得良好效果。证明它具有一定的科学性,体现了森林资源资产评估的谨慎性原则,又有利于银行机构防范信贷风险,在推进林权抵押贷款工作方面发挥了积极作用。这套办法具体有三条：     

基于银行贷款安全目的的抵押资产评估理论与方法创新

不良贷款是我国金融风险的主要表现,其成因涉及多个方面.调研结果显示,抵押资产的变现清偿比率不高,抵押评估质量低下,抵押的风险缓释作用远没有得到发挥.本文借鉴国内外理论与实务经验,在明确维护银行贷款安全的前提下,提出抵押资产评估理论体系应以"抵押贷款价值"为核心概念,由"基础理论、概念框架、应用理论、调控理论"四个层次构成,其评估方法应以"折现现金流法"为核心,以"期权定价法"为补充.研究结果对构建中国特色的抵押资产评估理论体系,规范评估执业行为,促进银行正确进行信贷决策,防范金融风险具有重要意义和作用.     

关注并购贷款业务发展开拓资产评估新兴市场

中国银监会于2008年12月发布《商业银行并购贷款风险管理指引》,针对境内企业以受让现有股权、认购新增股权、收购资产、承接负债等方式实现合并或实际控制并持续经营目标企业的并购行为,允许符合条件的商业银行对其发放并购贷款,以满足日益增长的并购融资需求.相对于房地产抵押贷款等成熟贷款形式,并购贷款中的资产评估业务尚未有完善的理论和方法研究,本文拟就并购贷款中资产评估的作用和评估思路进行阐述,以期为今后开拓与并购贷款相关的资产评估新兴市场业务提供一些有益的思路.     

抵押物评估风险不容忽视

各商业银行60％贷款的性质是抵押担保方式。提供抵押,可以降低信贷风险,但抵押风险仍然存在。在贷款呆账核销的数据中发现,抵押贷款在申报核销的贷款中占有相当大的比例,且这部分贷款的大部分在发放时手续符合规定。手续合规的抵押贷款形成损失的主要原因与抵押物评估有关。     

银行业抵押贷款的法律风险及防范

尽管当前各家银行在办理抵押贷款时,能严把抵押担保人资格的审查、抵押资产评估、抵押物登记等重要关口,但抵押贷款的风险仍不容乐观,突出表面在法律风险上。     

住房抵押贷款证券化之必要

住房抵押贷款证券化是指银行等金融机构发放住房抵押贷款后,把所持有的住房抵押贷款债权转让给一家中介机构(特设交易载体SPV),该机构以其收购的抵押贷款为基础在资本市场上发行证券、实现融资的行为,这样一种资产证券化的方式在中国有发展的必要性     

抵押资产评估应注意的问题

介绍抵押资产评估的方法和主要类型，指出了抵押资产评估中应注意的问题。     

银行抵押贷款存在的问题及对策

银行发放抵押贷款和抵贷资产的处置,在有效控制风险、提高资产质量方面虽起到了一定的积极作用,但在现实操作中也存在许多值得研究和亟需解决的问题。一、存在的问题(一)贷款抵押资产评估登记涉及部门较多,手续繁琐,评估定价失真。不论是企业办理抵押贷款,还是银行处置抵贷资产,均要经过土地、房产、工商、税务、公证、法院等多个行政环节。借款人办理抵押贷款,大多以土地、房产、设备等类别的财产作抵押,因“政出多门”,且各部门在办理评估登记中的要求各异,造成借款人人力、物力等许多方面的负担。同时,在实际评估中还存在贷款抵押资产评…     

关于房地产抵押贷款的评估

目前,房地产抵押贷款评估中存在着不少问题,笔者希望就此与同行们切磋。一、接受评估委托前需要注意的问题抵押贷款评估的前提应该是银行已有同意放贷的意向。有些评估委托方在没有得到银行表示同意贷款 之前,就直接找评估机构要求进行抵押物的评估。当评估完毕,银行却不同意贷款时,就出现了不来取评估报告或要求撤消评估业务约定书这样的情况。因此,评估机构有必要在接受评估委托前提醒委托方,     

抵押评估中价值类型的选择

抵押是商业银行一种重要的信用风险缓释工具,加强抵押品的价值认定管理对商业银行风险控制具有重要作用,而价值类型是抵押资产价值评估的基础。目前关于抵押评估中应采用的价值类型有三种不同的观点,即市场价值、抵押贷款价值和清算价值。本文对上述这三种观点进行分析后,认为当前适合商业银行风险管理要求的贷前和贷中阶段的抵押评估价值类型应为市场价值。最后,本文就商业银行的抵押风险管理提出了几点建议。     

谈资产评估增值的财税处理

在评估与审计执业过程中,经常有企业的财务人员询问资产评估增值如何进行财务会计处理和税收处理。我们知道,资产评估从资产评估范围角度,分为单项资产评估和整体资产评估,单项资产评估中一般像房屋、土地等资产,评估增值者居多,像机器设备、存货、应收款项等由于一些特殊原因也可能产生评估减值。评估增值从业务性质角度区分,可分为清产核资评估增值、重组改制评估增值、合并分立评估增值、对外投资及资产（股权）转让评估增值、非货币性资产交换及债务重组评估增值、抵押贷款及担保评估增值等。     

加强抵押评估管理 维护金融资产安全

抵押贷款评估业务是各国评估界的主要业务之一.我国银行业自上世纪九十年代初以来,也越来越多地对贷款项目采用抵押等保证方式,由此我国抵押贷款评估业务得到较大发展.但当前我国抵押贷款评估业务存在较大问题,本文拟简要分析影响我国抵押评估业务的主要因素,并在此基础上提出相关的建议,即政府、银行和评估行业应当从各自角度出发,确保抵押评估业务的有效进行,以达到维护金融资产安全的目的.     

逆抵押贷款的精算模拟与方案设计

逆抵押贷款作为一种补充养老保障服务提供模式,旨在通过"以房养老"的形式提高老年人生活水平.通过住房逆抵押贷款老年人可以将房产抵押,由相关运作机构根据房产价值定期给付年金,实现资产现金的转换,而申请人则可以继续保留房产的居住权.本文通过借助金融学和投资学的相关模型,综合运用精算分析方法,对逆抵押贷款进行了精算模拟,进一步提出了我国推行逆抵押贷款的可行方案.文章指出在我国应由政府作为政策引导者,充分发挥商业银行作为住房逆抵押贷款项目的主体作用,借助保险机构、房产中介机构及专业信托公司等第三方机构,共同支撑住房逆抵押贷款项目在我国的全面推行.